Trump serukan 'buka' Laut Utara, singkirkan kincir angin

Fokus Politik

Tren Ekonomi

Ringkasan:

(3 Jan): Presiden terpilih AS Donald Trump menyerukan untuk “membuka” Laut Utara dan menyingkirkan kincir angin dalam sebuah posting di media sosialnya

(3 Januari): Presiden terpilih AS Donald Trump menyerukan untuk "membuka" Laut Utara dan menyingkirkan kincir angin dalam sebuah posting di platform media sosialnya Truth Social pada hari Jumat.

Perusahaan minyak telah terus menerus keluar dari Laut Utara dalam beberapa dekade terakhir dengan produksi menurun dari puncak 4,4 juta barel setara minyak per hari pada awal milenium menjadi sekitar 1,3 juta boed saat ini.

Postingan Trump tersebut merupakan tanggapan atas laporan tentang rencana Apache, unit usaha produsen minyak dan gas AS APA Corp, untuk keluar dari Laut Utara pada akhir tahun 2029. Perusahaan tersebut memperkirakan produksi Laut Utara akan turun sebesar 20% dari tahun ke tahun pada tahun 2025.

Pada bulan Oktober tahun lalu, pemerintah Inggris mengatakan akan menaikkan pajak tak terduga bagi produsen minyak dan gas Laut Utara dari 35% menjadi 38% dan memperpanjang pungutan tersebut selama satu tahun. Pemerintah ingin menggunakan pendapatan dari minyak dan gas untuk mengumpulkan dana bagi proyek energi terbarukan.

Inggris memiliki target untuk melakukan dekarbonisasi besar-besaran pada sektor tenaga listriknya pada tahun 2030, yang berarti mengurangi ketergantungan pada pembangkit listrik berbahan bakar gas dan segera meningkatkan kapasitas tenaga terbarukannya.

Produsen Laut Utara telah memperingatkan bahwa tarif pajak yang lebih tinggi dapat menyebabkan penurunan tajam dalam investasi dan keluar dari cekungan yang menua menjelang kenaikan pajak baru.

Produsen utama Laut Utara Inggris, Harbour Energy, ingin menjual sahamnya di ladang minyak Laut Utara dan menghidupkan kembali rencana untuk mencatatkan sahamnya di AS, Reuters sebelumnya telah melaporkan. Perusahaan minyak besar AS, Exxon, menyelesaikan penjualan sahamnya dari wilayah Laut Utara pada bulan Juli tahun lalu.

Laut Utara telah menyaksikan pengembangan ladang angin besar-besaran oleh Inggris dan negara-negara Eropa, tetapi sektor angin lepas pantai yang berkembang pesat mengalami beberapa tahun yang sulit karena biaya membengkak akibat masalah teknis dan rantai pasokan serta suku bunga yang lebih tinggi, yang menyebabkan banyak perusahaan meninjau kembali investasi mereka.

Perusahaan sedang mempertimbangkan kembali investasi mereka dalam bidang angin lepas pantai, atau telah mengasumsikan adanya penurunan nilai, karena meningkatnya biaya pengembangan ladang angin yang jaraknya dapat lebih dari 100 km (62 mil) dari pantai.

Orsted, pengembang ladang angin lepas pantai terbesar di dunia, memangkas target investasi dan kapasitasnya tahun lalu.

Sumber: The Edge Markets

Untuk terus mendapat informasi terkini tentang semua peristiwa ekonomi hari ini, silakan lihat kami kalender ekonomi

Peringatan Resiko Dan Penafian Investasi

Anda memahami dan mengakui bahwa ada risiko tingkat tinggi yang terlibat dalam strategi trading. Mengikuti strategi atau metodologi investasi apa pun berpotensi mengalami kerugian. Konten di situs ini disediakan oleh kontributor dan analis kami untuk tujuan informasi saja. Anda sendiri yang bertanggung jawab untuk menentukan apakah aset, sekuritas, strategi, atau produk lainnya cocok untuk Anda berdasarkan tujuan investasi dan situasi keuangan Anda.

Favorit Saya

Pasar Saham Hari Ini: Saham Asia Menguat Setelah Wall Street Membuka Tahun 2025 dengan Kerugian Kecil

Warren Takunda

Pasar Saham Global

Pasar Asia naik pada hari Jumat setelah indeks saham AS merosot karena akhir yang lemah di Wall Street pada tahun lalu berlanjut hingga tahun 2025.

Harga minyak dan kontrak berjangka AS naik.

Pasar Jepang tutup karena liburan Tahun Baru. Dolar tetap stabil pada hari Jumat, diperdagangkan pada 157,26 yen Jepang, turun dari 157,51 yen. Pada awal Desember, dolar sempat berada di kisaran 150 yen.

Saham Hong Kong menguat dari kemerosotan pada hari Kamis di tengah kekhawatiran bahwa Presiden terpilih AS Donald Trump akan menaikkan tarif dari China dan negara-negara Asia lainnya setelah ia menjabat bulan ini. Hang Seng naik 0,4% menjadi 19.692,80, sementara indeks Shanghai Composite turun 1,6% menjadi 3.211,43.

Tiongkok telah menempatkan 28 entitas AS, termasuk General Dynamics, dalam daftar kontrol ekspornya untuk "menjaga keamanan dan kepentingan nasional," menurut pernyataan dari Kementerian Perdagangan pada hari Kamis.

Kementerian juga mengumumkan akan menambahkan pembatasan ekspor pada teknologi spesifik yang digunakan dalam pembuatan komponen baterai dan pemrosesan mineral penting seperti litium dan galium.

Kospi melonjak 1,8% menjadi 2.441,92, dengan saham raksasa SK Hynix Inc. naik 6,4% dan Samsung Electronics Co. naik 1,7%. Saat krisis politik di Korea Selatan memasuki babak baru, para penyidik tiba di kediaman presiden dengan surat perintah penahanan Presiden Yoon Suk Yeol yang dimakzulkan.

Indeks SP/ASX 200 Australia naik 0,6% menjadi 8.250,50.

Pada hari Kamis, indeks SP 500 turun 0,2% menjadi 5.868,55, memperpanjang penurunan empat hari berturut-turut yang meredupkan penutupan tahun 2024 yang gemilang . Indeks tersebut bergerak naik turun sepanjang hari antara kenaikan awal sebesar 0,9% dan penurunan selanjutnya sebesar 0,9% sebelum mengunci penurunan terpanjangnya sejak April.

Dow Jones Industrial Average turun 0,4% menjadi 43.392,27, setelah kenaikan awal 360 poin menghilang, dan komposit Nasdaq turun 0,2% menjadi 19.280,79.

Tesla turut menyeret pasar turun setelah mengungkapkan bahwa perusahaan itu mengirimkan lebih sedikit kendaraan dalam tiga bulan terakhir tahun 2024 daripada yang diperkirakan analis. Saham perusahaan kendaraan listrik itu merosot 6,1%.

Tesla merupakan salah satu pemenang besar pada tahun 2024, terutama setelah kemenangan Donald Trump pada Hari Pemilihan yang memunculkan spekulasi bahwa hubungan dekat Elon Musk dengan presiden terpilih tersebut dapat membantu perusahaan tersebut. Namun, para kritikus telah memperingatkan bahwa harga di seluruh pasar saham telah melonjak terlalu tinggi, terlalu cepat, dan berisiko mengalami penurunan.

Constellation Energy melonjak 8,4% untuk salah satu kenaikan terbesar dalam SP 500 setelah mengumumkan pihaknya memenangkan lebih dari $1 miliar dalam kontrak gabungan dengan Administrasi Layanan Umum AS untuk memasok listrik dan melakukan penghematan energi serta tindakan konservasi.

Beberapa saham Big Tech juga membantu membatasi kerugian pasar. Nvidia, yang chipnya mendorong pergerakan dunia menuju teknologi kecerdasan buatan, naik 3% setelah menindaklanjuti lonjakan hampir 240% pada tahun 2023 dengan lonjakan lebih dari 170% tahun lalu.

Beberapa investor dan analis mengandalkan serbuan AI untuk terus berlanjut, meskipun para kritikus mengatakan hal itu membuat harga saham menjadi terlalu mahal. Saat kalender berganti ke tahun baru, analis Wedbush Dan Ives mengatakan itu adalah "buku pedoman teknologi yang sama di tahun ke-3 pasar saham yang didorong oleh AI teknologi ini," misalnya.

Beberapa halaman buku pedoman tampaknya berubah. Misalnya, investor telah mengurangi ekspektasi mengenai berapa banyak pemotongan suku bunga yang akan dilakukan Federal Reserve pada tahun 2025.

Inflasi tetap berada di atas target 2% The Fed, dan dorongan Trump untuk tarif dan kebijakan lainnya telah meningkatkan kekhawatiran tentang potensi tekanan lebih tinggi pada harga yang harus dibayar konsumen AS. Hal itu mendorong The Fed untuk mengatakan baru-baru ini bahwa mereka kemungkinan akan melakukan lebih sedikit pemotongan suku bunga yang akan mendongkrak ekonomi pada tahun 2025 daripada yang diperkirakan sebelumnya.

Dalam perdagangan energi, minyak mentah acuan AS naik 2 sen menjadi $73,15 per barel. Minyak mentah Brent, standar internasional, naik 1 sen menjadi $75,94 per barel.

Dalam perdagangan mata uang, euro berharga $1,0279, naik dari $1,0268.

Sumber: AP

Peringatan Resiko Dan Penafian Investasi

Favorit Saya

Pound Turun Jelang Tahun Baru

Warren Takunda

Tren Ekonomi

Imbal hasil obligasi dua tahun telah turun ke 4,35% dari titik tertingginya saat Natal di dekat 4,50% dalam suatu pergerakan yang tampaknya akan menyeret Pound melemah.

"Sterling mengawali tahun ini dengan defensif," kata Jeremy Stretch, analis di CIBC Capital Markets. "Prospek pertumbuhan Inggris telah bergeser dari yang terbaik di G10 pada H1 2024, menjadi yang terlemah pada H2 2024. Suku bunga awal GBP belum mencerminkan perubahan itu."

Penurunan imbal hasil memberikan sinyal kepada investor bahwa mereka memperkirakan lebih banyak pemangkasan suku bunga oleh Bank of England pada tahun 2025 dibandingkan dengan yang diantisipasi pada tahap penutupan tahun 2024. Perubahan imbal hasil obligasi dapat memengaruhi kinerja GBP dan mata uang lainnya secara signifikan karena adanya hubungan antara imbal hasil obligasi, sentimen investor, dan arus modal.

Siklus pasar saat ini terutama difokuskan pada perbedaan imbal hasil obligasi dan kebijakan bank sentral. Aturan umum yang berlaku adalah bahwa penurunan imbal hasil obligasi akan membebani kinerja mata uang, yang menjelaskan mengapa Pound memulai tahun baru dengan posisi yang lebih lemah.

Nilai tukar Pound terhadap Euro lebih rendah seperempat persen pada 1,2066, dan nilai tukar Pound terhadap Dolar mendekati titik terendah enam bulan pada 1,2445 lagi.

Namun, imbal hasil obligasi Inggris masih tetap tinggi dibandingkan dengan negara lain karena investor terus melihat Bank of England memangkas suku bunga dengan kecepatan yang lebih lambat daripada di tempat lain dalam beberapa bulan mendatang. Karena alasan inilah Sterling menjadi mata uang G10 dengan kinerja terbaik kedua pada tahun 2024.

Sebagian besar analis yang kami ikuti beranggapan bahwa kinerja yang unggul tersebut dapat terus berlanjut di tahun mendatang, yang menunjukkan bahwa awal tahun yang lemah tersebut seharusnya tetap dilihat sebagai kemunduran dalam tren kinerja yang lebih luas.

Namun, untuk kembali ke kinerja yang lebih baik, ekonomi Inggris harus pulih dari paruh kedua tahun 2024 yang lesu. Risiko yang mungkin terjadi termasuk perlambatan yang disebabkan oleh kenaikan pajak bisnis oleh pemerintah baru. Mulai April, pajak atas kontribusi pemberi kerja terhadap asuransi nasional akan naik, yang berpotensi meningkatkan pengangguran dan mendorong Bank of England untuk mempercepat laju pemotongan suku bunga.

Hal ini akan menekan yield dan juga akan menurunkan nilai Pound. "Kita bisa melihat harga BoE berubah lebih dovish dan menyeret GBP bersamanya," kata Stretch.

Para ekonom juga telah memperingatkan bahwa Menteri Keuangan Rachel Reeves mungkin harus menaikkan pajak pada tinjauan pengeluaran musim semi karena kenaikan terbaru dalam biaya pembiayaan utang Inggris berarti ia akan gagal mematuhi aturan fiskalnya.

"Dinamika utang Inggris termasuk yang terburuk di antara negara-negara maju, dan suku bunga pasar yang lebih tinggi telah menggerogoti sebagian ruang gerak terhadap aturan fiskal. Menteri Keuangan akan mendapat tekanan untuk menerapkan kenaikan pajak lebih lanjut," kata Andrew Goodwin, Kepala Ekonom Inggris di Oxford Economics.

Penguatan Dolar Merupakan Tanda Niat

GBP/USD mendekati titik terendah dalam enam bulan, menggarisbawahi penguatan Dolar AS yang mengkhawatirkan menjelang dimulainya tahun 2025.

"Lanskap fundamental untuk mata uang AS tetap sama. The Fed yang agresif, mengurangi proyeksi pemangkasan suku bunganya untuk mengisyaratkan hanya dua pengurangan seperempat poin pada bulan Desember, mengakibatkan penyempitan perbedaan imbal hasil antara AS dan negara-negara ekonomi utama lainnya, yang bank sentralnya mulai condong ke arah sikap yang lebih dovish menjelang akhir tahun 2024," kata Charalampos Pissouros, Analis Pasar Senior di XM.com.

Federal Reserve memangkas suku bunga pada bulan Desember tetapi mengindikasikan kemungkinan hanya akan memangkas suku bunga sebanyak dua kali lagi pada tahun 2025. Hal ini menempatkan Fed pada jalur lambat terkait pemangkasan suku bunga, yang dapat memperkuat mata uang AS. Poundsterling Melemah Menjelang Tahun Baru_1

Poundsterling Melemah Menjelang Tahun Baru_1

Di Atas: Hanya USD yang mengungguli GBP pada tahun 2024.

Beberapa ekonom menganggap mungkin hanya ada satu pemangkasan lebih lanjut dari Fed, yang menyiratkan penguatan USD lebih lanjut ke depannya, jika benar.

Januari juga secara tradisional merupakan periode yang menguntungkan Dolar AS, yang berarti juga dapat memperoleh keuntungan dari angin segar musiman di tahap pembukaan tahun.

Martin Miller, analis pasar Reuters, mengatakan dolar AS tampaknya akan menguat lebih jauh pada bulan Januari karena gabungan faktor musiman, fundamental, dan teknis.

"Pedagang valas harus memperhatikan bahwa dolar biasanya diminati di awal setiap tahun. Analisis kinerja indeks USD pada bulan Januari sejak tahun 2000 menunjukkan bahwa dolar telah meningkat dalam 15 dari 25 tahun terakhir," katanya.

Meningkatnya imbal hasil obligasi pemerintah AS telah menjadi pendorong bagi dolar, dengan obligasi acuan 10 tahun mencapai titik tertinggi dalam tujuh bulan minggu lalu.

"Indeks USD, yang melacak dolar terhadap sekeranjang enam mata uang utama, memiliki peluang untuk menguji level Fibo utama 108,962, yaitu retracement 61,8% dari penurunan 114,78 ke 99,549 (2022 hingga 2023). Momentum empat belas minggu tetap positif, memperkuat keseluruhan struktur pasar yang bullish," kata Miller.

Pergerakan ke titik tertinggi dalam indeks Dolar akan mendorong nilai tukar GBP/USD mencari titik terendah baru dalam beberapa bulan.

Sumber: Poundsterlinglive

Untuk terus mendapat informasi terkini tentang semua peristiwa ekonomi hari ini, silakan lihat kami kalender ekonomi

Peringatan Resiko Dan Penafian Investasi

Favorit Saya

Analisis Harga EUR/USD: Menemukan Support di Dekat 1,0250 dalam Wilayah Oversold

Alex

Pasar Valas

Tren Ekonomi

Pasangan EUR/USD menghentikan penurunan empat hari berturut-turutnya, diperdagangkan mendekati 1,0270 selama sesi Asia pada hari Jumat. Tinjauan grafik harian menunjukkan bias bearish yang terus berlanjut, dengan pasangan bergerak turun dalam pola saluran menurun.

Indeks Kekuatan Relatif (RSI) 14 hari, indikator momentum penting, berada di dekat level 30, yang mengindikasikan kondisi jenuh jual dan kemungkinan koreksi naik dalam waktu dekat. Namun, Rata-rata Pergerakan Eksponensial (EMA) sembilan hari tetap berada di bawah EMA 14 hari, yang menandakan momentum harga jangka pendek yang lebih lemah dan memperkuat sentimen bearish secara keseluruhan.

Pasangan EUR/USD dapat menemukan level resistensi utama di sekitar Exponential Moving Average (EMA) sembilan hari di 1,0350, diikuti oleh EMA 14 hari di 1,0379. Jika pasangan ini menembus level ini, pasangan ini dapat mencapai batas atas saluran menurun di 1,0470, dengan kenaikan lebih lanjut berpotensi meluas ke level tertinggi tujuh minggu di 1,0630.

Di sisi negatifnya, pasangan EUR/USD dapat bergerak di sekitar level support psikologis 1,0000, diikuti oleh batas bawah saluran menurun di 0,9970. Penembusan yang menentukan di bawah 0,9970 dapat mengintensifkan bias bearish, yang berpotensi mendorong pasangan ini lebih jauh turun untuk menguji 0,9730, level terendah yang terlihat sejak November 2022.

EUR/USD: Grafik Harian

Analisis Harga EUR/USD: Menemukan Support di Dekat 1,0250 dalam Wilayah Oversold_1

Sumber: FXSTREET

Untuk terus mendapat informasi terkini tentang semua peristiwa ekonomi hari ini, silakan lihat kami kalender ekonomi

Peringatan Resiko Dan Penafian Investasi

Favorit Saya

Prakiraan Harga Perak: XAG/USD Melonjak ke Dekat $29,50 Karena Meningkatnya Permintaan Safe-haven

Justin

Komoditas

Harga perak (XAG/USD) melanjutkan kenaikannya untuk hari ketiga berturut-turut, diperdagangkan di sekitar $29,60 per troy ounce selama jam perdagangan Asia pada hari Jumat. Kenaikan berkelanjutan ini disebabkan oleh permintaan safe haven yang kuat di tengah ketegangan geopolitik yang terus berlanjut di Timur Tengah dan konflik Rusia-Ukraina yang berkepanjangan.

Axios merujuk pada tiga sumber yang menunjukkan bahwa Presiden AS Joe Biden dilaporkan menjajaki rencana darurat untuk menargetkan fasilitas nuklir Iran jika Teheran membuat kemajuan signifikan dalam mengembangkan bom nuklir sebelum pelantikan Donald Trump pada tanggal 20 Januari. Pembicaraan ini menggarisbawahi meningkatnya kekhawatiran atas aspirasi nuklir Iran selama masa transisi pemerintahan.

Reuters mengutip bahwa Rusia melancarkan serangan pesawat nirawak di ibu kota Ukraina, Kyiv, pada Hari Tahun Baru Rabu dini hari, yang mengakibatkan dua orang tewas, sedikitnya enam orang cedera, dan kerusakan bangunan di dua distrik. Sementara itu, militer Israel terus menekan Gaza utara, dan melancarkan serangan di pinggiran Kota Gaza pada Rabu, menurut keterangan petugas medis. Serangan udara di Shejaia, pinggiran Kota Gaza, menewaskan sedikitnya delapan warga Palestina.

Laporan Financial Times mencatat bahwa Bank Rakyat Tiongkok (PBoC) mengantisipasi penurunan suku bunga tahun ini pada waktu yang tepat. Para pedagang memantau dengan saksama potensi pemulihan ekonomi Tiongkok dan dampaknya terhadap permintaan industri untuk Perak. Presiden Xi Jinping menegaskan kembali komitmennya pada hari Selasa untuk memprioritaskan pertumbuhan ekonomi, dengan menjanjikan kebijakan yang lebih proaktif untuk memperkuat ekonomi Tiongkok pada tahun 2025.

Meskipun aktivitas manufaktur China menunjukkan pertumbuhan minimal pada bulan Desember, sektor jasa dan konstruksi telah pulih. Data menunjukkan bahwa stimulus kebijakan mulai berdampak pada sektor-sektor tertentu, karena China bersiap menghadapi risiko perdagangan baru yang berasal dari tarif yang diusulkan oleh Presiden terpilih AS Donald Trump.

Sumber: FXSTREET

Peringatan Resiko Dan Penafian Investasi

Favorit Saya

Bank-bank zona euro menentang tantangan untuk menghasilkan keuntungan terkuat dalam 10 tahun

Pasar Obligasi Global

Bank-bank Eropa telah menunjukkan ketahanan yang signifikan pada tahun 2024, dengan sektor ekuitas yang melampaui ekspektasi, naik hampir 25% tahun ini, sementara Indeks STOXX Europe 600 naik sekitar 5%.

Bank-bank zona euro menentang tantangan untuk menghasilkan keuntungan terkuat dalam 10 tahun_1

Kinerja Indeks STOXX 600 Banks dan Indeks STOXX 600 Eropa pada tahun 2024

Industri ini telah berhasil merespons penurunan suku bunga dengan mendiversifikasi sumber pendapatan dan meningkatkan efisiensi biaya.

Bank-bank besar Eropa tetap memperoleh keuntungan dengan berfokus pada pendapatan fee dan layanan pengelolaan kekayaan. Selain itu, reformasi peraturan ketat yang diterapkan setelah krisis keuangan tahun 2008 berarti bank-bank zona euro memasuki tahun 2024 dengan neraca yang lebih sehat, rasio NPL yang lebih rendah, dan penyangga modal yang lebih tinggi.

Neraca yang lebih kuat dan penyangga modal yang lebih baik memberikan perlindungan terhadap dampak penurunan suku bunga terhadap pendapatan.

Rekor keuntungan pemegang saham meningkatkan kepercayaan investor

Komitmen industri perbankan terhadap nilai pemegang saham telah mendorong kenaikan harga saham yang signifikan pada tahun 2024.

Institusi terkemuka seperti BNP Paribas dan Deutsche Bank telah mengumumkan rekor pembayaran dividen dan program pembelian kembali saham.

Aktivitas perdagangan saham meningkat seiring dengan respon positif investor terhadap pergerakan pengembalian modal ini .

Kematangan industri dan kemampuan untuk memberikan imbal hasil yang stabil menarik investor institusi dan ritel.

Profitabilitas yang kuat dan efisiensi operasional

Meski menghadapi lingkungan sulit dengan penurunan suku bunga, kinerja bank tersebut melampaui ekspektasi para analis sepanjang tahun 2024.

Inisiatif pemotongan biaya dan investasi pada perbankan digital telah meningkatkan efisiensi operasional.

Pertumbuhan pinjaman lintas negara dan pembiayaan perdagangan mengimbangi tekanan pada suku bunga.

Investasi teknologi dapat membantu menarik pelanggan muda sekaligus mengurangi biaya operasional.

Sentimen pasar dan pemulihan ekonomi

Sentimen positif terhadap saham-saham perbankan ditopang oleh pemulihan ekonomi zona euro secara keseluruhan, meskipun terjadi gejolak politik dan ekonomi di dua perekonomian terbesar zona euro, Jerman dan Perancis.

Kepercayaan konsumen di banyak negara Eropa terus meningkat, dan hasil industri terus meningkat, menciptakan lingkungan yang menguntungkan bagi industri.

Langkah-langkah dukungan dari Bank Sentral Eropa (ECB) telah meningkatkan stabilitas industri dan menarik investor baru.

Analisis Teknikal iShares STOXX 600 Bank ETF

iShares STOXX 600 Bank Exchange Traded Fund (ETF) diperdagangkan mendekati level Agustus 2015 dan mencoba menembus level tertinggi bulan Juni di 21.035.

Bank-bank zona euro taklukkan tantangan untuk hasilkan laba terkuat dalam 10 tahun_2

Grafik Lilin Bulanan iShares STOXX 600 Bank ETF

Jika harga tertinggi bulan Juni terlampaui berdasarkan harga penutupan mingguan, maka puncak antara bulan Mei dan Juli 2015 sebesar 22,985 hingga 23,000 akan mendominasi.

Skenario bullish ini akan terus berlanjut selama ETF masih berada di atas level terendah Agustus di 17.566.

Tantangan dan risiko di masa depan

Meskipun kinerjanya kuat pada tahun 2024, risiko tetap ada. Sektor perbankan kawasan euro tidak kebal terhadap ketidakpastian geopolitik, potensi perlambatan ekonomi, atau perubahan kebijakan peraturan. Secara khusus, arah kebijakan Bank Sentral Eropa di masa depan dan kemungkinan besar penurunan suku bunga lebih lanjut atau suku bunga rendah yang berkepanjangan dapat menimbulkan tantangan. Saat ini, pasar memperkirakan peluang 81% bagi ECB untuk menurunkan suku bunga fasilitas simpanan menjadi 2,75% dari level 3% saat ini pada pertemuan 30 Januari, dan peluang 19% untuk menurunkan suku bunga fasilitas simpanan menjadi 2,50%.

Selain itu, persaingan dari fintech dan neobank terus mengganggu model perbankan tradisional sehingga memerlukan inovasi dan adaptasi yang berkelanjutan. Namun, ketahanan dan fokus industri terhadap prioritas strategis menunjukkan bahwa industri ini berada pada posisi yang tepat untuk menghadapi tantangan-tantangan ini.

Sumber: IG

Peringatan Resiko Dan Penafian Investasi

Favorit Saya

Bagaimana Kebijakan Fiskal Trump Akan Berdampak pada AUD/USD pada tahun 2025?

Pasar Valas

AUD/USD turun di tengah kondisi pasar yang menantang

Dolar Australia/dolar Amerika Serikat (AUD/USD) ditutup lebih rendah minggu lalu di 0,6217, penurunan 0,55% untuk minggu ini. Saat kita memasuki tahap penutupan tahun 2024, AUD/USD diperdagangkan hampir 9% di bawah titik awalnya untuk tahun 2024 (sekitar 0,6810) dan bersiap untuk penutupan bulanan terlemah sejak masa-masa sulit pandemi Covid-19 pada tahun 2020.

Faktor-faktor lepas pantai yang memengaruhi AUD/USD

Penurunan AUD/USD sebagian besar disebabkan oleh faktor-faktor luar negeri, termasuk kemenangan Donald Trump dalam pemilihan umum. Hal ini diperkirakan akan menyebabkan ekspansi fiskal AS yang ditandai dengan peningkatan pengeluaran dan pemotongan pajak. Akibatnya, hal ini kemungkinan akan menghasilkan pertumbuhan AS yang lebih kuat, inflasi yang lebih tinggi, dan selanjutnya, suku bunga yang lebih tinggi, yang semuanya berkontribusi pada penguatan USD. Lebih jauh lagi, kemenangan Trump dalam pemilihan umum diperkirakan akan mengakibatkan tarif impor dari negara-negara termasuk Tiongkok, Meksiko, Kanada, dan Uni Eropa (UE). Tarif ini akan meredam ekspektasi pertumbuhan di luar AS dan membebani harga komoditas.

Depresiasi mata uang dan tarif global

Beberapa negara, seperti Tiongkok, telah membiarkan mata uang mereka terdepresiasi untuk mengurangi dampak tarif AS, yang selanjutnya membebani AUD/USD. Mata uang ini dipandang sebagai proksi yang lebih likuid untuk yuan Tiongkok (CNY). Hubungan antara AUD/USD dan USD/CNY tidaklah tepat; namun, jika CNY turun 2 - 3%, AUD cenderung turun sekitar 3 - 5%.

Kebijakan moneter dan prospek masa depan

Dampak inflasi yang diharapkan dari tarif AS telah menyebabkan pandangan yang lebih hati-hati mengenai pemotongan suku bunga Federal Reserve (Fed). Hal ini terbukti selama pertemuan Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC) terakhir, di mana Fed mengindikasikan bahwa mereka hanya mengharapkan dua pemotongan suku bunga tambahan sebesar 25 basis poin (bp) pada tahun 2025, turun dari empat yang sebelumnya diisyaratkan. Ekspektasi pemotongan suku bunga Fed yang lebih sedikit pada tahun 2025 telah memberikan dorongan tambahan bagi dolar AS. Di Australia, pergeseran dovish Reserve Bank of Australia (RBA) pada bulan Desember dan defisit anggaran yang lebih besar yang diproyeksikan dalam laporan Prospek Ekonomi dan Fiskal Pertengahan Tahun (MYEFO) Pemerintah Federal Australia telah membebani sisi Australia dari persamaan AUD/USD.

Bagaimana prospek AUD/USD pada tahun 2025?

Respons pasar terhadap kemenangan Trump dalam pemilu sebagian besar sesuai dengan ekspektasi, dengan dolar AS menguat secara signifikan, terutama terhadap dolar Selandia Baru (NZD) dan AUD. Kedua mata uang ini rentan terhadap risiko yang terkait dengan tarif Tiongkok. Nasib AUD/USD pada tahun 2025 sebagian besar akan bergantung pada perkembangan setelah pelantikan Trump pada tanggal 20 Januari. Minat khusus akan difokuskan pada kebijakan Trump mana yang diterapkan, jadwalnya, dan bagaimana kebijakan tersebut dibandingkan dengan janji-janjinya sebelum pemilihan. Menjelang pemilihan AS, Trump mengisyaratkan akan menaikkan tarif impor Tiongkok hingga 60% atau lebih tinggi jika terpilih kembali. Saat ini, sekitar 60% impor dari Tiongkok dikenakan tarif rata-rata 17%. Konsensus pasar adalah bahwa tarif Trump terhadap Tiongkok dapat naik hingga sekitar 40%. Jika tarif aktual lebih rendah dari ini, hal itu akan memberikan sedikit kelegaan bagi AUD/USD, namun, kenaikan apa pun di atas 40% kemungkinan akan sangat membebani AUD/USD.

Analisis teknis AUD/USD

Pada akhir September, AUD/USD menolak resistensi tren turun multi-bulan di 0,6900 - 0,6910, datang dari tertinggi 0,8007 pada Februari 2021 dan tertinggi 1,1081 pada Juli 2011.

Aksi jual meningkat cepat awal bulan ini setelah menembus di bawah garis tren multi-bulan di sekitar 0,6370 - 0,6350.

Grafik bulanan AUD/USD

Bagaimana Kebijakan Fiskal Trump Akan Berdampak pada AUD/USD pada tahun 2025?_1

Dari titik tertinggi akhir September di 0,6942 hingga titik terendah ganda di 0,6199 yang terbentuk minggu lalu, AUD/USD telah turun lebih dari 10% selama 13 minggu terakhir.

Dalam konteks itu, wajar jika dikatakan AUD/USD telah memperhitungkan banyak berita 'buruk' dalam waktu singkat. Jika AUD/USD dapat bertahan di atas level terendah ganda 0,6199 dan level terendah 0,6170 pada Oktober 2022, pemulihan tentatif yang dimulai hari ini memiliki ruang untuk meluas menuju resistensi di 0,6350 - 0,6370 menjelang pelantikan 20 Januari.

Menyadari bahwa jika level support 0,6170 sekarang turun, itu akan membuka jalan bagi pengujian level 0,6000 yang signifikan secara psikologis.

Grafik harian AUD/USD

Bagaimana Kebijakan Fiskal Trump Akan Berdampak pada AUD/USD pada tahun 2025?_2

Sumber: IG

Peringatan Resiko Dan Penafian Investasi

Favorit Saya

Berita harian

Keterangan Pejabat

Bank pusat

Valas

FastBull Events

Fitur FastBull

Devin

Damon

Pencarian Terkini

Pencarian Populer

Kutipan

Berita

Analisis

Pengguna

24/7

Kalender Ekonomi

Pendidikan

Data

Trump serukan 'buka' Laut Utara, singkirkan kincir angin

Sumber: The Edge Markets

Pasar Saham Hari Ini: Saham Asia Menguat Setelah Wall Street Membuka Tahun 2025 dengan Kerugian Kecil

Sumber: AP

Pound Turun Jelang Tahun Baru

Di Atas: Hanya USD yang mengungguli GBP pada tahun 2024.

Sumber: Poundsterlinglive

Analisis Harga EUR/USD: Menemukan Support di Dekat 1,0250 dalam Wilayah Oversold

EUR/USD: Grafik Harian

Sumber: FXSTREET

Prakiraan Harga Perak: XAG/USD Melonjak ke Dekat $29,50 Karena Meningkatnya Permintaan Safe-haven

Sumber: FXSTREET

​​Bank-bank zona euro menentang tantangan untuk menghasilkan keuntungan terkuat dalam 10 tahun

Kinerja Indeks STOXX 600 Banks dan Indeks STOXX 600 Eropa pada tahun 2024

Rekor keuntungan pemegang saham meningkatkan kepercayaan investor

Profitabilitas yang kuat dan efisiensi operasional

Sentimen pasar dan pemulihan ekonomi

Analisis Teknikal iShares STOXX 600 Bank ETF

Grafik Lilin Bulanan iShares STOXX 600 Bank ETF

Tantangan dan risiko di masa depan

Bagaimana Kebijakan Fiskal Trump Akan Berdampak pada AUD/USD pada tahun 2025?

AUD/USD turun di tengah kondisi pasar yang menantang

Faktor-faktor lepas pantai yang memengaruhi AUD/USD

Depresiasi mata uang dan tarif global

Kebijakan moneter dan prospek masa depan

Bagaimana prospek AUD/USD pada tahun 2025?

Analisis teknis AUD/USD

Grafik bulanan AUD/USD

Grafik harian AUD/USD

Sumber: IG

Pemberitahuan Risiko

Bank-bank zona euro menentang tantangan untuk menghasilkan keuntungan terkuat dalam 10 tahun