Dự báo doanh số ôtô mới đạt đỉnh 5 năm

Yếu tố hỗ trợ tăng trưởng doanh số

Thách thức từ các chính sách thuế quan mới

Tác động gián tiếp đến thị trường xe cũ

Nguồn: IEA

Giá bạc (XAG/USD) mở rộng đà phục hồi lên gần 29,60 đô la trong phiên giao dịch đầu giờ sáng thứ Hai tại châu Á, được hỗ trợ bởi dữ liệu lạm phát Chỉ số giá tiêu dùng cá nhân (PCE) của Hoa Kỳ tháng 11 thấp hơn dự kiến. Tuy nhiên, đà tăng của kim loại trắng này có thể bị hạn chế trong bối cảnh Cục Dự trữ Liên bang (Fed) thận trọng trong việc nới lỏng tiền tệ vào năm tới.

Theo biểu đồ hàng ngày , triển vọng giảm giá của giá Bạc vẫn còn khi giá giữ dưới đường trung bình động hàm mũ 100 ngày (EMA). Ngoài ra, đà giảm được củng cố bởi Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) 14 ngày, nằm dưới đường trung bình quanh 39,20, cho thấy không thể loại trừ khả năng giảm giá thêm.

Mức hỗ trợ tiềm năng cho XAG/USD xuất hiện trong vùng $29,10-$29,00, đại diện cho giới hạn dưới của Dải Bollinger và mức tâm lý. Việc phá vỡ mức này có thể làm lộ ra $27,70, mức thấp nhất của ngày 9 tháng 9. Bộ lọc giảm giá bổ sung cần theo dõi là $26,45, mức thấp nhất của ngày 8 tháng 8.

Về mặt tích cực, rào cản tăng giá quan trọng đối với kim loại quý này được nhìn thấy ở mức 30,00 đô la. Giao dịch liên tục trên mức đã đề cập có thể mở đường đến 30,60 đô la, EMA 100 ngày. Xa hơn về phía bắc, rào cản tiếp theo nằm ở mức 32,17 đô la, ranh giới trên của Dải Bollinger.

Nguồn: FXSTREET

Đồ họa là lưới biểu đồ đường mô tả hiệu suất của một số tài sản vào năm 2024 và lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm vào năm 2024.

The line charts show China's retail sales, industrial output, new house prices and urban unemployment from November 2023 to November 2024.

Annual change in Japan's 10-year government bond yield, in basis points (bps)

Đồ họa cho thấy hầu hết các trái phiếu EM gặp khó khăn bằng USD đều vượt trội hơn chỉ số EMBIGD

Nguồn: Reuters

Chris Zaccarelli, giám đốc đầu tư của Northlight Asset Management, cho biết: "Điều duy nhất chúng ta có thể chắc chắn là sẽ còn nhiều bất ổn hơn nữa vào đầu năm 2025".

Nguồn: yahoo finance

Khi thị trường lắng xuống cho kỳ nghỉ lễ cuối năm, hoạt động giao dịch ngoại hối trở nên trầm lắng, với động lực hạn chế trên các cặp tiền tệ chính. Đồng đô la, trong khi vẫn duy trì vị thế là đồng tiền mạnh nhất trong tháng, đang phải đối mặt với thách thức trong việc phá vỡ mức cao nhất của tháng trước so với các đồng tiền chính của châu Âu. Tuy nhiên, đồng bạc xanh vẫn đạt được một số tiến triển so với đồng Yên và các loại tiền tệ hàng hóa.

Lịch kinh tế tuần này nhẹ nhàng hơn đáng kể khi tập trung vào biên bản cuộc họp của các ngân hàng trung ương như BoJ, BoC và RBA, cùng với một số dữ liệu quan trọng được công bố từ Hoa Kỳ, Canada và Nhật Bản.

Về mặt kỹ thuật, trong khi EUR/USD không thể vượt qua ngưỡng hỗ trợ 1.0330 trong lần thử đầu tiên vào tuần trước, có vẻ như nó vẫn chưa từ bỏ, với sự phục hồi bị giới hạn dưới mức giảm 55 EMA 4H. Một đợt giảm khác vẫn đang diễn ra thông qua dự báo 1.0330 đến 61,8% từ 1.0936 đến 10330 từ 1.0629 tại 1.0254. Tuy nhiên, một sự đột phá đáng kể dưới mức dự báo này có khả năng chỉ xảy ra sau Năm mới.

Tại Châu Á, Nikkei đóng cửa tăng 1,19%. HSI của Hồng Kông tăng 0,70%. SSE của Thượng Hải, Trung Quốc giảm -0,50%. Strait Times của Singapore tăng 0,88%. Lợi suất trái phiếu chính phủ Nhật Bản kỳ hạn 10 năm tăng 0,011 lên 1,067.

Lagarde của ECB: Mục tiêu lạm phát trong tầm tay, lạm phát dịch vụ vẫn còn cứng đầu

Trong một cuộc phỏng vấn với tờ Financial Times, Chủ tịch ECB Christine Lagarde bày tỏ sự lạc quan về việc đạt được mục tiêu lạm phát.

Bà nhận xét rằng ECB "rất gần" với tuyên bố rằng lạm phát đã được "bền vững" đưa trở lại mục tiêu trung hạn 2%.

Chỉ số lạm phát mới nhất là 2,2% phản ánh sự thành công của chính sách tiền tệ hạn chế của ECB. Tuy nhiên, bà nhấn mạnh những lo ngại dai dẳng trong lĩnh vực dịch vụ, nơi lạm phát vẫn ở mức cao là 3,9%, mô tả là "không thay đổi nhiều" mặc dù có dấu hiệu giảm nhẹ.

Về chủ đề đe dọa áp thuế của Hoa Kỳ, Lagarde nhấn mạnh những rủi ro kinh tế của các biện pháp trả đũa thương mại, tuyên bố, “Trả đũa là một cách tiếp cận tồi”. Bà cảnh báo rằng các xung đột thương mại ăn miếng trả miếng có thể gây hại cho nền kinh tế toàn cầu.

Giá khí đốt tự nhiên tăng vọt do nhu cầu mùa đông và xu hướng điện dài hạn

Giá khí đốt tự nhiên tăng lên mức cao nhất trong gần hai năm, do nhu cầu tức thời liên quan đến thời tiết và triển vọng dài hạn lạc quan về mức tiêu thụ năng lượng toàn cầu.

Trong ngắn hạn, dự báo nhiệt độ dưới mức trung bình trên khắp bán cầu bắc—bao gồm Bắc Mỹ, Châu Âu, Trung Quốc và Nhật Bản—dự kiến ​​sẽ làm tăng đáng kể nhu cầu sưởi ấm hàng ngày khi các khu vực này, chiếm hơn hai phần ba lượng tiêu thụ khí đốt toàn cầu, bước vào mùa sưởi ấm cao điểm. Điều này đã thúc đẩy tâm lý, với mức giảm giá hạn chế có thể kéo dài đến tận năm 2025.

Ngoài các yếu tố theo mùa, triển vọng dài hạn đối với khí đốt tự nhiên vẫn mạnh mẽ. Nhu cầu điện tăng khi cuộc đua trí tuệ nhân tạo tăng tốc, dự kiến ​​sẽ làm tăng mức tiêu thụ điện cho các cơ sở như vậy thêm 10–15% mỗi năm cho đến năm 2030, có khả năng chiếm tới 5% nhu cầu điện toàn cầu vào thời điểm đó.

Khí đốt tự nhiên được kỳ vọng sẽ đóng vai trò then chốt như một nguồn năng lượng cơ bản trong quá trình chuyển đổi này, xét đến sự thống trị hiện tại của nó trong sản xuất điện. Tại Hoa Kỳ, khí đốt tự nhiên cung cấp khoảng 40–45% sản lượng điện, trong khi trên toàn cầu, tỷ lệ đó gần 25%. Tuy nhiên, khi ngày càng nhiều quốc gia chuyển đổi từ than sang khí đốt, tỷ lệ khí đốt trong sản xuất điện dự kiến ​​sẽ tăng lên.

Về mặt kỹ thuật, việc phá vỡ ngưỡng kháng cự 3,446 tuần trước là một dấu hiệu quan trọng của động lực trung hạn cơ bản. Sự gia tăng từ 1,570 (mức thấp nhất trong tháng 2) hiện được kỳ vọng sẽ tiếp tục tăng lên 161,8% dự báo từ 1,570 lên 3,024 từ 1,852 tại 4,204.

Tuy nhiên, động lực sẽ hướng tới mục tiêu giảm dần trên 4,204 và đặc biệt là khi nó tiến tới mức thoái lui 38,2% từ 10,03 đến 1,570 tại 4,80.

Biên bản và các cuộc thảo luận từ BoC, BoJ và RBA nêu bật một tuần lễ nghỉ lễ

Với thị trường toàn cầu đang dần khép lại cho mùa lễ, tuần tới sẽ có lịch kinh tế nhẹ nhàng hơn nhiều. Trọng tâm sẽ là các cuộc thảo luận của ngân hàng trung ương và biên bản cuộc họp từ BoJ, BoC và RBA. Một số công bố dữ liệu kinh tế quan trọng từ Hoa Kỳ, Canada và Nhật Bản cũng sẽ thu hút sự chú ý khi năm kết thúc.

Đối với BoJ, Tóm tắt ý kiến ​​cho tháng 12, dự kiến ​​vào thứ Sáu, có giá trị hơn biên bản họp tháng 10 của thứ Ba, vì thị trường tìm kiếm sự rõ ràng trong các cuộc thảo luận của hội đồng liên quan đến khả năng tăng lãi suất vào tháng 1. Báo cáo cũng sẽ cung cấp thông tin chi tiết về quan điểm của BoJ về hai vấn đề quan trọng: sự không chắc chắn xung quanh mức tăng lương vào năm 2025 và những rủi ro do chính sách thương mại của Hoa Kỳ gây ra. Những cân nhắc này có khả năng ảnh hưởng đến tốc độ và hướng đi của quá trình bình thường hóa chính sách của Nhật Bản, định hình kỳ vọng cho những tháng tới.

Cuộc họp tháng 12 của BoC đánh dấu bước ngoặt trong lập trường chính sách tiền tệ của mình, với mức cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản và thông điệp rõ ràng rằng việc nới lỏng thêm sẽ không còn tự động nữa. Các nhà hoạch định chính sách cho biết các quyết định hiện sẽ được đưa ra theo từng cuộc họp, phản ánh sự chuyển dịch sang thận trọng sau khi nới lỏng đáng kể kể từ tháng 6. Biên bản sẽ được phân tích để tìm manh mối về việc BoC gần đến mức nào khi tạm dừng, tốc độ dự kiến ​​của các đợt cắt giảm bổ sung và mức độ nới lỏng thêm có thể sâu đến mức nào.

Trong khi đó, RBA đã đưa ra một bước ngoặt ôn hòa đáng ngạc nhiên tại cuộc họp tháng 12. Niềm tin ngày càng tăng vào xu hướng giảm phát đã khiến hội đồng quản trị bỏ qua ngôn ngữ gợi ý về sự cởi mở để thắt chặt hơn nữa. Tuy nhiên, trong khi sự thay đổi này cho thấy RBA đang khám phá một con đường ít hạn chế hơn, thì điều đó không nhất thiết có nghĩa là đợt cắt giảm lãi suất đầu tiên sắp xảy ra. Những người tham gia thị trường sẽ xem xét kỹ lưỡng biên bản cuộc họp để hiểu lý do đằng sau "bước ngoặt lớn" này và đánh giá dữ liệu nào mà RBA coi là cần thiết trước khi tiến tới nới lỏng.

Về mặt dữ liệu, sự chú ý sẽ chuyển sang niềm tin của người tiêu dùng và đơn đặt hàng hàng hóa lâu bền của Hoa Kỳ, GDP hàng tháng của Canada và CPI của Tokyo từ Nhật Bản.

Sau đây là một số điểm nổi bật trong tuần:

Thứ Hai: Giá nhập khẩu của Đức; GDP quý 3 của Anh; Kỳ vọng kinh tế của UBC Thụy Sĩ; GDP, IPPI, RMPI của Canada; Niềm tin của người tiêu dùng Hoa Kỳ; Tóm tắt các cuộc thảo luận của BoC.

Thứ Ba: Biên bản cuộc họp của BoJ; Biên bản cuộc họp của RBA; Đơn đặt hàng hàng hóa bền vững của Hoa Kỳ, doanh số bán nhà mới.

Thứ tư: Giá dịch vụ doanh nghiệp tại Nhật Bản.

Thứ năm: Số lượng nhà khởi công xây dựng tại Nhật Bản, số đơn xin trợ cấp thất nghiệp tại Hoa Kỳ.

Thứ sáu: Tóm tắt ý kiến ​​của BoJ Nhật Bản, CPI của Tokyo, sản xuất công nghiệp, doanh số bán lẻ, tỷ lệ thất nghiệp; cán cân thương mại hàng hóa của Hoa Kỳ.

Báo cáo hàng ngày AUD/USD

Điểm xoay hàng ngày: (S1) 0,6219; (P) 0,6247; (R1) 0,6278; Thêm.. .

Xu hướng trong ngày của AUD/USD vẫn trung lập đối với giao dịch đi ngang trên 0,6198. Sự củng cố sẽ tương đối ngắn miễn là mức hỗ trợ 0,6336 chuyển thành mức kháng cự được giữ vững. Việc phá vỡ 0,6198 sẽ tiếp tục giảm từ mức hỗ trợ dài hạn 0,6941 xuống 0,6169, và sau đó là dự báo 138,2% từ 0,6941 xuống 0,6511 từ 0,6687 tại 0,6074. Tuy nhiên, việc phá vỡ chắc chắn 0,6336 sẽ mang lại sự phục hồi mạnh hơn, điều chỉnh dài hơn trước khi tạo ra một đợt giảm khác.

Nhìn vào bức tranh lớn hơn, các hành động giá từ 0,6169 (mức thấp năm 2022) được coi là sự củng cố trung hạn cho xu hướng giảm từ 0,8006. Việc phá vỡ vững chắc ngưỡng hỗ trợ 0,6169 sẽ xác nhận xu hướng giảm tiếp tục cho dự báo 61,8% từ 0,8006 đến 0,6169 từ 0,6941 tại 0,5806 tiếp theo. Trong mọi trường hợp, triển vọng sẽ vẫn bi quan miễn là 55 W EMA (hiện tại là 0,6588) vẫn giữ nguyên.

Nguồn: ACTIONFOREX