الذهب يهبط ويتجه لتكبد أكبر خسائر أسبوعية فيما يقرب من 6 أشهر

في مذكرة تم نشرها يوم الخميس، كتب كبير استراتيجيي السلع الأساسية في شركة إداءة الأصول تي دي سيكيوريتيس TDS دانييل غالي عن توقعاته لأسعار الذهب في الفترة المقبلة، واصفاً إياه بالبيتكوين الجديدة، حيث أشار إلى أن المعدن الأصفر أصبح يتم تداوله في الفترة الأخيرة مثل البيتكوين، ومع ذلك، أضاف غالي أن النهج الشامل القائم على التدفقات لا يؤكد المرحلة الأخيرة من هذا الارتفاع الذي شهده الذهب.

وذكر خبير الشركة أنه من المرجح أن يتسارع الزخم الهبوطي لأسعار الذهب إلى ما دون مستوى 2,580 دولاراً للأوقية، على الرغم من أنه أوضح أن كسر الذهب الزخم الهبوطي الذي شهده في يوم الانتخابات أمس يمثل عادة نهاية مثل هذه التحركات.

ولكنه أضاف أنه إذا كانت هذه هي الحال، فإن الهبوط الحاد قد خلق هامش أمان ملحوظ لمراكز صناديق الاستثمار الكلي، والتي تحتفظ الآن بأرباح ورقية كبيرة، ويتوقع غالي أن نشاط البيع على الذهب لن يبدأ على نطاق واسع من قبل مستشاري التداول إلا عند مستوى أقل من 2580 دولاراً للأوقية.

وأوضح المحلل أنه نظراً لأن الزخم الهبوطي من المرجح أن يتسارع فقط إلى ما دون هذا المستوى، فسوف يتعين على مجموعات أخرى القيام بالعمل الصعب وتنفيذ عمليات البيع، مضيفاً أنه بشكل عام، يشير هذا إلى أن المجموعات الأكثر ضعفاً هي مستثمري صناديق الاستثمار المتداولة في الذهب ، نظراً لتدفقاتهم الأخيرة، وكذلك تجار شنجهاي، الذين ما زالوا متمسكين بمراكزهم الطويلة القياسية إلى حدٍ كبير.

أظهرت بيانات الإدارة العامة للجمارك الصينية تراجع واردات الصين من النفط الخام بنسبة 9% على أساس سنوي خلال شهر أكتوبر 2024، ما يعكس انخفاضًا مستمرًا على مدار ستة أشهر متتالية.

وأوضحت البيانات أن الصين، أكبر مستورد للنفط الخام في العالم، اشترت نحو 10.53 مليون برميل يوميًا في أكتوبر، مقارنة بـ 11.07 مليون برميل في سبتمبر 2024، وحوالي 11.53 مليون برميل في نفس الشهر من العام الماضي.

كما أفادت البيانات بأن إجمالي الواردات النفطية للصين منذ بداية العام بلغ نحو 10.76 مليون برميل يوميًا، بتراجع نسبته 3.4% مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي.

من جهة أخرى، أظهرت البيانات ارتفاعًا ملحوظًا في واردات الصين من الغاز الطبيعي بنسبة 20% على أساس سنوي في أكتوبر 2024، حيث سجلت 10.54 مليون طن. وبذلك، بلغ إجمالي واردات الغاز الطبيعي منذ بداية العام 110 ملايين طن، بزيادة نسبتها 13.6% مقارنة بالفترة نفسها من العام الماضي.اقرأ أيضا:

تباينت تحركات أسعار الذهب في التعاملات الفورية والآجلة ليوم الخميس، ومع ترقب صدور قرار بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي مساء اليوم، وسط توقعات واسعة النطاق بأن يخفض البنك المركزي سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس.

وجاء تباين تحركات أسعار الذهب اليوم بعدما تكبد المعدن النفيس ثاني أسوأ خسائره اليومية على مدار عام 2024، بتعاملات الجلسة الماضية وبنسبة خسارة قدرت بنحو 3.09% نتيجة لفوز دونالد ترامب بسباق البيت الأبيض؛ ما دفع الدولار للصعود، وبالتبعية، هبطت أسعار الذهب.

أولاً: ارتفاع الذهب في التعاملات الفورية

جاء ارتفاع عقود الذهب الفورية على خلفية ضعف الدولار وتراجعه إلى المستوى 104.86 نقطة بنسبة انخفاض بلغت نحو 0.24%، ما قدّم دعماً لتداولات الذهب اليوم، فعادة ما ينتعش الطلب على الذهب المقوم بالدولار إذا انخفضت العملة الخضراء.

ويعود تراجع الدولار إلى اقتراب انتهاء اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة وصدور قرار الفيدرالي الأمريكي وسط توقعات بأن يخفض البنك المركزي الفائدة الرئيسية بمقدار 25 نقطة أساس، ما أدى لتراجع الدولار وبالتالي، ارتفاع الذهب حيث سجلت الأسعار الفورية للمعدن الأصفر ارتفاعاً بحوالي 0.25% إلى 2,665.47 دولار للأوقية.

ثانياً: انخفاض أسعار الذهب في التعاملات الآجلة

على النقيض، تراجعت أسعار العقود الآجلة لمعدن الذهب –تسليم شهر ديسمبر- بنحو 0.15% إلى 2,672.35 دولار للأوقية، متضررة من احتمالية أن يشهد الاقتصاد الأمريكي ونظيره الصيني –أكبر اقتصادين على مستوى العالم- انتعاش قوي خلال العام المقبل نتية لتقلد دونالد ترامب منصب رئاسة الولايات المتحدة والذي أثار تفاؤل الأسواق بِان تعافي الأوضاع الاقتصادية في البلاد.

وفي نفس الوقت، تعهدت السلطات الصينية بتبني المزيد من الإجراءات والسياسات التيسيرية الداعمة للاقتصاد، وبالتالي، انتعشت معنويات المخاطرة وتراجع الطلب على الذهب.

واصلت أسعار الذهب تحركاتها الهبوطية خلال تداولات يوم الأربعاء، ليعمق المعدن النفيس خسائره الحادة ويفقد أكثر من 80 دولار من قيمته حتى الآن؛ حيث يتم تداول الذهب دون المستوى 2,700 دولار للأوقية.

وجاءت خسائر الذهب على خلفية فوز دونالد ترامب بالانتخابات الرئاسية الأمريكية لعام 2024 – 2028، وسط توقعات بأن ترامب سيقوم بتطبيق سياسات تحفيزية للاقتصاد ما يؤدي لانتعاش النشاط بأكبر قوة اقتصادية على مستوى العالم؛ ما أدى لازدهار شهية المخاطرة بالأسواق وتزايد الإقبال نحو الأسهم الأمريكية والدولار.

ونتيجة للصعود القوي الدولار؛ يبدو أن المستثمرين حاملي العملات الأجنبية خلاف الدولار قد وجدوا أن الذهب المقوم بالعملة الأمريكية أصبح أكثر تكلفة مقارنة بالأصول الأخرى، ما عزز تزايد الضغوط البيعية لعقود الذهب.

وأيضاً، عزز تفاؤل الأسواق بشأن سياسات ترامب التحفيزية للشركات الأمريكية وانعكاس ذلك المحتمل على الأرباح؛ شهية المخاطرة للمتداولين وتفضيل الأصول عالية المخاطر.

وعلى صيعد تداولات اليوم، تراجعت أسعار عقود الذهب الفورية بقوة وبحوالي 3.02% وفقدت نحو 82.88 دولار من قيمتها، لتصل إلى 2,662.22 دولار للأوقية تقريباً، كما هبطت أسعار العقود الآجلة لمعدن الذهب –تسليم شهر ديسمبر- بنحو 2.85% لتسجل 2,671.25 دولار للأوقية.

حلّق سعر الدولار الأميركي وسجّل أقوى تقدّم له خلال جلسات التبادل الأربعاء منذ آذار/مارس 2020، بينما تتجه بورصة وول ستريت الى جلسة مع ارتفاعات واضحة في قيمة الأسهم، مع اعلان الإعلام الأميركي فوز دونالد ترامب بالرئاسة.

وقال جيم ريد، الخبير الاقتصادي في دويتشه بنك "حتى الآن، من المحتمل أن يكون رد فعل السوق متسقًا مع ما يمكن توقعه في ضوء النتائج".

ارتفع سعر صرف الدولار مقابل غالبية العملات الأخرى. ولم يشهد الدولار مثل هذه القفزة مقابل اليورو منذ آذار/مارس 2020، بحيث ارتفع بنسبة 1.72 بالمئة إلى 1.0745 دولار لليورو قرابة الساعة 08:30 بتوقيت غرينتش.

"في المكسيك، أدى القلق بشأن الزيادات المحتملة في التعريفات الجمركية إلى انخفاض قيمة البيزو"، كما يقول المحللون في "ساكسو بنك". وانخفضت العملة المكسيكية 2.22 بالمئة إلى 20.57 بيزو للدولار الواحد.

وفي سوق السندات، حيث يتم تداول الديون الصادرة، قفز سعر الفائدة على سندات الحكومة الأميركية لأجل 10 سنوات حوالى الساعة 08:30 بتوقيت غرينتش، إلى 4.40 بالمئة مقارنة ب 4.27 بالمئة عند إغلاق في اليوم السابق، وتلك التي مع استحقاق لمدة عامين ارتفعت إلى 4.23 بالمئة مقابل 4.18 بالمئة.

وهذه علامة على أن السوق يتوقع "نموًا أقوى وربما تضخمًا أعلى"، وهو مزيج قد "يبطئ، أو حتى يوقف، تخفيضات أسعار الفائدة التي خطط لها البنك المركزي الأميركي (الاحتياطي الفدرالي)، كما علق ستيفن دوفر مدير معهد فرانكلين تمبلتون.

ارتفعت عملة البيتكوين بنسبة 5.52 بالمئة لتصل إلى 72984 دولارًا، بعد أن تجاوزت مستوى 75000 دولار في وقت سابق وللمرة الأولى، مدعومة باحتمال التخفيف التنظيمي في حال فوز دونالد ترامب في شكل مؤكد.

تتجه بورصة وول ستريت نحو افتتاح مرتفع بشكل حاد، وفقًا للعقود الآجلة لمؤشر الأسهم، والتي توفر مؤشرًا للاتجاهات قبل بدء الجلسة.

وحوالى الساعة 08:30 بتوقيت غرينتش، ارتفع مؤشر داو جونز بنسبة 2.24 بالمئة، وارتفع مؤشر س بي 500 الأوسع بنسبة 2 بالمئة في حين ارتفع مؤشر ناسداك لأسهم التكنولوجيا بنسبة 1.65 بالمئة، وفقًا لهذه العقود الآجلة.

وفي أسواق الأسهم الأوروبية، ارتفعت المؤشرات بشكل حاد منذ الافتتاح: فقد قفزت بورصة باريس بنسبة 2.14 بالمئة، وفرانكفورت بنسبة 1.45 بالمئة، وميلانو بنسبة 1.12 بالمئة، ولندن بنسبة 1.49 بالمئة.

وكتب ألكسندر باراديز، رئيس تحليل السوق في "آي جي فرانس" قبيل افتتاح الأسواق، إنه "أمر مثير للدهشة بعض الشيء، ويجب الاعتراف بأن الأسواق الأوروبية تصمد بشكل جيد إلى حد ما، في الوقت الحالي، في مواجهة هذا الانتصار الذي لا جدال فيه لدونالد ترامب".

وشرح جون بلاسار المتخصص في الاستثمار في شركة "ميرابو" "مع وصول دونالد ترامب إلى البيت الأبيض، يمكن أن تواجه المنتجات الأوروبية تحديات كبيرة، اذ سبق ان أشار بوضوح إلى أنه سيفرض رسوما جمركية ضخمة، من المحتمل أن تصل إلى 10 بالمئة على جميع الواردات وبمستويات أعلى بكثير على دول مثل الصين".

بور-مجي/كط/ب ق

سجلت أسعار معدن الذهب انخفاضات قوية خلال التداولات المبكرة ليوم الأربعاء، وبالتزامن مع فوز المرشح الجمهوري دونالد ترامب بمنصب رئاسة الولايات المتحدة وفقاً للنتائج الأولية حتى الآن، ومع ترقب نتائج الولايات المتأرجحة.

وقد أوردت فوكس نيوز بأن ترامب قد فاز بولايتي بنسلفانيا وويسكونسن ليسير ترامب على الطريق الصحيح ليصبح الرئيس السابع والأربعين للولايات المتحدة، كما يبدو أن الجمهوريينقد يحصدون غالبية أعضاء مجلس النواب بعد تأمين مجلس الشيوخ.

ونتيجة لهذا، دفعت النتائج الأولية للانتخابات الأمريكية الدولار نحو أعلى مستوياته منذ أوائل يوليو الماضي، ليسجل نحو 105.013 نقطة بنسبة صعود بلغت 1.53%.

وبالتالي، انخفضت أسعار الذهب بقوة وفقدت نحو 18 دولار من قيمتها؛ ففي كثير من الأحيان، يؤدي ارتفاع الدولار الأمريكي إلى انخفاض الطلب على السلع المقومة بالعملة الخضراء ومن بينها الذهب حيث بدا شراء الذهب فرصة استثمارية أعلى تكلفة لحاملي العملات الأجنبية خلاف الدولار.

وعلى صعيد تداولات اليوم، انخفضت الأسعار الفورية لعقود الذهب بحوالي 0.64% لتصل إلى 2,726.06 دولار للأوقية تقريباً، كما هبطت أسعار العقود الآجلة لمعدن الذهب بنحو 0.51% لتسجل 2,735.55 دولار للأوقية.