Fusiones y adquisiciones

Nippon Steel alega que la Casa Blanca tuvo una "influencia indebida no permitida" sobre una revisión de seguridad nacional de su oferta de 14.900 millones de dólares por U.S. Steel y amenazó con emprender acciones legales si se bloquea el acuerdo.

La acusación se hizo en una carta del 17 de diciembre, firmada por abogados de Nippon Steel y U.S. Steel y vista por Reuters, al Comité de Inversión Extranjera en los Estados Unidos (CFIUS).

El CFIUS, que examina las adquisiciones extranjeras en busca de riesgos para la seguridad nacional, tiene de plazo hasta el lunes para aprobar el acuerdo, ampliar la revisión o recomendar al presidente Joe Biden que lo deseche. Sin embargo, un previsible cierre del Gobierno pondría en pausa el reloj, dijeron los abogados del CFIUS.

El pasado fin de semana, el CFIUS preparó el terreno (link) para que Biden, que se opone desde hace tiempo a la operación, la bloqueara en una carta de 29 páginas en la que planteaba supuestos riesgos no resueltos para la seguridad nacional, según informó Reuters en exclusiva.

En su respuesta, Nippon Steel y U.S. Steel rebaten los argumentos de seguridad nacional del CFIUS y alegan que Biden influyó indebidamente en el resultado de la revisión antes de que el CFIUS pudiera llegar a sus conclusiones.

En concreto, su carta del 17 de diciembre afirma que Biden podría haber influido en el acuerdo para complacer al presidente de United Steelworkers (USW) David McCall, que se opone a la fusión, y apoyó a Biden para presidente poco después de que anunciara su oposición a la fusión.

Biden se ha opuesto al acuerdo porque cree (link) que U.S. Steel debe ser propiedad y estar gestionada por estadounidenses.

"Nos preocupa seriamente que la carta del 14 de diciembre refleje una influencia inadmisible de la Casa Blanca en el proceso del CFIUS, a instancias de terceros que se oponen a la operación y pretenden debilitar a las partes, a saber, Cleveland-Cliffs..., dirigida por el consejero delegado Lourenco Goncalves, y el Sr. McCall", reza la última respuesta de Nippon y U.S. Steel al CFIUS.

Cleveland-Cliffs era un pretendiente (link) para U.S. Steel y también se opone al acuerdo con Nippon.

La portavoz de la Casa Blanca, Saloni Sharma, dijo que la acusación "no es cierta" Ella no se refirió específicamente a si Biden bloquearía el acuerdo, añadiendo: "El Presidente ha sido claro en que seguirá viendo lo que el proceso CFIUS arroja."

"Esperamos finalizar la transacción y seguimos comprometidos a trabajar con todas las partes relevantes para hacerlo", dijo U.S. Steel en un comunicado.

El consejero delegado de Nippon Steel y Cleveland Cliffs, Lourenco Goncalves , declinó hacer comentarios.

OPOSICIÓN DE ALTO NIVEL

Tanto Biden como su sucesor entrante, Donald Trump, han apuntado en su contra en su intento de atraer a los votantes sindicales del estado indeciso de Pensilvania, donde U.S. Steel tiene su sede. Trump también ha afirmado que la emblemática empresa estadounidense debe seguir siendo de propiedad estadounidense.

La fusión parecía abocada a ser bloqueada después de que las empresas recibieran una carta del CFIUS el 31 de agosto, vista por Reuters, en la que se argumentaba que el acuerdo podría perjudicar el suministro de acero necesario para proyectos críticos de transporte, construcción y agricultura.

Pero Nippon Steel replicó que sus inversiones, realizadas por una empresa de un país aliado, reforzarían de hecho la producción de U.S. Steel y obtuvo una prórroga de 90 días para la revisión. Esa prórroga dio a CFIUS hasta después de las elecciones de noviembre para tomar una decisión, alimentando la esperanza entre los partidarios de que un clima político más tranquilo podría ayudar a la aprobación del acuerdo.

"GARANTÍAS PERSONALES"

Para argumentar que el presidente Biden estaba haciendo un favor a McCall, la carta citaba un comunicado de prensa del USW de febrero (link) en el que el líder sindical afirmaba: "Hoy hemos recibido garantías personales de que el presidente Joe Biden nos cubre las espaldas", dijo McCall. "Siempre ha sido amigo del trabajador estadounidense y de nuestro sindicato, y le agradecemos que se interese por este asunto"

La Casa Blanca negó que la oposición de Biden sea a instancias de McCall y remitió a Reuters a su declaración de marzo contra el acuerdo (link). McCall dijo en un comunicado que "los esfuerzos de Nippon por hacer circular rumores infundados y amenazas de acciones legales son lamentables, pero en última instancia, no son más que una distracción de los peligros que supone la adquisición de U.S. Steel por parte de la empresa."

Si Biden bloquea el acuerdo, "las Partes presentarían inmediatamente una petición ante el Tribunal de Apelaciones de EE.UU. para el Circuito DC impugnando la decisión como una violación del debido proceso y de la autoridad del Presidente", en virtud de las autoridades CFIUS, escribe Nippon Steel.

** Las acciones de la compañía de petróleo y gas Granite Ridge Resources suben un 9,8% hasta los 6,17 dólares

** Reuters informa de que (link) Northern Oil and Gas , un rival mayor, ha presentado una oferta para adquirir GRNT

** NOG ha presentado al menos dos ofertas por Granite Ridge, la última con una prima de aproximadamente el 20% sobre el precio de las acciones de GRNT

** GRNT proporcionaría una mayor escala y un poco más de diversidad, sin embargo, consideramos que los activos de NOG son de mayor calidad", afirma Scott Hanold, analista de RBC Capital Markets

** En consecuencia, una transacción tendría que realizarse a una valoración más alta", añade Hanold

** Las acciones de NOG bajan un 1,5% a 35,47 dólares en las operaciones de la tarde

** Incluyendo los movimientos de la sesión, GRNT sube un 1,3% y NOG pierde un 6,7% en lo que va de año

Nippon Steel alega que la Casa Blanca tuvo "influencia indebida no permitida" sobre una revisión de seguridad nacional de su oferta de 14.900 millones de dólares por U.S. Steel y amenazó con acciones legales si se bloquea el acuerdo.

La acusación se hizo en una carta del 17 de diciembre, firmada por abogados de Nippon Steel y U.S. Steel y vista por Reuters, al Comité de Inversión Extranjera en los Estados Unidos (CFIUS).

El CFIUS, que examina las adquisiciones extranjeras en busca de riesgos para la seguridad nacional, tiene de plazo hasta el lunes para aprobar el acuerdo, ampliar la revisión o recomendar al presidente Joe Biden que lo deseche. Sin embargo, un previsible cierre del Gobierno pondría en pausa el reloj, dijeron los abogados del CFIUS.

El pasado fin de semana, el CFIUS preparó el terreno (link) para que Biden, que se opone desde hace tiempo a la operación, la bloqueara en una carta de 29 páginas en la que planteaba supuestos riesgos no resueltos para la seguridad nacional, según informó Reuters en exclusiva.

En su respuesta, Nippon Steel y U.S. Steel rebaten los argumentos de seguridad nacional del CFIUS y alegan que Biden influyó indebidamente en el resultado de la revisión antes de que el CFIUS pudiera llegar a sus conclusiones.

En concreto, su carta del 17 de diciembre afirma que Biden podría haber influido en el acuerdo para complacer al presidente de United Steelworkers (USW) David McCall, que se opone a la fusión, y apoyó a Biden para presidente poco después de que anunciara su oposición a la fusión.

Biden se ha opuesto al acuerdo porque cree (link) que U.S. Steel debe ser propiedad y estar gestionada por estadounidenses.

"Nos preocupa seriamente que la carta del 14 de diciembre refleje una influencia inadmisible de la Casa Blanca en el proceso del CFIUS, a instancias de terceros que se oponen a la operación y pretenden debilitar a las partes, a saber, Cleveland-Cliffs..., dirigida por el consejero delegado Lourenco Goncalves, y el Sr. McCall", reza la última respuesta de Nippon y U.S. Steel al CFIUS.

Cleveland-Cliffs era un pretendiente (link) para U.S. Steel y también se opone al acuerdo con Nippon.

La portavoz de la Casa Blanca, Saloni Sharma, dijo que la acusación "no es cierta" Ella no se refirió específicamente a si Biden bloquearía el acuerdo, añadiendo: "El Presidente ha sido claro en que seguirá viendo lo que el proceso CFIUS arroja."

"Esperamos finalizar la transacción y seguimos comprometidos a trabajar con todas las partes relevantes para hacerlo", dijo U.S. Steel en un comunicado.

El consejero delegado de Nippon Steel y Cleveland Cliffs, Lourenco Goncalves , declinó hacer comentarios.

OPOSICIÓN DE ALTO NIVEL

Tanto Biden como su sucesor entrante, Donald Trump, han apuntado en su contra en su intento de atraer a los votantes sindicales del estado indeciso de Pensilvania, donde U.S. Steel tiene su sede. Trump también ha afirmado que la emblemática empresa estadounidense debe seguir siendo de propiedad estadounidense.

La fusión parecía abocada a ser bloqueada después de que las empresas recibieran una carta del CFIUS el 31 de agosto, vista por Reuters, en la que se argumentaba que el acuerdo podría perjudicar el suministro de acero necesario para proyectos críticos de transporte, construcción y agricultura.

Pero Nippon Steel replicó que sus inversiones, realizadas por una empresa de un país aliado, reforzarían de hecho la producción de U.S. Steel y obtuvo una prórroga de 90 días para la revisión. Esa prórroga dio a CFIUS hasta después de las elecciones de noviembre para tomar una decisión, alimentando la esperanza entre los partidarios de que un clima político más tranquilo podría ayudar a la aprobación del acuerdo.

"GARANTÍAS PERSONALES"

Para argumentar que el presidente Biden estaba haciendo un favor a McCall, la carta citaba un comunicado de prensa del USW de febrero (link) en el que el líder sindical afirmaba: "Hoy hemos recibido garantías personales de que el presidente Joe Biden nos cubre las espaldas", dijo McCall. "Siempre ha sido amigo del trabajador estadounidense y de nuestro sindicato, y le agradecemos que se interese por este asunto"

La Casa Blanca negó que la oposición de Biden sea a instancias de McCall y remitió a Reuters a su declaración de marzo contra el acuerdo (link). McCall dijo en un comunicado que "los esfuerzos de Nippon por hacer circular rumores infundados y amenazas de acciones legales son lamentables, pero en última instancia, no son más que una distracción de los peligros que supone la adquisición de U.S. Steel por parte de la empresa."

Si Biden bloquea el acuerdo, "las Partes presentarían inmediatamente una petición ante el Tribunal de Apelaciones de EE.UU. para el Circuito DC impugnando la decisión como una violación del debido proceso y de la autoridad del Presidente", en virtud de las autoridades CFIUS, escribe Nippon Steel.

Northern Oil and Gas ha hecho una oferta de adquisición de Granite Ridge Resources , un pequeño productor estadounidense con operaciones en las cuencas del Pérmico y Eagle Ford, según personas familiarizadas con el asunto.

Northern, con sede en Minneapolis (Minnesota), ha presentado al menos dos ofertas por Granite Ridge, según las fuentes, que añadieron que la última oferta, presentada en las últimas semanas, tenía una prima de aproximadamente el 20% sobre el precio de las acciones de la empresa.

Aunque la dirección de Granite Ridge ha rechazado las propuestas hasta ahora, Northern sigue interesada en un acuerdo y podría endulzar su oferta el próximo año, dijeron las fuentes, que solicitaron el anonimato ya que las conversaciones son confidenciales.

Las acciones de Granite Ridge subieron más de un 12% el viernes tras conocerse la noticia, lo que da a la empresa un valor de mercado de casi 800 millones de dólares. También tenía una deuda neta de efectivo de unos 136 millones de dólares a finales de septiembre, según datos de LSEG.

Northern, que tiene una capitalización bursátil de unos 3.600 millones de dólares, revirtió ganancias marginales y cotizaba un 1,1% a la baja.

Granite Ridge declinó hacer comentarios. Northern no respondió a la solicitud de comentarios.

Granite Ridge es propiedad mayoritaria de entidades controladas por la sociedad de capital riesgo Grey Rock Investment Partners, fundada por Matt Miller y Griffin Perry, que también son copresidentes de la empresa con sede en Dallas. El otro cofundador de Grey Rock, Kirk Lazarine, también forma parte del consejo.

Las acciones de la empresa, que cotizan en Nueva York desde su fusión en 2022 con una firma de adquisiciones en blanco respaldada por el ex presidente de la Cámara de Representantes de EE.UU. Paul Ryan, habíanperdido más del 40% de su valor desde el momento de su cotización hasta el cierre del jueves.

Tanto Northern como Granite Ridge están especializadas en la llamada producción no operativa, lo que significa que aportan una parte de los costes de perforación y otros gastos para obtener una parte de los ingresos por la venta de hidrocarburos, mientras que otro productor se encarga de las operaciones diarias de los pozos de petróleo y gas.

Northern es uno de los mayores productores no operativos de la zona de esquisto de Estados Unidos, y ha crecido en los últimos tiempos mediante diversas adquisiciones menores, asociaciones y empresas conjuntas.

Si logra cerrar un acuerdo con Granite Ridge, se convertirá en la mayor adquisición de Northern hasta la fecha.

Northern y Granite Ridge operan en varias cuencas de esquisto, como la cuenca del Pérmico, en Texas y Nuevo México, y la formación Williston, en Dakota del Norte. La adquisición de Granite Ridge también daría a Northern presencia en las cuencas de Eagle Ford, Haynesville y Denver-Julesburg.

Los principales índices de Wall Street subieron en una sesión volátil el viernes, ya que un informe de inflación más frío de lo esperado alivió algunas preocupaciones del mercado provocadas por la Reserva Federal que prevé sólo dos reducciones de tipos para 2025.

A las 13:30 EST, el Dow Jones Industrial Average subía un 1,47% a 42.963,15.El S&P 500 subía un 1,36% a 5.947,02, y el Nasdaq Composite subía un 1,34% a 19.632,11. Las tres mayores ganancias porcentuales del S&P 500 (.PG.INX): ** Enphase Energy , un 7,7% más** Humana , +5,9** Dexcom , +5,9 Los tres principales perdedores porcentuales del S&P 500 (.PL.INX): ** Old Dominion Freight Line , -3,8** Factset Research Systems , -2,0%** Valero Energy , -0,9 Los tres valores más alcistas de la Bolsa de Nueva York (.PG.N): ** Vince Holding , +43,9** Surf Air Mobility , +22,3** Clearwater Paper , +21,4 Los tres principales perdedores porcentuales de la Bolsa de Nueva York (.PL.N): ** Innovative Industrial Properties , -20,8** Novo Nordisk , -17,9** Kuke Music Holding , -16,3 Las tres mayores ganancias porcentuales del Nasdaq (.PG.O): ** My Size , +239,0%** Edible Garden AG , +121,9** Nvni Group , +109,0% Los tres principales perdedores porcentuales del Nasdaq (.PL.O): ** CYNGN , -74,7** Molecular Templates , -59,7** PainReform , -56,0%

** FedEx :

BUZZ - Los analistas consideran beneficiosa la escisión de la división de transporte de mercancías de FedEx; elevan el PT

** Eli Lilly and Co :

BUZZ - Sube porque el nuevo fármaco contra la obesidad de Novo Nordisk obtiene peores resultados en un estudio

** Humacyte :

BUZZ - Sube más de un 40% tras la aprobación de la FDA para un implante vascular

** United States Steel :

BUZZ - Baja tras pronosticar pérdidas inesperadas en el cuarto trimestre

** Aadi Bioscience :

BUZZ - Sube tras un acuerdo de licencia para medicamentos contra el cáncer

** Viking Therapeutics :

** Structure Therapeutics :

** Altimmune :

** Amgen :

BUZZ - Los desarrolladores de fármacos para la pérdida de peso ganan después de que el fármaco para la obesidad de Novo obtuviera malos resultados en un estudio

** Ionis Pharmaceuticals :

BUZZ - Sube cuando la FDA aprueba un fármaco para trastornos genéticos

** Emeren Group :

BUZZ - Sube tras la venta de un proyecto solar en Maine a Altus Power

** Synopsys :

BUZZ - Baja después de que el organismo de control del Reino Unido diga que el acuerdo con Ansys plantea problemas de competencia

** Tesla :

BUZZ - Cae mientras los inversores recogen beneficios tras el rally postelectoral

** Galectin Therapeutics :

BUZZ - Cae tras el fracaso de un estudio sobre un fármaco para la enfermedad hepática

** Winnebago Industries :

BUZZ - Cae tras unos resultados poco alentadores en el primer trimestre

** CarMax :

BUZZ - Las casas de bolsa elevan las perspectivas de CarMax ante el repunte de las ventas

** Apollomics A:

BUZZ - Cae al fracasar un ensayo de un medicamento contra el cáncer de sangre

** Mission Produce :

BUZZ - Sube tras un Q4 optimista

** Merck & Co :

BUZZ - BMO rebaja Merck a 'market perform'; reduce PT

** Sirius XM Holdings :

BUZZ - Sube la participación de Berkshire de Buffett hasta el 34,6%

** Carnival :

BUZZ - Sube tras superar las estimaciones de beneficios del cuarto trimestre gracias a la fuerte demanda

** Newmont :

** Barrick Gold : ** Gold Fields :

** Harmony Gold Mining :

BUZZ - Las mineras de oro suben gracias a un dólar estadounidense más débil

** BlackBerry :

BUZZ - Sube tras superar los beneficios del tercer trimestre, TD Cowen eleva las acciones a "comprar"

** Innovative Solutions and Support :

BUZZ - Sube tras los optimistas resultados del cuarto trimestre

** Spire :

BUZZ - Sube tras la mejora de Mizuho Securities a "outperform"

** Rio Tinto : ** BHP Group : ** Southern Copper :

** Freeport-McMoRan :

BUZZ - Las mineras de cobre suben al debilitarse el dólar estadounidense

** Abercrombie & Fitch <>:

BUZZ - Sube cuando JPM eleva las previsiones por los fuertes impulsores de los ingresos

Los 11 principales sectores del S&P 500

** Las acciones de las mineras de cobre suben, ya que el precio del metal rojo se recupera de un mínimo de cinco semanas alcanzado en la sesión anterior

** El cobre de referencia a tres meses en la Bolsa de Metales de Londres (LME) subía un 0,6% a 8.935,50 dólares por tonelada métrica a las 1724 GMT (12:24 p.m. ET)

** Los precios del cobre subieron (link) mientras el dólar estadounidense retrocedía de su máximo de dos años, aunque las preocupaciones sobre las perspectivas de la demanda mantuvieron al metal en camino de una segunda caída semanal consecutiva

** Las acciones de los gigantes mineros Rio Tinto y BHP Group , que cotizan en EE.UU., suben un 0,6% y un 1,5%, respectivamente

** Las mineras de cobre Southern Copper y Freeport-McMoRan suben un 1,4% y un 2,2%, respectivamente

** Las mineras canadienses Ero Copper sube un 2,4%, Hudbay Minerals sube un 4,7% y Teck Resources sube un 2,6%