QXO nomme Ashwin Rao à la tête de l'IA - WSJ

Les offres, fusions, acquisitions et cessions suivantes ont été signalées à 1930 GMT lundi:

** Les sociétés de rachat Vista Equity Partners et Blackstone sont en pourparlers avancés pour acquérir Smartsheet , dans une transaction qui pourrait valoriser le fabricant de logiciels de collaboration à près de 8 milliards de dollars, selon des personnes familières avec le sujet.

** BP prévoit de vendre son activité d'énergie éolienne terrestre aux États-Unis, en déclarant que les actifs n'étaient pas alignés sur ses plans de croissance.

** Saudi Arabian Mining Company (Ma'aden) a déclaré avoir signé un accord non contraignant avec Aluminium Bahrain B.S.C. (Alba) en vue d'un éventuel regroupement d'entreprises pour créer une puissance mondiale dans le secteur de l'aluminium.

** Le régulateur financier taïwanais a rejeté une tentative de rachat par le conglomérat financier CTBC de son rival Shin Kong en déclarant que ses plans étaient incomplets.

** La société de technologie CACI International a déclaré qu'elle achèterait le fabricant privé d'équipements de radar et de communication Azure Summit Technology pour 1,28 milliard de dollars en espèces afin de renforcer ses activités dans l'industrie de la défense.

** Le fournisseur de services professionnels JTC a déclaré qu'il avait accepté d'acheter l'activité mondiale de services fiduciaires et d'administration de trusts de Citigroup pour 80 millions de dollars.

** Le courtier italien Intermonte I a déclaré avoir reçu une offre publique d'achat de Banca Generali pour l'ensemble de ses actions.

** QXO , la société que le milliardaire Brad Jacobs cherche à lancer dans les services de construction, a récemment fait une offre d'environ 9,4 milliards de dollars pour acquérir Rexel que la société française a déclaré dimanche avoir repoussée.

** Le fabricant américain d'aluminium Alcoa a déclaré dimanche qu'il vendrait une participation de 25,1% dans sa coentreprise Ma'aden à la société minière saoudienne Ma'aden pour 1,1 milliard de dollars.

** La société Temasek est sur le point de conclure un accord pour acquérir une participation de 20 % dans la société de services technologiques et d'externalisation des demandes de visa VFS Global, propriété de Blackstone, a rapporté Bloomberg News samedi, citant des personnes familières avec le dossier.

** La société canadienne ABC Technologies Holdings a proposé un rachat révisé du fournisseur de composants automobiles TI Fluid Systems , coté à Londres, au prix de 176 pence (2,31) par action le 4 septembre, ont déclaré les sociétés samedi.

** Les actions de la société de services informatiques QXO chutent de 6,4 % à 13,82 $ dans les transactions journalières

** La société française de pièces électriques Rexel a rejeté dimanche l'offre d'achat de la société (link) pour un montant d'environ 9,4 milliards de dollars

** La société a eu des entretiens avec Rexel et son principal actionnaire, Cevian Capital, au sujet d'un éventuel rachat

** Rexel a déclaré que l'offre de 28,40 euros par action de QXO "sous-évalue considérablement la société"

** QXO n'envisage pas pour l'instant de soumettre une offre plus élevée

** Les actions de RXL sont actuellement en hausse de 8,7 % suite au rejet de l'offre

** En tenant compte des mouvements de la séance, l'action QXO a chuté de 87,8 % depuis le début de l'année, contre une hausse de 16,54 % de l'indice Nasdaq .

Les Bourses européennes ont terminé en recul lundi, les investisseurs se positionnant pour de nombreuses décisions de politique monétaire cette semaine.

À Paris, le CAC 40 a abandonné 0,21% à 7.449,44 points, tandis que le Dax allemand s'est replié de 0,38% et le Footsie britannique CURRENCYCOM:UK100 a grignoté 0,06%.

L'indice EuroStoxx 50 a terminé la séance sur une baisse de 0,4%, tandis que le FTSEurofirst 300 (.FTEU3) inscrivait une perte de 0,18% et que le Stoxx 600 reculait de 0,2%.

La prochaine décision de politique monétaire de la Réserve fédérale est attendue mercredi et constitue le principal évènement de la semaine.

S'il est quasi-certain que la banque centrale baissera ses taux à cette occasion, les observateurs sont encore incertains de l'ampleur de cette baisse et surtout du diagnostic que portera la banque centrale sur l'économie américaine - et qui déterminera le reste de la trajectoire de politique monétaire.

Si la banque centrale constate une faiblesse indue du marché de l'emploi, les investisseurs pourraient craindre de nouveau une récession aux États-Unis; pour autant, une Fed attentiste ferait pression sur les actifs risqués et obligataires, les marchés intégrant près de 120 points de base d'assouplissement d'ici décembre. (FEDWATCH)

La réunion de la Banque du Japon vendredi est un autre facteur de risque pour les marchés mondiaux.

L'institution a l'habitude de surprendre les observateurs: la décision de relever ses taux, en août, a déclenché une vague de panique sur les marchés mondiaux.

Un discours restrictif pourrait de nouveau avoir des répercussions sur les actifs du monde entier, en particulier si cela soutenait le rendement des titres souverains japonais: les investisseurs nippons, très présents sur les marchés étrangers, pourraient préférer retourner sur leurs titres domestiques.

Enfin, la Banque d'Angleterre statuera jeudi sur ses taux, qu'elle devrait maintenir à son niveau actuel.

A WALL STREET

Wall Street hésite à mi-séance, les investisseurs saluant les dernières données d'activité "Empire State" qui suggèrent que l'activité du secteur industrielle commence enfin à se redresser, même si l'incertitude demeure sur la prochaine décision de politique monétaire de la Fed.

A l'heure de la clôture en Europe, les échanges à la Bourse de New York indiquaient une progression de 0,17% pour le Dow Jones , contre un repli de 0,2% pour le Standard & Poor's 500 et 0,71% pour le Nasdaq Composite .

Le Dow Jones touche un record en séance après les chiffres d'activité de l'industrie.

VALEURS

Rexel a pris 9,1%, après avoir déclaré dimanche avoir rejeté une proposition de rachat de QXO , le groupe du milliardaire Brad Jacobs, pour 8,46 milliards d'euros.

Worldline a chuté de 13,9% pour atteindre un nouveau record à la baisse, prolongeant ainsi ses pertes de vendredi, les analystes soulignant l'incertitude concernant le redressement financier du groupe de paiement français et les changements de direction.

Le spécialiste de la santé animale Virbac a grimpé de 7% après avoir fait état d'un bénéfice semestriel meilleur que prévu et confirmé ses prévisions annuelles.

Icade (+3,9%) et Ipsen (+4,5%) ont tous deux clôturé en hausse après des relèvements de recommandation.

Phoenix Group a perdu 5%, le groupe ayant annoncé lundi avoir suspendu le processus de vente de sa division SunLife en raison de l'incertitude réglementaire.

TAUX

Les rendements reculent légèrement des deux côtés de l'Atlantique, les investisseurs digérant les dernières données d'activité américaines qui suggèrent que le secteur industriel pourrait enfin renouer avec la croissance aux États-Unis.

Le rendement du dix ans allemand (DE10YT=RR) a perdu 2,8 pb à 2,122%, celui du taux à deux ans (DE2YT=RR) a cédé 2,2 pb à 2,184%.

A l'heure de la clôture en Europe, le rendement du Treasury à dix ans décline de 1,8 pb à 3,6307%, tandis que le rendement du titre à deux ans (US2YT=RR) abandonne 1,9 pb à 3,5571%.

CHANGES

L'euro se renforce face au dollar, les cambistes estimant que l'écart de taux entre les États-Unis et la zone euro se comblera plus vite qu'attendu.

Le dollar recule de 0,35% face à un panier de devises de référence , l'euro se hisse de 0,42% à 1,1122 dollar, et la livre sterling se raffermit de 0,65% à 1,3207 dollar.

PÉTROLE

Les cours du brut progressent alors que les restrictions de production dans le Golfe du Mexique se poursuivent et que les opérateurs se préparent à la prochaine baisse de taux de la Fed.

Le Brent progresse de 1,33% à 72,56 dollars le baril, le brut léger américain (West Texas Intermediate, WTI) se renchérit de 1,69% à 69,81 dollars.

A SUIVRE MARDI :

Les offres, fusions, acquisitions et cessions suivantes ont été signalées à 0930 GMT lundi:

** Le régulateur financier de Taiwan a rejeté une tentative de rachat par le conglomérat financier CTBC de son rival Shin Kong en déclarant que ses plans étaient incomplets.

** L'entreprise technologique CACI International a déclaré qu'elle achèterait le fabricant privé d'équipements de radar et de communication Azure Summit Technology pour 1,28 milliard de dollars en espèces afin de renforcer ses activités dans l'industrie de la défense.

** Le fournisseur de services professionnels JTC a déclaré qu'il avait accepté d'acheter l'activité mondiale de services fiduciaires et d'administration de trusts de Citigroup pour 80 millions de dollars.

** Le courtier italien Intermonte I a déclaré avoir reçu une offre publique d'achat de Banca Generali pour l'ensemble de ses actions.

** QXO , la société que le milliardaire Brad Jacobs cherche à lancer dans les services de construction, a récemment fait une offre d'environ 9,4 milliards de dollars pour acquérir Rexel que la société française a déclaré dimanche avoir repoussée.

** Le fabricant américain d'aluminium Alcoa a déclaré dimanche qu'il vendrait une participation de 25,1% dans sa coentreprise Ma'aden à la société minière saoudienne Ma'aden pour 1,1 milliard de dollars.

** La société Temasek est sur le point de conclure un accord pour acquérir une participation de 20 % dans la société de services technologiques et d'externalisation des demandes de visa VFS Global, propriété de Blackstone, a rapporté Bloomberg News samedi, citant des personnes familières avec le dossier.

** La société canadienne ABC Technologies Holdings a proposé un rachat révisé du fournisseur de composants automobiles TI Fluid Systems , coté à Londres, au prix de 176 pence (2,31) par action le 4 septembre, ont déclaré les sociétés samedi.

La Bourse de New York devrait ouvrir en ordre dispersé lundi tandis que l'Europe peine à trouver une direction à mi-séance en raison de l'incertitude entourant la décision de la Réserve fédérale à l'issue de sa réunion de politique monétaire mardi et mercredi.

Les futures sur indices new-yorkais suggèrent une ouverture de Wall Street hésitante, le Dow Jones s'affichant en hausse de 0,21%, le Standard & Poor's 500 stable et le Nasdaq en recul de 0,22%.

À Paris, le CAC 40 gagne 0,07% à 7.470,45 points vers 11h00 GMT. Le Dax à Francfort abandonne 0,28% tandis que le FTSE à Londres CURRENCYCOM:UK100 baisse de 0,05%.

L'indice paneuropéen FTSEurofirst 300 (.FTEU3) prend 0,05%, tout comme l'EuroStoxx 50 , et le Stoxx 600 croît de 0,08%.

Observateurs et responsables de politique monétaire apparaissent divisés sur l'ampleur de la baisse de taux attendue de la part de la Fed, qui devrait marquer le début d'un cycle d'assouplissement de la banque centrale.

Depuis le pivot acté au cours du symposium de Jackson Hole, en août, l'institution met l'accent sur son objectif de plein emploi, jugeant que son objectif de stabilité des prix est proche d'être atteint.

Les données sur le marché de l'emploi aux Etats-Unis envoient néanmoins des signaux contradictoires: si le nombre de postes créés est en recul, le taux de chômage a reculé en août.

Goldman Sachs y voit la preuve de la solidité du marché de l'emploi et d'une offre abondante de main d'oeuvre aux Etats-Unis mais d'autres observateurs, comme Pictet Wealth Management, craignent que la fragilité de la demande de travail ne force la Fed à baisser ses taux de manière plus agressive que ne l'anticipent les marchés.

La grande majorité des économistes interrogés par Reuters s'attendent à une baisse de taux de 25 points de base mercredi, tandis que les marchés monétaires estiment probable à 60% une baisse de 50 points de base. (FEDWATCH)

"L'inflation se refroidit visiblement et le degré actuel de resserrement n'est plus nécessaire. La Fed pourrait alors choisir, dans une optique de gestion des risques, d'assouplir rapidement sa politique afin d'éviter une hausse du chômage", commente Paolo Zanghieri, économiste senior chez Generali Investments, qui s'attend à une baisse de 25 points de base en septembre, mais possiblement de 50 points de base en novembre et décembre.

LES VALEURS A SUIVRE A WALL STREET

La grève de plus de 30.000 ouvriers de Boeing en était à son quatrième jour lundi, alors que des négociations avec la direction doivent reprendre mardi.

Intel peut obtenir des subventions fédérales d'un montant de 3,5 milliards de dollars afin de fabriquer des semi-conducteurs pour le ministère américain de la Défense, a rapporté Bloomberg News vendredi.

LES VALEURS A SUIVRE EN EUROPE

Icade (+3,5%) et Ipsen (+5,5%) sont tous deux en hausse après des relèvements de recommandation.

Rexel prend 9,32% après avoir rejeté dimanche une proposition de rachat par QXO , le groupe du milliardaire Brad Jacobs, pour 8,46 milliards d'euros.

Le spécialiste de la santé animale Virbac grimpe de 6,61% après avoir fait état d'un bénéfice semestriel meilleur que prévu et confirmé ses prévisions annuelles.

Phoenix Group perd 3,38%, le groupe ayant annoncé lundi avoir suspendu le processus de vente de sa division SunLife en raison de l'incertitude réglementaire.

TAUX

Les rendements hésitent dans un contexte attentiste.

Le rendement du dix ans allemand (DE10YT=RR) se maintient à 2,147%, celui du taux à deux ans (DE2YT=RR) à 2,214%.

Le rendement du Treasury à dix ans est stable à 3,6457%, tandis que le rendement du titre à deux ans (US2YT=RR) s'érode de 1 pb à 3,5655%.

CHANGES

Les cambistes se préparent à une baisse de 50 points de base de la Fed, qui comblerait l'écart de taux entre les Etats-Unis et le reste du monde.

Le dollar recule de 0,44% face à un panier de devises de référence , l'euro se hisse de 0,42% à 1,1122 dollar et la livre sterling se raffermit de 0,54% à 1,3193 dollar.

PETROLE

Le cours du baril progresse modestement malgré les dernières données chinoises, qui suggèrent un affaiblissement de la demande de la deuxième économie mondiale, car la production américaine dans le golfe du Mexique demeure contrainte.

Le Brent progresse de 0,47% à 71,95 dollars le baril, le brut léger américain (West Texas Intermediate, WTI) se renchérit de 0,61% à 69,07 dollars.

PRINCIPAL INDICATEUR ÉCONOMIQUE À L'AGENDA DU 16 SEPTEMBRE:

Principales valeurs à suivre lundi à Wall Street, où les contrats à terme sur les principaux indices suggèrent une ouverture en hausse de 0,22% pour le Dow Jones , de 0,11% pour le Standard & Poor's 500 et en baisse de 0,02% pour le Nasdaq :

* BOEING - La grève de plus de 30.000 ouvriers du groupe en était à son quatrième jour lundi, ce alors que les négociations doivent reprendre mardi.

* INTEL peut obtenir des subventions fédérales d'un montant de 3,5 milliards de dollars afin de fabriquer des semi-conducteurs pour le ministère américain de la Défense, a rapporté Bloomberg News vendredi. Le titre prend 5% avant l'ouverture.

* QXO - La société de distribution de matériaux de construction a récemment fait une offre de rachat de 9,2 milliards de dollars pour acquérir Rexel , qui a rejeté l'offre, ont dit des sources au fait de l'affaire.

* KKR - Le milliardaire allemand Mathias Döpfner et KKR sont sur le point de conclure un accord pour scinder le géant des médias Axel Springer, a rapporté le Financial Times samedi.

* ELI LILLY a déclaré vendredi que la Food and Drug Administration américaine avait approuvé son médicament contre l'eczéma pour un usage chez les adultes et les enfants de plus de 12 ans.

* Evercore - CFRA abaisse sa recommandation d'"achat" à "conserver".