일본 세븐&아이홀딩스, 창업자 이토 가문으로부터 인수 제안 받아

** KKR이 지원하는 재무 관리 플랫폼 OneStream 의 주가는 개장 후 2.7% 하락한 $ 32.60에 마감했습니다

** OS, (link) 에서 1,500만 주 규모의 A급 주식 공모, 900만 주를 판매 주주가, 나머지 600만 주를 원스트림이 제공합니다

** 현재 51.3%의 의결권을 보유한 사모펀드 KKR이 매각 주주 중 하나입니다

** 한편, OS는 소위 "합성 세컨더리" 거래의 일환으로 주식을 매각하고 있으며, 신주를 일반에 판매하고 그 판매 대금으로 KKR로부터 주식을 재매입할 예정입니다

** 공모가 마감된 후에도 원스트림의 보통주 총 발행 주식 수는 동일하게 유지됩니다 - OS

** 모건스탠리, JP모간, KKR이 제안된 공모의 대표 주관사이다

** OS는 7월 나스닥에 20달러의 기업 공개 가격으로 상장((link))했습니다

** LSEG가 집계한 데이터에 따르면 회사는 약 2억3450만주의 발행 주식과 80억5000만 달러의 시가총액을 보유하고 있다

** 지난 24일 종가 기준, OS 주식은 7월 24일 데뷔 이후 약 68% 급등했습니다

칼라일, 워버그 핀커스 및 다수의 글로벌 투자 회사들이 일본 내 거래가 급증함에 따라 인력을 충원할 계획이지만, 지난 20년 동안 일본 내 바이아웃 건수가 상대적으로 적었던 탓에 전문성을 갖춘 인력을 찾는 데 어려움을 겪고 있습니다.

20년 이상 일본에 투자해 온 Carlyle 는 5월에 다섯 번째이자 최대 규모의 일본 바이아웃 펀드를 위해 28억 달러((link))를 모금했습니다.

이 회사의 일본 공동 대표인 토미오카 타카오미는 향후 2년 내에 현지 25명으로 구성된 투자팀에 10명을 더 충원할 계획이라고 말했습니다.

"연간 3~4건의 거래에 걸쳐 약 1,000억 엔을 투자할 계획입니다."라고 그는 말했습니다. "그 많은 거래를 실행하는 동시에 포트폴리오 기업을 관리하기 위해서는 팀을 강화해야 합니다."

미국 바이아웃 회사인 Advent International은 최근 몇 달 동안 일본의 고위 사모펀드 전문가들과 이야기를 나누며 도쿄에 현지 사무소와 투자팀을 설립하기 위해 노력하고 있다고 이 회사의 계획에 정통한 두 사람이 말했습니다.

올해 전 골드만삭스 은행가인 무라타 타카시를 일본 대표 겸 아시아 부동산 공동 책임자로 영입한 워버그 핀커스 (WP.UL) 도 도쿄 사무소를 설립하고 현지 팀을 확대할 계획이라고 두 명의 관계자가 말했습니다.

두 소식통 중 한 명은 무라타의 채용 이후 일본을 담당할 3명의 인력을 추가했다고 말했습니다.

어드벤트와 워버그는 논평을 거부했습니다. 이 소식통들은 언론과의 인터뷰가 허가되지 않았으며 신원을 밝히기를 거부했습니다.

이번 채용은 지난 몇 년 동안 전 세계적으로 M&A 거래가 둔화되는 가운데 드물게 활기를 띠고 있는 일본에서의 거래 강도를 강조합니다.

컨설팅업체 베인앤코의 보고서에 따르면 일본은 지난해 아시아태평양 지역 사모펀드 거래에서 가장 큰 시장으로 부상했으며, 주로 테이크-프라이빗 딜에 힘입어 전체 거래 금액의 30%를 차지했습니다. 이는 과거 5~10%에 불과했던 것과 비교하면 훨씬 적은 수치입니다.

헤드라인을 장식한 잠재적 거래로는 Alimentation Couche-Tard의 인수 제안 (link), 소프트웨어 개발업체 세븐&아이홀딩스 에 대한 KKR 과 베인캐피탈의 입찰 전쟁 (link), 그리고 소프트웨어 개발업체 Fuji Soft 가 있습니다.

'가속화된 채용'

전반적으로 사모펀드, 부동산 및 인프라 펀드는 현재 고위 경영진부터 초급 직책에 이르기까지 수십 개의 일본 공석을 보유하고 있다고 딜메이커와 채용 담당자들은 말합니다.

도쿄에 있는 글로벌 바이아웃 펀드의 한 고위 딜메이커는 올해 일본에 진출하려는 최소 세 곳의 다른 회사로부터 전화를 받았다고 말했습니다. 그는 신원을 밝히기를 거부했습니다.

베인 보고서에 따르면 일본에 지사를 두고 최근 500억 엔 이상의 바이아웃 또는 턴어라운드 펀드를 운용하는 펀드 매니저의 수가 2012년과 2024년 사이에 두 배로 증가했으며, 시장에 진입할 준비가 된 신규 투자자가 더 많아졌다고 합니다.

도쿄에 본사를 두고 일본에서 약 60개의 투자 직책을 충원하고 있는 Atlas Recruitment의 상무이사 개빈 스미스는 "일본에서 사모펀드 거래 활동이 급증하면서 지난 몇 년 동안 업계 내 채용이 크게 가속화되었습니다."라고 말합니다.

하지만 지난 3년 동안 채용 경쟁이 더욱 치열해졌다고 Smith는 말하며, 이는 급증하는 수요를 충족시킬 만큼 후보자 풀이 충분하지 않기 때문이라고 설명합니다.

바이아웃 회사인 기업지원연구소((CSRI))의 매니징 파트너인 마에다 타쿠는 일본에 점점 더 많은 자금이 유입되면서 펀드 매니저 부족이 병목 현상이 될 것이라고 말했습니다.

올해 미드캡 처녀 펀드로 250억 엔을 조성한 CSRI는 4월까지 5명으로 구성된 팀에 3~4명을 추가할 계획이지만 "자금 유입과 인력 유입 사이의 격차가 조금 걱정된다"고 마에다는 덧붙였습니다

(1달러 = 153.74엔)

베인 캐피털은 경쟁사인 거대 사모펀드 KKR과 인수 경쟁을 벌이고 있는 일본 후지 소프트의 승인을 기다리는 가운데 11월 중하순에 공개매수를 시작할 예정이라고 월요일에 발표했습니다.

두 사모펀드는 40억 달러 규모의 소프트웨어 회사 인수전을 벌이고 있으며, 이번 거래는 일본이 글로벌 인수합병의 표적으로 부활하고 있음을 보여주는 사례입니다.

한편, KKR은 지난주 2단계 공개 매수 제안의 첫 번째 단계를 완료한 후, 베인의 제안보다 약 7% 높은 가격으로 후지 소프트의 최대 주주((link))가 되었습니다.

베인은 당초 10월 중순에 제안을 개시할 계획이었으나(before delaying it), 제안 개시 조건으로 설정한 일본 기업의 긍정적 의견을 확보하기 위해 논의를 계속하고 있습니다.

스위스 자산운용사 에너지 인프라 파트너스 (EIP) 는 그룹의 소매 및 재생에너지 사업 가치를 100억 유로 (110억 달러) (부채 포함) 이상으로 평가하는 거래에서 Eni의 Plenitude 사업부 지분을 10%로 늘릴 예정입니다.

이탈리아 에너지 그룹은 월요일 성명에서 EIP가약 2억 2,900만 유로 상당의 신주 발행에 동의했다고 밝혔습니다.

이 거래는 사업 성장을 위해 투자를 유치할 수 있는 별도의 부서를 만드는 것을 목표로 하는 Eni의 '위성' 전략((link))의 일환입니다. Eni의 최고 전환 및 재무 책임자인 프란체스코 가테이는 이것이 에너지 전환에 대한 올바른 접근 방식이라고 믿었다고 말했습니다.

"우리는 선도적인 투자자를 유치하고 유기적으로 성장하며 자립할 수 있는 저탄소 및 제로 탄소 사업을 창출하는 선순환의 길에 들어섰습니다."라고 가테이는 성명서에서 말했습니다.

이 전략에 따라 Eni는 지난달 미국 투자회사 KKR 과 제휴( (link) )하여 그룹의 바이오 연료 사업부인 Enilive에 29억 4천만 유로를 투자하여 25%의 지분을 인수했습니다.

이탈리아 그룹은 또한 탄소 포집 및 저장 사업((CCS)) 의 파트너가 되고자 하는 이탈리아 가스 그리드 (link) 운영사 Snam 를 비롯한 여러 잠재적 투자자들과도 협상을 진행 중입니다.

이탈리아 증권사 Equita의 애널리스트들은 월요일의 발표가 주가에 긍정적인 영향을 미쳤다고 말하며, 이번 거래는 Plenitude의 기업 가치가 근원 수익의 약 10배, 전체 에너지 그룹의 배수 3보다 높다는 것을 의미한다고 덧붙였습니다.

Eni의 주가는 1230 GMT 기준으로 1.4% 상승하여 밀라노의 우량주 지수 와 대체로 일치했습니다.

스위스의 EIP는 지난 3월 플레니티에 처음 투자하여 지분 7.6%를 5억 8,800만 유로에 매입하고 추후 지분 확대를 고려하겠다고 밝힌 바 있습니다.

"투자 규모를 늘리기로 한 결정은 비즈니스 가치에 대한 우리의 강한 믿음을 재확인하는 것입니다." 라고 EIP 파트너인 팀 마라렌스는 말했습니다.

로스차일드는 EIP에 자문을 제공했고, Eni는 Mediobanca와 Goldman Sachs의 자문을 받았습니다.

Plenitude는 3기가와트 이상의 설치 용량을 갖춘 재생 가능 자원에서 전력을 생산하고 있으며 (GW), 천만 명의 고객에게 가스와 전기를 판매하고 21,000개의 전기 자동차 충전소 네트워크를 보유하고 있습니다.

2027년까지 1,100만 명 이상의 고객을 확보하고 , 이탈리아 및 해외에 8GW 이상의 재생 가능 에너지 용량과 4만 개의 충전 지점을 설치하는 것을 목표로 하고 있습니다.

(1달러 = 0.9332유로)

반도체 제조에 사용되는 기술과 장비를 공급하는 글로벌 기업인 홍콩 상장 ASMPT 는 월요일 회사의 정체를 공개하지 않은 채 잠재적 인수 후보자와의 인수 협상을 종료했다고 밝혔습니다.

지난달 ASMPT는 인수 제안을 받았다고 밝혔지만 잠재적 인수자나 재무 세부 사항에 대한 정보는 제공하지 않았습니다.

10월 2일 블룸버그 뉴스 보도에 따르면 글로벌 투자 회사 KKR & Co 이 ASMPT에 대한 인수 입찰을 고려하고 있는 것으로 알려졌습니다.

블룸버그 뉴스가 이 소식을 처음 보도한 날 ASMPT의 주가는 11% 이상 상승하며 3개월래 최고치를 기록했고, 약 3% 상승 마감했습니다. 그러나 이후 주가는 20% 이상 하락했습니다.

이 회담에 대해 잘 아는 두 사람은 10월 말 로이터에 KKR이 ASMPT와 초기 협상을 진행 중이며, 미국 회사가 규제 및 지정학적 위험으로 인해 중국에서 반도체 장비 제조업체를 소유하는 것이 불편했기 때문에 잠재적 거래의 일환으로 회사의 중국 사업에 대한 옵션을 모색하고 있었다고 말했습니다.

최근 몇 년 동안 규제 조사가 강화되고 중국의 경제가 둔화되면서 미국의 대중국 투자가 감소했습니다.

조 바이든 미국 대통령이 올해 미국의 대중국 투자를 제한하기 위해 통과시킨 일련의 법률과 규정 중 가장 최근에 통과된 '리버스 CFIUS' 규정은 특정 분야의 '우려 국가'에 대한 미국의 해외 투자를 면밀히 조사하는 것으로 2025년 1월 2일에 발효될 예정입니다.

이 소식통은 논의가 기밀이기 때문에 이름을 밝히기를 거부했지만 KKR이 검토 한 옵션에는 중국 사업을위한 구매자를 찾는 것이 포함되었다고 소식통은 말했습니다.

KKR은 논평을 거부했습니다. ASMPT는 로이터의 논평 요청에 즉시 응답하지 않았습니다.

네덜란드에 본사를 둔 반도체 장비 제조업체 ASM International NV 는 ASMPT의 지분 약 25%를 소유하고 있으며, 행동주의 투자자들로부터 보유 지분을 매각할 것을 촉구받고 있습니다.

2023년 3월 홍콩에 본사를 둔 대체 투자 회사 PAG가 ASMPT를 비공개로 전환하는 데 관심을 표명한 기업 중 하나라는 언론 보도가 처음 등장했습니다.

LSEG 데이터에 따르면 금요일 종가 기준 ASMPT의 시가총액은 34.52억 홍콩달러 (4.44억 홍콩달러) 입니다.

(1달러 = 7.7734홍콩달러)

스위스 자산운용사 에너지 인프라 파트너스 (EIP) 는 그룹의 소매 및 재생에너지 사업 가치를 100억 유로(부채 포함 110억 달러 ()) 이상으로 평가하는 거래에서 Eni의 Plenitude 사업부 지분을 10%까지 늘릴 것이라고 Eni는 밝혔다.

이탈리아 에너지 그룹은 월요일 성명에서 EIP가 약 2억 2,900만 유로에 달하는 신주 발행에 동의했다고 밝혔습니다.

이 거래는 사업 성장을 위해 투자를 유치할 수 있는 별도의 (link) 부서를만드는 것을 목표로 하는 Eni의 '위성' 전략의 일환입니다. Eni의 최고 전환 및 재무 책임자 프란체스코 가테이는 이것이 에너지 전환에 대한 올바른 접근 방식이라고 믿었다고 말했습니다.

"우리는 선도적인 투자자를 유치하고 유기적으로 성장하며 자립할 수 있는 저탄소 및 제로 탄소 사업을 창출하는 선순환의 길에 들어섰습니다."라고 가테이는 성명서에서 말했습니다.

Eni는 '위성' 전략에 따라 미국 투자회사 KKR. N>과 제휴하여 그룹의 바이오 연료 사업부인 Enilive에 29억 4,000만 유로를 투자하여 25%의 지분을 확보했습니다.

이탈리아 그룹은 또한 탄소 포집 및 저장 사업((CCS))의 파트너가 되는 데 관심이 있는 투자자들과 협상을 진행 중입니다.

스위스의 EIP는 3월에 플레니튜드에 처음 투자하여 지분 7.6%를 5억 8,800만 유로에 매입하고 나중에 지분을 늘리는 것을 고려하겠다고 밝힌 바 있습니다.

"투자 규모를 늘리기로 한 결정은 비즈니스의 가치, 플레니티의 전체 조직과 리더십 팀의 우수성, 전략과 사업 계획에 따라 성과를 내는 회사의 능력에 대한 우리의 강한 믿음을 재확인한 것입니다."라고 EIP 파트너인 팀 마라렌스(Tim Marahrens)는 말했습니다.

로스차일드는 EIP에 자문을 제공했고 Eni는 Mediobanca의 자문을 받았습니다.

Plenitude는 3기가와트 이상의 설치 용량을 갖춘 재생 에너지원에서 전력을 생산하고 있으며 (GW), 천만 고객에게 가스와 전기를 판매하고 전기 자동차를 위한 21,000개의 충전소 네트워크를 보유하고 있습니다.

2027년까지 이탈리아 및 해외에 1,100만 명 이상의 고객, 8GW 이상의 재생에너지 용량, 4만 개의 충전소 설치를 목표로 하고 있습니다.

(1달러 = 0.9332유로)