คู่สกุลเงิน USD/JPY ไม่สามารถทำกำไรจากการปรับตัวขึ้นเล็กน้อยของเซสชั่นเอเชียที่ระดับ 143.00 ได้ และในตอนนี้ ดูเหมือนว่าการฟื้นตัวที่ดีจะหยุดชะงักลงจากระดับต่ำสุดในรอบเกือบเก้าเดือนที่แตะเมื่อวันก่อน ราคาสปอตในปัจจุบันซื้อขายอยู่ที่ประมาณระดับกลาง 143.00 หรือระดับล่างของช่วงรายวัน และดูเหมือนว่าจะเสี่ยงต่อการยืดระยะเวลาของแนวโน้มขาลงที่เกิดขึ้นแล้วในช่วงสองเดือนที่ผ่านมา

แม้จะมีสัญญาณเพิ่มเติมว่าราคาผู้บริโภคในสหรัฐฯ โดยรวมปรับตัวลดลง แต่ดัชนี CPI พื้นฐานบ่งชี้ว่าอัตราเงินเฟ้อพื้นฐานยังคงไม่มั่นคง และทำให้ความหวังที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 50 จุดพื้นฐานในสัปดาห์หน้าสูญสิ้นไป ซึ่งในทางกลับกัน ปัจจัยดังกล่าวช่วยให้ดอลลาร์สหรัฐ (USD) กลับมาฟื้นตัวในเชิงบวกและไต่ระดับขึ้นจนเข้าใกล้จุดสูงสุดในแต่ละเดือน นอกจากนี้ แรงกระตุ้นจากความเสี่ยงยังทำให้ค่าเงินเยนญี่ปุ่น (JPY) ซึ่งเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยลดลง และส่งผลให้คู่สกุลเงิน USD/JPY ปรับตัวสูงขึ้น

ค่าเงินเยนถูกกดดันจากดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของญี่ปุ่นที่ลดลงอย่างไม่คาดคิดถึง 0.2% ในเดือนสิงหาคม นอกจากนี้ อัตราดอกเบี้ยรายปียังลดลงมากกว่าที่คาดไว้เหลือ 2.5% ในเดือนที่รายงานจาก 3.0% ในเดือนกรกฎาคม อย่างไรก็ตาม ความเห็นของนาโอกิ ทามูระ สมาชิกคณะกรรมการธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) ที่กล่าวว่าเส้นทางสู่การยุตินโยบายผ่อนปรนนี้ยังคงยาวไกล ยืนยันการคาดการณ์ว่าต้นทุนการกู้ยืมจะเพิ่มขึ้นอีกภายในสิ้นปีนี้ และช่วยจำกัดการขาดทุนของค่าเงินเยน

นอกจากนี้ ตลาดได้กำหนดราคาเต็มแล้วสำหรับการลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด 25 จุดฐานในการประชุมนโยบายที่จะมีขึ้นในวันที่ 17-18 กันยายน ซึ่งถือเป็นความแตกต่างครั้งใหญ่เมื่อเทียบกับนโยบายที่เข้มงวดของ BoJ ในทางกลับกัน สิ่งนี้กระตุ้นให้เกิดการขายรอบ ๆ คู่ USD/JPY และกลายเป็นปัจจัยสำคัญเบื้องหลังการลดลงระหว่างวัน ปัจจุบัน เทรดเดอร์ต่างรอคอยการประกาศดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐเพื่อให้เกิดแรงกระตุ้นใหม่ แม้ว่าปัจจัยพื้นฐานจะบ่งชี้ว่าเส้นทางที่มีแรงต้านน้อยที่สุดสำหรับราคาสปอตนั้นจะเป็นขาลง

ที่มา: FXSTREET

คู่ AUD/USD ปรับตัวสูงขึ้นหลังจากมีการเปิดเผยข้อมูลคาดการณ์เงินเฟ้อของผู้บริโภคของออสเตรเลียเมื่อวันพฤหัสบดี นอกจากนี้ อดีตผู้ว่าการธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) นายเบอร์นี เฟรเซอร์ ยังได้วิพากษ์วิจารณ์คณะกรรมการธนาคารกลางออสเตรเลียชุดปัจจุบันว่าให้ความสำคัญกับเงินเฟ้อมากเกินไปจนส่งผลกระทบต่อตลาดงาน นายเฟรเซอร์เสนอให้คณะกรรมการธนาคารกลางปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินสด โดยเตือนว่าอาจเกิด "ความเสี่ยงจากภาวะเศรษฐกิจถดถอย" ซึ่งอาจส่งผลกระทบร้ายแรงต่อการจ้างงาน

ดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) ได้รับแรงหนุนเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ (USD) เนื่องจากความเชื่อมั่นด้านความเสี่ยงที่ปรับตัวดีขึ้นหลังจากการเปิดเผยรายงานอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ เมื่อวันพุธ ข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ในเดือนสิงหาคมแสดงให้เห็นว่าอัตราเงินเฟ้อทั่วไปลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 3 ปี แม้ว่าอัตราเงินเฟ้อพื้นฐานจะสูงเกินคาดก็ตาม การพัฒนาดังกล่าวทำให้มีความเป็นไปได้สูงขึ้นที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะเริ่มวงจรผ่อนปรนด้วยการปรับลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานในเดือนกันยายน

เมื่อวันพุธที่ผ่านมา ซาราห์ ฮันเตอร์ ผู้ช่วยผู้ว่าการฝ่ายเศรษฐศาสตร์ของธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) กล่าวว่าอัตราดอกเบี้ยที่สูงกำลังกดอุปสงค์ ซึ่งคาดว่าจะส่งผลให้เศรษฐกิจถดถอยเล็กน้อย นอกจากนี้ ฮันเตอร์ยังชี้ให้เห็นด้วยว่าตลาดแรงงานยังคงตึงตัวเมื่อเทียบกับระดับการจ้างงานเต็มที่ โดยคาดว่าการเติบโตของการจ้างงานจะยังคงดำเนินต่อไป แม้ว่าจะช้ากว่าการเติบโตของจำนวนประชากรก็ตาม ตามรายงานของรอยเตอร์

การเปลี่ยนแปลงตลาดประจำวัน: ดอลลาร์ออสเตรเลียทรงตัวเนื่องจากทัศนคติความเสี่ยงที่ดีขึ้น

ตามเครื่องมือ FedWatch ของ CME ตลาดคาดการณ์อย่างเต็มที่ว่าธนาคารกลางสหรัฐจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อย 25 จุดพื้นฐาน (bps) ในการประชุมเดือนกันยายน โดยโอกาสที่ธนาคารกลางสหรัฐจะปรับลดอัตราดอกเบี้ย 50 จุดพื้นฐานนั้นลดลงอย่างรวดเร็วเหลือ 15.0% จาก 44.0% เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว

การคาดการณ์อัตราเงินเฟ้อของผู้บริโภคของออสเตรเลียลดลงเหลือ 4.4% ในเดือนกันยายน ซึ่งลดลงเล็กน้อยจากระดับสูงสุดในรอบ 4 เดือนของเดือนสิงหาคมที่ 4.5% การลดลงนี้เน้นย้ำถึงความพยายามของธนาคารกลางในการรักษาสมดุลระหว่างการลดอัตราเงินเฟ้อในกรอบเวลาที่เหมาะสมและรักษาระดับกำไรในตลาดแรงงาน

ดัชนีราคาผู้บริโภคของสหรัฐฯ ลดลงเหลือ 2.5% เมื่อเทียบเป็นรายปีในเดือนสิงหาคม จากตัวเลขก่อนหน้านี้ที่ 2.9% ดัชนีดังกล่าวต่ำกว่าตัวเลขที่คาดไว้ที่ 2.6% ในขณะเดียวกัน ดัชนีราคาผู้บริโภคทั่วไปอยู่ที่ 0.2% เมื่อเทียบเป็นรายเดือน

ดัชนีราคาผู้บริโภคพื้นฐานสหรัฐฯ ไม่รวมหมวดอาหาร พลังงาน ยังคงอยู่ที่ 3.2% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว เมื่อเทียบเป็นรายเดือน ดัชนีราคาผู้บริโภคพื้นฐานเพิ่มขึ้นเป็น 0.3% จากตัวเลข 0.2% ก่อนหน้านี้

การดีเบตชิงตำแหน่งประธานาธิบดีสหรัฐฯ ครั้งแรกระหว่างอดีตประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ และกมลา แฮร์ริส ผู้ได้รับการเสนอชื่อจากพรรคเดโมแครตในรัฐเพนซิลเวเนีย แฮร์ริสเป็นฝ่ายชนะ ตามผลสำรวจของ CNN การดีเบตเริ่มต้นด้วยการเน้นย้ำถึงเศรษฐกิจ อัตราเงินเฟ้อ และนโยบายเศรษฐกิจ

ความเชื่อมั่นผู้บริโภคของบริษัท Westpac ในออสเตรเลียลดลง 0.5% เมื่อเทียบเป็นรายเดือนในเดือนกันยายน ซึ่งผันผวนจากที่เพิ่มขึ้น 2.8% ในเดือนสิงหาคม

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: ดอลลาร์ออสเตรเลียเคลื่อนไหวเหนือ 0.6650; อุปสรรคต่อไปคือเส้น EMA เก้าวัน

คู่ AUD/USD ซื้อขายใกล้ระดับ 0.6680 ในวันพฤหัสบดี โดยการวิเคราะห์ทางเทคนิคของกราฟรายวันบ่งชี้ว่ายังคงอยู่ในช่องทางขาลง ซึ่งส่งสัญญาณแนวโน้มขาลง ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพันธ์ 14 วัน (RSI) ยังคงอยู่ต่ำกว่าระดับ 50 ซึ่งยืนยันแนวโน้มขาลงที่ดำเนินต่อไป

ในทางกลับกัน คู่ AUD/USD อาจเคลื่อนไหวในแดนลบที่บริเวณ 0.6600 หากราคาหลุดลงไปต่ำกว่าระดับดังกล่าว อาจทำให้แนวโน้มขาลงแข็งแกร่งขึ้น และอาจผลักดันให้คู่เงินนี้เคลื่อนตัวเข้าใกล้โซนแนวรับย้อนกลับที่บริเวณ 0.6575

ในทางกลับกัน คู่ AUD/USD อาจเผชิญกับแนวต้านที่บริเวณเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล 9 วัน (EMA) ที่ระดับ 0.6694 ตามด้วยขอบบนของช่องทางขาลงที่ใกล้ระดับ 0.6720 การทะลุผ่านขอบบนนี้จะทำให้แนวโน้มขาลงลดลง ซึ่งอาจเปิดโอกาสให้คู่เงินนี้ทดสอบระดับสูงสุดในรอบ 7 เดือนที่ระดับ 0.6798 ซึ่งเห็นครั้งล่าสุดเมื่อวันที่ 11 กรกฎาคม

AUD/USD: กราฟรายวัน

ที่มา: FXSTREET

ภาพตลาด

ตลาดสกุลเงินดิจิทัลร่วงลง 0.5% ในช่วง 24 ชั่วโมงที่ผ่านมา เหลือ 1.99 ล้านล้านดอลลาร์ ตามที่คาด ตลาดไม่สามารถปรับตัวขึ้นเหนือระดับ 2 ล้านล้านดอลลาร์ได้ เนื่องจากผู้เล่นรายใหญ่ยังไม่ตัดสินใจก่อนที่จะมีข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ การขายเกิดขึ้นอย่างแพร่หลายตั้งแต่เช้า ซึ่งยืนยันถึงกลยุทธ์การขายทำกำไรอย่างรวดเร็ว

ราคา Bitcoin ซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 56,500 ดอลลาร์ โดยไม่สามารถทะลุระดับ 58,000 ดอลลาร์ได้ 2 ครั้งนับตั้งแต่วันอังคารที่ผ่านมา Bitcoin เต็มไปด้วยนักลงทุนสถาบัน ซึ่งปัจจัยหลักในระยะสั้นได้แก่ เศรษฐศาสตร์มหภาคและความเชื่อมั่นในตลาดการเงินแบบดั้งเดิม

ที่น่าสนใจคือการเปิดตัว ETF ยังไม่ส่งผลดีต่อโมเมนตัม BTCUSD อยู่ในแนวโน้มขาลงตั้งแต่เดือนมีนาคม ในขณะที่ ETHUSD ถูกขายอย่างแข็งขันตั้งแต่ปลายเดือนพฤษภาคม นี่เป็นผลจากการเทขายทำกำไรของนักลงทุนระยะยาวมากกว่าที่จะเป็นผลเสียจากการที่มีกองทุนและบริษัทต่างๆ อยู่ท่ามกลางผู้ซื้อ กระบวนการนี้จะไม่ทำให้ตลาดพังทลาย แต่ได้ทำลายแนวโน้มของวัฏจักรการเติบโตอย่างแข็งแกร่ง 4 ปีในช่วงปีที่ Bitcoin แบ่งครึ่งไปแล้ว

ข่าวสารเบื้องหลัง

ตามข้อมูลของ QCP Capital ความผันผวนโดยนัยในออปชั่น Bitcoin ยังคงเพิ่มสูงขึ้นเนื่องมาจากการดีเบตระหว่างทรัมป์กับแฮร์ริสและข้อมูลเงินเฟ้อของผู้บริโภคในสหรัฐฯ ผู้เข้าร่วมตลาดออปชั่นมีแนวโน้มที่จะเป็นขาลงเป็นหลักในเดือนตุลาคม

CryptoQuant ระบุว่าตั้งแต่เดือนสิงหาคม ปริมาณ USDT ในตลาดแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลเติบโตอย่างรวดเร็ว ซึ่งอาจส่งผลให้ราคาสกุลเงินดิจิทัลพุ่งสูงขึ้นได้ ก่อนหน้านี้ ตั้งแต่เดือนมีนาคมถึงกรกฎาคม พลวัตไม่ได้แสดงให้เห็นถึงความผันผวนอย่างมีนัยสำคัญ

ตามที่นักข่าว Colin Wu เปิดเผย ปริมาณการซื้อขายรวมบนกระดานแลกเปลี่ยนรวมศูนย์ที่ใหญ่ที่สุดเพิ่มขึ้น 30% ในเดือนสิงหาคม มูลค่าการซื้อขายบนแพลตฟอร์มสกุลเงินดิจิทัลที่ใหญ่ที่สุดเพิ่มขึ้น 32%

การกู้คืนจาก SEC จากการบังคับใช้กฎหมายที่เกี่ยวข้องกับสกุลเงินดิจิทัลเพิ่มขึ้น 30 เท่าสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 4.7 พันล้านเหรียญสหรัฐในปี 2024 ซึ่งส่วนใหญ่เป็นผลมาจากข้อตกลงมูลค่า 4.47 พันล้านเหรียญสหรัฐกับ Terraform Labs

บริษัท Metaplanet ซึ่งมีฐานอยู่ในญี่ปุ่น ประกาศซื้อ BTC เพิ่มอีก 38,464 BTC (2 ล้านดอลลาร์) ในราคาเฉลี่ย 54,786 ดอลลาร์ โดยสำรองของ Metaplanet อยู่ที่ประมาณ 400 BTC โดยมีราคาซื้อเหรียญเฉลี่ยอยู่ที่ประมาณ 66,000 ดอลลาร์ในช่วงเวลาดังกล่าว

DOGS เป็นผู้ถือครองการออกและแจกจ่ายโทเค็นมีม (TGE) ที่ใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ของอุตสาหกรรมคริปโต ส่งผลให้มีกิจกรรมบนเครือข่าย TON เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว โทเค็นมีม DOGS มีผู้ถือครองที่ไม่ซ้ำกัน 4.5 ล้านราย

คอมมิชชั่นรวมบนเครือข่าย Solana ลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบหกเดือน เนื่องมาจากความนิยมของ Pump.fun ที่ลดลง

พลังงาน – ผลกระทบจากการผลิตของพายุเฮอริเคนฟรานซีน

เมื่อวานนี้ ราคาน้ำมันดิบเบรนท์พุ่งขึ้นเหนือ 70 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรล และสัญญาล่วงหน้าเดือนหน้าปิดตลาดสูงขึ้นกว่า 2% ในวันนี้ ตามที่ ได้กล่าวไปเมื่อวานนี้ ตลาดกำลังเคลื่อนตัวเข้าสู่เขต oversold และน่าจะมีการขายชอร์ตบางส่วนเพื่อชดเชยความเสี่ยงด้านอุปทานจากพายุเฮอริเคนที่ชื่อฟรานซีนในอ่าวเม็กซิโกของสหรัฐฯ จะช่วยพยุงตลาดและเป็นอีกเหตุผลหนึ่งที่ผู้ขายชอร์ตจะปิดสถานะบางส่วน ตามข้อมูลของสำนักงานความปลอดภัยและการบังคับใช้สิ่งแวดล้อม พายุเฮอริเคนทำให้การผลิตน้ำมันเกือบ 675,000 บาร์เรลต่อวันต้องหยุดลง ซึ่งเทียบเท่ากับ 39% ของการผลิตน้ำมันในอ่าวเม็กซิโกของสหรัฐฯ

รายงานปริมาณสำรองน้ำมันดิบประจำสัปดาห์ล่าสุดของ EIA ค่อนข้างเป็นขาลง ปริมาณสำรองน้ำมันดิบเชิงพาณิชย์ของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 833,000 บาร์เรลเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว และยังมีการผลิตผลิตภัณฑ์น้ำมันกลั่นเพิ่มขึ้นด้วย ปริมาณสำรองน้ำมันเบนซินและน้ำมันกลั่นเพิ่มขึ้น 2.31 ล้านบาร์เรล อุปสงค์น้ำมันเบนซินโดยนัยลดลง 460,000 บาร์เรลต่อวันเมื่อเทียบเป็นรายปี เหลือ 8.48 ล้านบาร์เรลต่อวัน ซึ่งถือเป็นระดับที่อ่อนแอที่สุดนับตั้งแต่เดือนเมษายน และไม่น่าแปลกใจเกินไปเมื่อเข้าสู่ช่วงปลายฤดูขับรถ

ราคาก๊าซธรรมชาติในยุโรปพุ่งสูงขึ้นเมื่อวานนี้จากความอ่อนแอในช่วงที่ผ่านมา โดย TTF ปิดตลาดสูงขึ้นกว่า 2.4% ในวันนี้ พายุเฮอริเคนที่ชื่อฟรานซีนจะทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับความสามารถในการส่งออก LNG ตามแนวชายฝั่งอ่าวเม็กซิโกของสหรัฐฯ ซึ่งอยู่ใกล้ยุโรปมากขึ้น การขยายเวลาการบำรุงรักษาโรงงานแปรรูป Kollsnes ในนอร์เวย์ออกไป 5 วันจะช่วยหนุนราคาได้บ้าง นอกจากนี้ ยังมีความกังวลเกี่ยวกับการไหลของก๊าซของรัสเซียผ่านยูเครนอีกด้วย ข้อมูลเบื้องต้นเกี่ยวกับการเสนอราคาแสดงให้เห็นว่าการไหลของก๊าซจะลดลงจากปกติ 42 ล้านลูกบาศก์เมตรต่อวันเหลือเพียงต่ำกว่า 30 ล้านลูกบาศก์เมตรต่อวันในวันพฤหัสบดี อย่างไรก็ตาม ข้อมูลล่าสุดเกี่ยวกับการเสนอราคาน่าจะช่วยบรรเทาความกังวลเหล่านี้ได้ เนื่องจากขณะนี้แสดงให้เห็นว่าการไหลของก๊าซน่าจะอยู่ในช่วงปกติในวันพฤหัสบดีที่มากกว่า 42 ล้านลูกบาศก์เมตรต่อวันเล็กน้อย

IEA จะเผยแพร่รายงานตลาดน้ำมันรายเดือนล่าสุดในช่วงบ่ายวันนี้ ตลาดจะสนใจดูว่ามุมมองล่าสุดของหน่วยงานเกี่ยวกับอุปสงค์และแนวโน้มสำหรับปี 2568 จะเป็นอย่างไร นอกจากนี้ EIA จะเผยแพร่รายงานการจัดเก็บก๊าซธรรมชาติประจำสัปดาห์ของสหรัฐฯ ในวันนี้ และคาดการณ์ว่าปริมาณก๊าซธรรมชาติคงคลังจะเพิ่มขึ้นประมาณ 48 พันล้านลูกบาศก์ฟุตในสัปดาห์ที่แล้ว

โลหะ – ความเสี่ยงจากนิกเกิลของรัสเซีย

ราคานิกเกิลของ LME พุ่งขึ้นเกือบ 2.4% เมื่อวานนี้ โดยพุ่งขึ้นเหนือระดับ 16,000 ดอลลาร์สหรัฐต่อตัน หลังจากมีรายงานว่าประธานาธิบดีปูตินได้ขอให้รัฐบาลของเขาพิจารณากำหนดเพดานการส่งออกสินค้าโภคภัณฑ์บางรายการ รวมถึงนิกเกิลด้วย การดำเนินการใดๆ ก็ตามถือเป็นการตอบโต้มาตรการคว่ำบาตรรัสเซียของชาติตะวันตก รัสเซียส่งออกนิกเกิลประมาณ 100 กิโลตันเมื่อปีที่แล้ว ซึ่งเทียบเท่ากับการคาดการณ์ปริมาณนิกเกิลส่วนเกินในตลาดโลกในปีนี้

การเกษตร – การเผยแพร่ WASDE

กระทรวงเกษตรสหรัฐฯ กำหนดจะเผยแพร่รายงาน WASDE ประจำเดือนในวันนี้ ตลาดคาดว่าสำนักงานฯ จะเพิ่มปริมาณถั่วเหลืองคงเหลือในสหรัฐฯ ขึ้นประมาณ 8 ล้านบุชเชล เป็น 568 ล้านบุชเชล ขณะที่ปรับลดประมาณการปริมาณข้าวโพดคงเหลือในสหรัฐฯ ลง 40 ล้านบุชเชล เป็น 2,033 ล้านบุชเชล คาดว่าปริมาณข้าวโพดคงเหลือในสหรัฐฯ และถั่วเหลืองคงเหลือในสหรัฐฯ ทั่วโลกจะมีการเปลี่ยนแปลงเพียงเล็กน้อย

ข้อมูลที่เผยแพร่โดย Cecafe Group ระบุว่า การส่งออกกาแฟทั้งหมดของบราซิลเพิ่มขึ้น 0.7% เมื่อเทียบกับปีที่แล้วเป็น 3.7 ล้านกระสอบ (60 กิโลกรัม) ในเดือนสิงหาคม โดยทางกลุ่มระบุว่า การส่งออกกาแฟอาราบิก้าลดลง 6.6% เมื่อเทียบกับปีที่แล้วเป็น 2.5 ล้านกระสอบ ในทางกลับกัน การส่งออกกาแฟโรบัสต้าเพิ่มขึ้น 31.4% เมื่อเทียบกับปีที่แล้วเป็น 924,700 กระสอบ

ภาคการเพาะปลูกกำลังเผชิญกับแรงกดดันที่เพิ่มขึ้น เนื่องจากราคาน้ำมันปาล์มดิบ (CPO) สูญเสียความได้เปรียบในด้านราคาปกติเมื่อเทียบกับน้ำมันถั่วเหลือง (SBO) ทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับความสามารถในการแข่งขันของน้ำมันปาล์มในอนาคต นักวิเคราะห์กล่าว

ในบันทึกของ Apex Securities เมื่อวันพุธ ระบุว่า การพัฒนาดังกล่าว ประกอบกับค่าเงินริงกิตที่แข็งค่าขึ้น ส่งผลให้ความต้องการส่งออกน้ำมันปาล์มลดลง

“เราคาดการณ์ว่าการเติบโตของการส่งออก [น้ำมันปาล์ม] จะยังคงอยู่ในระดับต่ำในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า เนื่องจากความต้องการที่ลดลง ประกอบกับค่าเงินริงกิตที่แข็งค่าขึ้น น่าจะทำให้การส่งออกน้ำมันปาล์มชะลอตัวลง” รายงานดังกล่าวระบุ

ธนาคารเพื่อการลงทุนสาธารณะยังสังเกตเห็นว่าปริมาณน้ำมันปาล์มที่เพิ่มขึ้น ซึ่งเพิ่มขึ้น 7.3% เมื่อเทียบรายเดือนเป็น 1.88 ล้านตันในเดือนสิงหาคม มีส่วนทำให้ราคาน้ำมันปาล์มดิบอ่อนตัวลง

ในปัจจุบันที่ราคา CPO ซื้อขายเกือบจะเท่ากับน้ำมันถั่วเหลือง สถาบันวิจัยคาดว่าความต้องการน้ำมันปาล์มจะลดลงในระยะใกล้

“เราคาดว่าความต้องการ CPO จะลดลงในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า ท่ามกลางการแข่งขันที่รุนแรงจากน้ำมันถั่วเหลืองคู่แข่ง”

ธนาคารเพื่อการลงทุนสาธารณะกล่าวเสริมว่า “ราคาน้ำมันถั่วเหลืองที่สูงกว่าน้ำมันปาล์มนั้นลดลงเหลือศูนย์แล้ว เมื่อเทียบกับราคาสูงสุดที่ 565 ดอลลาร์สหรัฐ/เมตริกตันในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมา ซึ่งส่วนหนึ่งเป็นผลมาจากราคาน้ำมันถั่วเหลืองที่ตกต่ำ ขณะที่ราคาน้ำมันปาล์มกลับเพิ่มขึ้น 4.4% ในรอบปี”

นอกจากนี้ ทั้งสองสำนักวิจัยยังได้ระบุความเสี่ยงเพิ่มเติมอันเนื่องมาจากการเคลื่อนไหวของสกุลเงินและรูปแบบสภาพอากาศ

บริษัทหลักทรัพย์ Apex Securities ระบุว่าค่าเงินริงกิตที่แข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ ทำให้การส่งออกน้ำมันปาล์มของมาเลเซียมีขีดความสามารถในการแข่งขันลดลง ขณะเดียวกัน สภาพอากาศที่แห้งแล้งอาจส่งผลกระทบต่อผลผลิตและจำกัดการเติบโตของการผลิต แม้ว่าปัจจุบันจะมีรอบการผลิตสูงก็ตาม

ในทางกลับกัน ธนาคารเพื่อการลงทุนสาธารณะเตือนถึงการผลิตที่เพิ่มขึ้น ความต้องการที่อ่อนแอ และความเสี่ยงจากสภาพอากาศ

ในขณะเดียวกัน Apex Securities ยังคงให้คำแนะนำ “เป็นกลาง” ในกลุ่มธุรกิจการเพาะปลูก และยังคงให้คำแนะนำ “ถือ” สำหรับผู้เล่นสำคัญ เช่น Kuala Lumpur Kepong Bhd โดยมีราคาเป้าหมายที่ 20.35 ริงกิตมาเลเซีย, Hap Seng Plantations Holdings Bhd โดยมีราคาเป้าหมายที่ 1.79 ริงกิตมาเลเซีย และ United Plantations Bhd โดยมีราคาเป้าหมายที่ 27.21 ริงกิตมาเลเซีย

ธนาคาร Public Investment Bank แนะนำให้ถือหุ้น เช่น IOI Corp Bhd ที่ราคาเป้าหมาย 4.08 ริงกิตมาเลเซีย และ KLK แต่แนะนำให้ถือหุ้น Sarawak Plantation Bhd ที่ราคาเป้าหมาย 2.74 ริงกิตมาเลเซีย และ Ta Ann Holdings Bhd ที่ราคาเป้าหมาย 4.88 ริงกิตมาเลเซีย

CIMB 'มีน้ำหนักเกิน' ต่อภาคส่วน

อย่างไรก็ตาม CIMB Securities มีโทนที่มองในแง่ดีมากขึ้น โดยยังคงให้คำแนะนำ "น้ำหนักเกิน" ต่อกลุ่มนี้

คณะวิจัยชี้ให้เห็นปัจจัยเร่งปฏิกิริยาที่อาจเกิดขึ้นได้ เช่น แผนบังคับใช้ไบโอดีเซลของอินโดนีเซียและการสอบสวนของจีนที่ยังคงดำเนินอยู่เกี่ยวกับการนำเข้าเมล็ดเรพซีด ซึ่งอาจสนับสนุนความต้องการน้ำมันปาล์มได้

ปัจจัยบวกอื่นๆ ที่อาจส่งผลต่อราคาน้ำมันปาล์มดิบ ได้แก่ ความเสี่ยงจากสภาพอากาศที่เพิ่มมากขึ้นจากปรากฏการณ์เอลนีโญเป็นลานีญา แผนการของอินโดนีเซียที่จะปรับเพิ่มอัตราภาษีไบโอดีเซลจากร้อยละ 35 เป็นร้อยละ 40 และทบทวนการจัดเก็บภาษีส่งออก รวมถึงมาตรการคว่ำบาตรจากจีนที่อาจเกิดขึ้นกับการนำเข้าเมล็ดเรพซีดของแคนาดา

ที่มา: Theedgemarkets

เจ้าหน้าที่ของสหรัฐฯ จะมีการเจรจากับรัฐบาลรักษาการของบังกลาเทศ เพื่อดูว่าสหรัฐฯ สามารถสนับสนุนเศรษฐกิจและการพัฒนาของประเทศได้อย่างไร กระทรวงการต่างประเทศและกระทรวงการคลังของสหรัฐฯ เปิดเผยเมื่อวันอังคาร

รัฐบาลรักษาการที่นำโดยผู้ได้รับรางวัลโนเบลสาขาสันติภาพ มูฮัมหมัด ยูนุส ได้เข้าทำพิธีสาบานตนเมื่อเดือนที่แล้ว โดยมีเป้าหมายที่จะจัดให้มีการเลือกตั้งในประเทศในเอเชียใต้ หลังจากที่นายกรัฐมนตรี ชีค ฮาซินา ถูกขับไล่ออกจากตำแหน่ง จากการประท้วงที่ทำให้มีผู้เสียชีวิตจำนวนมาก

แถลงการณ์ของกระทรวงการต่างประเทศระบุว่า นายโดนัลด์ ลู่ ผู้ช่วยรัฐมนตรีต่างประเทศฝ่ายเอเชียใต้ จะเข้าร่วมคณะผู้แทนสหรัฐฯ ที่จะประชุมร่วมกับรัฐบาลรักษาการของบังกลาเทศ นอกจากนี้ นายลู่จะเดินทางเยือนอินเดียระหว่างวันที่ 10-16 กันยายนนี้ด้วย

กระทรวงการต่างประเทศกล่าวว่า คณะผู้แทนจะประกอบด้วยผู้แทนจากกระทรวงการคลัง USAID และสำนักงานผู้แทนการค้าสหรัฐฯ

“เจ้าหน้าที่ของสหรัฐฯ และบังกลาเทศจะหารือกันว่าสหรัฐฯ สามารถสนับสนุนการเติบโตทางเศรษฐกิจ เสถียรภาพทางการเงิน และความต้องการการพัฒนาของบังกลาเทศได้อย่างไร” แถลงการณ์ดังกล่าวระบุ

โฆษกกระทรวงการคลังสหรัฐฯ กล่าวว่า คาดว่าคณะผู้แทนจะได้พบกับสมาชิกระดับสูงของรัฐบาลรักษาการ รวมถึง ยูนุส ที่ปรึกษาฝ่ายกิจการต่างประเทศ โมฮัมหมัด ตูฮิด โฮเซน ที่ปรึกษาการเงินและพาณิชย์ ซาเลฮุดดิน อาห์เหม็ด และอาซาน มานซูร์ ผู้ว่าการธนาคารบังกลาเทศ

“สหรัฐฯ มองในแง่ดีว่าการดำเนินการปฏิรูปที่จำเป็น จะทำให้บังกลาเทศสามารถแก้ไขจุดอ่อนทางเศรษฐกิจ และสร้างรากฐานสำหรับการเติบโตต่อเนื่องและความเจริญรุ่งเรืองที่เพิ่มมากขึ้น” เบรนท์ นีแมน ผู้ช่วยรัฐมนตรีคลังฝ่ายการเงินระหว่างประเทศ กล่าวในแถลงการณ์

เศรษฐกิจมูลค่า 450,000 ล้านดอลลาร์สหรัฐ (1.95 ล้านล้านริงกิต) ของบังกลาเทศชะลอตัวลงอย่างรวดเร็วตั้งแต่สงครามรัสเซีย-ยูเครนส่งผลให้ราคาน้ำมันและการนำเข้าอาหารสูงขึ้น จนทำให้ต้องหันไปขอความช่วยเหลือจากกองทุนการเงินระหว่างประเทศมูลค่า 4,700 ล้านดอลลาร์สหรัฐเมื่อปีที่แล้ว

ในอินเดีย Lu และ Jedidiah Royal รองผู้ช่วยรัฐมนตรีกลาโหมสหรัฐฯ ฝ่ายกิจการความมั่นคงอินโด-แปซิฟิก จะหารือเกี่ยวกับความร่วมมือด้านการป้องกันประเทศและแนวทางในการขยายความร่วมมือระหว่างสหรัฐฯ และอินเดียในอินโด-แปซิฟิกและภูมิภาคอื่นๆ ตามคำแถลงของกระทรวงการต่างประเทศ

ที่มา: Theedgemarkets