คาดการณ์ USDJPY: เยนแข็งค่าขึ้นก่อนสัปดาห์ NFP

เศรษฐกิจ

ฟอเร็กซ์

สรุป:

การคาดการณ์ USDJPY: การปรับขึ้นของดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของโตเกียวในวันศุกร์จาก 1.8% เป็น 2.2% ทำให้ USDJPY ต่ำกว่าระดับ 150 ซึ่งเป็นระดับสำคัญ สัปดาห์หน้าที่มีข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ที่สำคัญ ซึ่งรวมถึงดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ของ ISM และการจ้างงานนอกภาคเกษตร มีแนวโน้มที่จะทำให้ความเสี่ยงจากความผันผวนของคู่สกุลเงินนี้เพิ่มสูงขึ้น

การติดตามพัฒนาการทางเศรษฐกิจของญี่ปุ่น พบว่าดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของโตเกียวเพิ่มขึ้นเกินเกณฑ์อ้างอิง 2% ทำให้มีการคาดการณ์ว่า BOJ จะดำเนินนโยบายที่สนับสนุนค่าเงินเยน อย่างไรก็ตาม ความรู้สึกของตลาดต่อความคาดหวังต่ออัตราดอกเบี้ยของ Fed จะมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นในสัปดาห์หน้า โดยดัชนีการเติบโตทางเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ดัชนี PMI ภาคการผลิตและบริการของ ISM ของสหรัฐฯ ข้อมูลเชิงลึกจาก Fed Powell ในวันพุธ และการจ้างงานนอกภาคเกษตรในวันศุกร์

ข้อมูลเหล่านี้จะกำหนดการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยของเฟด ก่อนการประชุม FOMC วันที่ 18 ธันวาคม และการตัดสินใจของ BOJ ในวันที่ 19 ธันวาคม ทำให้ผู้ซื้อขายกังวลใจก่อนถึงช่วงวันหยุด

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: การวัดความไม่แน่นอน

พยากรณ์ USDJPY: กรอบเวลา 3 วัน - มาตราส่วนล็อก

ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐฯ ถอยกลับจากระดับ 107 USDJPY ก็ถอยกลับต่ำกว่า 157 เล็กน้อย และตกลงสู่ช่องด้านล่าง ปัจจุบันคู่เงินนี้เผชิญกับโซนแนวรับสำคัญที่ 148.80 และ 146.80 โดยอยู่ในแนวเดียวกับขอบช่องกลางและแนวรับ Fibonacci 0.618 ของแนวโน้มขาขึ้นเดือนกันยายน-พฤศจิกายน

ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพันธ์ (RSI) ยังคงอยู่ต่ำกว่าระดับ 50 ที่เป็นกลาง และยังคงอยู่ในแนวโน้มขาลงหลังจากกลับตัวจากการแยกทางเชิงลบและสภาวะซื้อมากเกินไปในกรอบเวลา 3 วัน ซึ่งส่งสัญญาณว่ายังมีช่องว่างสำหรับการลดลงต่อไป

หาก USDJPY ดีดตัวกลับจากจุดต่ำสุดที่ 149.50 จุดล่าสุด ระดับ 154 จุดอาจกลายเป็นแนวต้านที่มีศักยภาพ โดยอยู่ติดกับขอบบนของช่อง หากทะลุผ่านระดับดังกล่าว อาจทำให้ราคาปรับตัวขึ้นต่อไปสู่ระดับ 157 และ 160 จุด ซึ่งจะเพิ่มความเสี่ยงต่อเงินเยนและการแทรกแซงของ BOJ

หากต้องการติดตามข่าวสารล่าสุดเกี่ยวกับเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจทั้งหมดของวันนี้ โปรดไปที่ ปฏิทินเศรษฐกิจ

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

ตลาดมีความเสี่ยง การลงทุนจำเป็นต้องระมัดระวัง เนื้อหาของบทความนี้มีไว้สำหรับอ้างอิงเท่านั้น และไม่ได้ถือเป็นคำแนะนำในการลงทุนส่วนบุคคล และไม่ได้คำนึงถึงเป้าหมายการลงทุนพิเศษ สถานะทางการเงินหรืออื่นๆของบุคคล ลงทุนตามนั้น ต้องรับผิดชอบความเสี่ยงของคุณเอง

รายการโปรด

แชร์

ลอนดอนเปิด: หุ้นทรงตัวก่อนข้อมูลร่วง; หุ้น Spire Healthcare พุ่ง

Warren Takunda

ตลาดหุ้น

หุ้นลอนดอนเคลื่อนไหวทรงตัวในการซื้อขายช่วงเช้าของวันศุกร์ เนื่องจากนักลงทุนวิตกกังวลเกี่ยวกับตัวเลขยอดขายปลีกที่น่าผิดหวัง และรอคอยการเปิดเผยข้อมูลต่างๆ ของอังกฤษ

เมื่อเวลา 0840 GMT ดัชนี FTSE 100 ทรงตัวที่ 8,280.92 จุด

Derren Nathan หัวหน้าฝ่ายวิจัยหุ้นของ Hargreaves Lansdown กล่าวว่า "FTSE ยังคงรักษากำไรที่ทำได้เล็กน้อยในช่วงต้นสัปดาห์นี้ไว้ได้ โดยแทบไม่มีสัญญาณใดๆ ที่จะมาจากตลาดโลก หลังจากที่สหรัฐฯ ได้หยุดพักเพื่อเฉลิมฉลองวันขอบคุณพระเจ้า"

"วันนี้บรรดานักลงทุนจะจับตามองหุ้นค้าปลีก เนื่องจากนักช้อปจะเดินดูสินค้าตามชั้นวางและหน้าจอเพื่อหาสินค้าลดราคาในวันแบล็กฟรายเดย์"

ข้อมูลอุตสาหกรรมที่ออกมาก่อนหน้านี้แสดงให้เห็นว่าจำนวนผู้มาเยือนร้านค้าปลีกลดลงในเดือนพฤศจิกายน ซึ่งได้รับผลกระทบจากสภาพอากาศที่เลวร้าย ความมั่นใจของผู้บริโภคที่ลดลง และการเปรียบเทียบที่เข้มงวด

ข้อมูลตรวจวัดจำนวนผู้เข้าเยี่ยมชมร้านค้าด้วยระบบ Sensormatic ล่าสุดจาก British Retail Consortium แสดงให้เห็นว่า จำนวนผู้เข้าเยี่ยมชมร้านค้าในสหราชอาณาจักรลดลง 4.5% ในเดือนพฤศจิกายน เมื่อเทียบเป็นรายปี

ภายในนั้น จำนวนผู้เดินเท้าบนถนนสายหลักลดลง 3.7% ในสวนค้าปลีกลดลง 1.1% ซึ่งถือเป็นการพลิกกลับอย่างเห็นได้ชัดจากการเพิ่มขึ้น 4.8% ในเดือนตุลาคม และในศูนย์การค้าก็ลดลง 6.1%

เฮเลน ดิกกินสัน ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของ BRC กล่าวว่าการตกต่ำครั้งนี้เป็นเรื่อง "น่าผิดหวัง"

เธอกล่าวต่อว่า “วันศุกร์สีดำที่ล่าช้ากว่าปกติและความเชื่อมั่นของผู้บริโภคที่ลดลง ทำให้ลูกค้าลังเลที่จะไปจับจ่ายซื้อของ เมืองทางตอนเหนือบางแห่งยังได้รับผลกระทบอย่างหนักจากพายุเบิร์ต ซึ่งทำให้การเดินทางหยุดชะงักในช่วงปลายเดือน”

ข้อมูลครอบคลุมช่วง 4 สัปดาห์จนถึงวันที่ 23 พฤศจิกายน แต่ Black Friday ซึ่งเน้นการลดราคาจะตรงกับวันที่ 29 พฤศจิกายนในปีนี้

Dickinson กล่าวต่อว่า “ผู้ค้าปลีกยังคงมีความหวังว่ายอดขายในวัน Black Friday และคริสต์มาสจะช่วยพลิกสถานการณ์จากจำนวนลูกค้าที่ลดลงที่เห็นมาตลอดทั้งปี 2024”

Andy Sumpter ที่ปรึกษาด้านการค้าปลีกในภูมิภาค EMEA ของ Sensormatic กล่าวว่า "ความเชื่อมั่นของผู้บริโภคยังคงผันผวน อาจไม่ได้รับความช่วยเหลือจากความกังวลเรื่องการใช้จ่ายหลังการประกาศงบประมาณ และผู้ซื้อยังคงงดซื้อสินค้าในช่วงเทศกาล โดยเลือกที่จะเปรียบเทียบราคาเพื่อหาราคาที่ดีที่สุดหรือรอส่วนลดเพิ่มเติมแทน"

"การที่จำนวนลูกค้าไม่เพิ่มขึ้นมากนักอาจส่งผลกระทบต่อผู้ค้าปลีกหลายรายที่หวังว่าจะได้รับผลการซื้อขายก่อนคริสต์มาสก่อนที่เทศกาลคริสต์มาสจะมาถึง"

“อย่างไรก็ตาม ตัวเลขเหล่านี้ไม่รวมวัน Black Friday และวันเสาร์ในสุดสัปดาห์ Black Friday ซึ่งถือเป็นวันที่คึกคักที่สุดช่วงหนึ่งสำหรับการจับจ่ายซื้อของตามร้านค้าในช่วงเวลาพีค ซึ่งหวังว่าจะช่วยให้การจับจ่ายซื้อของตามฤดูกาลคึกคักขึ้น”

“บัดนี้ ทุกสายตาจับจ้องไปที่เดือนธันวาคม ซึ่งบรรดาผู้ค้าปลีกต่างหวังที่จะชดเชยส่วนที่เสียไปและพลิกสถานการณ์กลับมาประสบความสำเร็จในช่วงเทศกาลได้”

ข้อมูลที่จะตามมา ได้แก่ การกู้ยืมสุทธิ สินเชื่อเพื่อการบริโภค และการอนุมัติสินเชื่อจำนองสำหรับเดือนตุลาคม ทั้งหมดจะมีกำหนดส่งในเวลา 09.30 น. GMT

ในตลาดหุ้น ตราสารหนี้ของนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ส่งผลกระทบ โดยหุ้น Anglo American เป็นผู้ทำกำไรสูงสุดหลังจากที่ Jefferies ปรับเพิ่มระดับจาก 2,500 เพนนีเป็น "ซื้อ" ซึ่งส่งผลให้ราคาเป้าหมายเพิ่มขึ้นเป็น 2,850 เพนนี

IMI พุ่งสูงเช่นกันหลังจาก Bank of America Merrill Lynch อัปเกรดเป็น "ซื้อ"

Spire Healthcare พุ่งขึ้นสู่อันดับสูงสุดของ FTSE 250 หลังจากรายงานใน Economic Times ระบุว่า Narayana Health ของอินเดียกำลังอยู่ระหว่างการเจรจากับผู้ถือหุ้นของบริษัทเกี่ยวกับการซื้อหุ้นส่วนใหญ่

โดยอ้างอิงจากแหล่งข่าวที่ทราบเรื่องดังกล่าว Economic Times รายงานว่า Narayana วางแผนที่จะซื้อหุ้นอย่างน้อย 51% ของ Spire ผ่านข้อเสนอแบบเปิดเผย แต่หาก Narayana สามารถเข้าซื้อหุ้นได้ประมาณ 75% ก็อาจพิจารณานำบริษัทออกจากตลาดหลักทรัพย์

TI Fluid Systems อยู่ในภาวะขาขึ้นหลังจากตกลงที่จะถูก ABC Technologies ผู้ผลิตชิ้นส่วนยานยนต์ของแคนาดาเข้าซื้อกิจการด้วยมูลค่า 1.03 พันล้านปอนด์ ABC ซึ่งได้รับการสนับสนุนจากกองทุนหุ้นเอกชน Apollo เปิดเผยว่าจะจ่ายเงินสด 200 เพนนีต่อหุ้น หลังจากข้อเสนอก่อนหน้านี้ถูกปฏิเสธ หุ้นของ TI Fluid ปิดตลาดสูงขึ้น 5.7% ที่ 189.2 เพนนีในวันพฤหัสบดี

ในด้านลบ บริษัทด้านการป้องกันประเทศ BAE Systems ร่วงลงจากการที่ Bank of America Merrill Lynch ปรับลดระดับลงมาเป็น "มีผลงานต่ำกว่ามาตรฐาน"

ที่มา : Sharecast

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

สรุปประจำสัปดาห์: ตลาดยุโรปเผชิญแรงกดดันจากความวิตกกังวลทางการเมืองของฝรั่งเศส

Warren Takunda

เศรษฐกิจ

ตลาดหุ้นยุโรปยังคงได้รับแรงกดดันจากความไม่แน่นอนทั่วโลกและความวุ่นวายทางการเมืองในฝรั่งเศส ในทางตรงกันข้าม การฟื้นตัวของตลาดหุ้นวอลล์สตรีทหลังทรัมป์ยังคงดำเนินต่อไป โดยดัชนีดาวโจนส์และดัชนี SP 500 พุ่งแตะระดับสูงสุดใหม่ ในเอเชีย หุ้นผันผวนเนื่องจากตลาดหุ้นออสเตรเลียทำลายสถิติอีกครั้ง ขณะที่ตลาดหุ้นจีนปรับตัวสูงขึ้นท่ามกลางความคาดหวังต่อมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจ อย่างไรก็ตาม หุ้นญี่ปุ่นอยู่ในแนวโน้มเชิงลบ

ในด้านสินค้าโภคภัณฑ์ ทั้งทองคำและน้ำมันดิบร่วงลงหลังจากการเจรจาหยุดยิงในตะวันออกกลาง ในด้านสกุลเงิน ดอลลาร์สหรัฐปรับตัวขึ้นอย่างช้า ๆ หลังจากผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐลดลง ยูโรฟื้นตัวจากระดับต่ำสุดในรอบ 2 ปีเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ อย่างไรก็ตาม ดอลลาร์แคนาดาและเปโซเม็กซิโกอ่อนค่าลงหลังจากที่ทรัมป์ให้คำมั่นว่าจะจัดเก็บภาษีนำเข้าสินค้าจากทั้งสองประเทศ 25%

ยุโรป

ดัชนีสำคัญในยุโรปต่างเคลื่อนไหวในหลากหลายสัปดาห์นี้ โดยดัชนี Stoxx 600 ของยุโรปลดลง 0.23% ดัชนี CAC 40 ของฝรั่งเศสลดลง 2% ในขณะที่ดัชนี DAX ของเยอรมนีเพิ่มขึ้น 0.6% และดัชนี FTSE 100 ของสหราชอาณาจักรเพิ่มขึ้น 0.2%

ตลาดหุ้นฝรั่งเศสฟื้นตัวในวันพฤหัสบดี หลังจากนายกรัฐมนตรีมิเชล บาร์เนียร์ ยกเลิกแผนการขึ้นภาษีไฟฟ้า ซึ่งช่วยบรรเทาความกังวลเกี่ยวกับการล่มสลายของรัฐบาลจากแรงกดดันจากพรรค National Rally (NR) ที่เป็นพรรคขวาจัด อย่างไรก็ตาม ความไม่แน่นอนยังคงมีอยู่ เนื่องจาก NR เรียกร้องให้มีการผ่อนปรนเพิ่มเติมเกี่ยวกับแผนงบประมาณ โดยกำหนดเส้นตายในวันจันทร์ใกล้เข้ามาแล้ว

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลฝรั่งเศสอายุ 10 ปีลดลง เนื่องจากแรงกดดันการขายสินทรัพย์ของฝรั่งเศสลดลงชั่วคราว ส่วนต่างระหว่างอัตราผลตอบแทนพันธบัตรฝรั่งเศสและเยอรมนีอายุ 10 ปี ซึ่งเป็นตัวชี้วัดความวิตกกังวลของตลาด ลดลง 4 จุดพื้นฐาน แต่ยังคงอยู่ใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 10 ปี นักลงทุนกำลังรอการอัปเดตอันดับความน่าเชื่อถือของฝรั่งเศสโดย SP Global ในวันศุกร์นี้ หลังจากที่มีการปรับลดระดับในเดือนพฤษภาคม ทั้ง Fitch Ratings และ Moody's Ratings ต่างก็ปรับลดมุมมองต่อความน่าเชื่อถือของฝรั่งเศสเมื่อไม่นานนี้ โดยอ้างถึงข้อสงสัยเกี่ยวกับความสามารถของฝรั่งเศสในการบรรลุเป้าหมายการขาดดุลในปี 2025

เมื่อวันพฤหัสบดี อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลของฝรั่งเศสซึ่งเป็นเกณฑ์มาตรฐานเทียบเคียงกับของกรีซเป็นครั้งแรก ทำให้เกิดความกังวลว่าอาจเกิดวิกฤตแบบเดียวกับกรีซหากประเทศไม่สามารถจัดการหนี้ของรัฐบาลได้ อย่างไรก็ตาม ค่าเงินยูโรทรงตัวในสัปดาห์นี้ เนื่องจากความอ่อนค่าของเงินได้สะท้อนถึงความวิตกกังวลทั่วโลกแล้ว ไมเคิล บราวน์ นักยุทธศาสตร์วิจัยอาวุโส เชื่อว่าผลกระทบต่อเงินยูโรมีจำกัด “ผลกระทบอาจมีจำกัด รายชื่อปัจจัยที่ทำให้เงินยูโรอ่อนค่าลงนั้นมีมากมายอยู่แล้ว (ภาวะเงินฝืดอย่างรวดเร็ว ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ การชะลอตัวของจีน ภาวะเศรษฐกิจตกต่ำในภาคการผลิตภายในประเทศ ความวุ่นวายทางการเมืองของเยอรมนี ฯลฯ)” เงินยูโรดีดตัวกลับขึ้นมาอยู่ที่ 0.0670 เมื่อเวลา 4.30 น. CET หลังจากร่วงลงเทียบกับเงินดอลลาร์สู่ระดับต่ำสุดในรอบ 2 ปีที่ 1.0330 เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา

ในระดับกลุ่มหุ้น กลุ่มยานยนต์ยังคงได้รับแรงกดดันจากภัยคุกคามด้านภาษีศุลกากรของทรัมป์และความสัมพันธ์ทางการค้าที่กระชับกับจีน โดยดัชนี Euro Stoxx 600 ในกลุ่มยานยนต์ลดลง 0.73% เมื่อเทียบรายสัปดาห์ กลุ่มพลังงานก็มีผลงานต่ำกว่าคาดเช่นกัน โดยลดลง 1.9% เมื่อเทียบรายสัปดาห์ เนื่องจากราคาน้ำมันดิบที่ลดลง นอกจากนี้ หุ้นกลุ่มธนาคารยังได้รับผลกระทบจากความไม่แน่นอนทางการเมืองของฝรั่งเศส โดยกลุ่มนี้ลดลง 0.4% จากสัปดาห์ที่แล้ว ดัชนี Luxury 10 ฟื้นตัวเล็กน้อย โดยเพิ่มขึ้น 1.6% เมื่อเทียบรายสัปดาห์ จากความคาดหวังเชิงบวกต่อมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจเพิ่มเติมของจีน

ด้านเศรษฐกิจ อัตราเงินเฟ้อทั่วไปของเยอรมนีเพิ่มขึ้น 2.2% ในเดือนพฤศจิกายน เพิ่มขึ้นจาก 2% ในเดือนก่อนหน้า แต่ต่ำกว่าที่คาดไว้ที่ 2.3% ข้อมูลดังกล่าวอาจบ่งชี้ว่าอัตราเงินเฟ้อในยูโรโซนมีแนวโน้มเพิ่มขึ้น ตลาดจะจับตาดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของยูโรโซนที่จะประกาศในช่วงบ่ายวันนี้อย่างใกล้ชิด

วอลล์สตรีท

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ มีแนวโน้มปรับตัวขึ้นรายสัปดาห์ในช่วงสัปดาห์ที่สั้นลงเนื่องมาจากวันหยุดขอบคุณพระเจ้า เศรษฐกิจที่ฟื้นตัว อัตราเงินเฟ้อที่ลดลง และประธานาธิบดีทรัมป์ดำรงตำแหน่งประธานาธิบดียังคงเป็นแรงผลักดันให้ตลาดหุ้นวอลล์สตรีทปรับตัวขึ้นอย่างต่อเนื่อง ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์เพิ่มขึ้น 1% ดัชนี SP 500 เพิ่มขึ้น 0.49% และดัชนี Nasdaq Composite เพิ่มขึ้น 0.3% เมื่อเทียบรายสัปดาห์ ทั้งดัชนี Dow และ SP 500 ต่างก็ทำจุดสูงสุดใหม่

ในระดับภาคส่วน ภาคส่วนส่วนใหญ่มีกำไรรายสัปดาห์ โดยภาคส่วนที่อ่อนไหวต่ออัตราดอกเบี้ยอย่างอสังหาริมทรัพย์เป็นผู้นำในการทำกำไร อย่างไรก็ตาม ภาคส่วนเทคโนโลยีมีผลงานต่ำกว่าคาด ซึ่งอาจเกิดจากการหมุนเวียนของภาคส่วน ภาคส่วนพลังงานเป็นภาคที่ตกต่ำที่สุดเนื่องจากราคาน้ำมันที่ลดลง

ดัชนีการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 2.3% เมื่อเทียบเป็นรายปีในเดือนตุลาคม เพิ่มขึ้นจาก 2.1% ในเดือนกันยายน และสอดคล้องกับที่คาดการณ์ไว้ ข้อมูลดังกล่าวยืนยันถึงแนวโน้มเงินเฟ้อที่ชะลอตัวลงในสหรัฐฯ และคาดการณ์ว่าเฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานในเดือนธันวาคม อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ลดลง เนื่องจากผู้ค้าพันธบัตรประเมินผลกระทบของมาตรการภาษีของทรัมป์ใหม่ ส่งผลให้ดัชนีดอลลาร์สหรัฐฯ ร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 2 สัปดาห์

เอเชีย-แปซิฟิก

ดัชนีอ้างอิงส่วนใหญ่ในภูมิภาคเอเชียแปซิฟิกคาดว่าจะปิดตลาดในระดับสูงในสัปดาห์นี้ โดยดัชนี ASX 200 พุ่งแตะระดับสูงสุดใหม่อีกครั้ง โดยเพิ่มขึ้น 0.39% ต่อสัปดาห์ นำโดยหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีและการดูแลสุขภาพ ตลาดหุ้นจีนปรับตัวสูงขึ้นมากกว่า 2% ในสัปดาห์นี้ อย่างไรก็ตาม ดัชนี Nikkei 225 ของญี่ปุ่นยังคงปรับตัวลดลงเป็นสัปดาห์ที่สองติดต่อกัน เนื่องจากเงินเยนแข็งค่าขึ้น

ตลาดหุ้นจีนยังคงได้รับแรงกดดันจากความกังวลด้านเศรษฐกิจ โดยดัชนี Hang Seng ลดลง 0.5% และ China A50 ลดลง 0.64% ในสัปดาห์นี้ เงินหยวนของจีนยังคงอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ โดยคู่ USD/CNH ยังคงอยู่ที่ระดับสูงสุดในรอบ 4 เดือน ดัชนี Nikkei 225 ของญี่ปุ่นลดลงมากกว่า 1% ในสัปดาห์นี้ เนื่องจากเงินเยนแข็งค่าขึ้น

ที่มา: Euronews

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

ภาพรวมตลาดโลก: ยุโรป – 29 พฤศจิกายน 2024

SAXO

เศรษฐกิจ

ข้อมูลมหภาคและพาดหัวข่าว

อัตราเงินเฟ้อของเยอรมนีอยู่ที่ 2.4% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของ ปีก่อนในเดือนพฤศจิกายน ซึ่งต่ำกว่าที่คาดไว้ว่าจะอยู่ที่ 2.6% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน อย่างไรก็ตาม อัตราเงินเฟ้อของสเปนเพิ่มขึ้นตามที่คาดไว้ โดยอยู่ที่ 2.4% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน จาก 1.8% ก่อนหน้านี้ ตัวเลขเหล่านี้เพิ่มโอกาสที่ ECB จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 25bps ในการประชุมวันที่ 12 ธันวาคม เนื่องจากตลาดเริ่มประเมินราคาแล้วสำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยลงมากกว่า 25bps ปัจจุบัน การปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 30bps ถือเป็นราคาที่รวมไว้สำหรับช่วงสิ้นปีแล้ว

ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของญี่ปุ่นประจำเดือนพฤศจิกายนพุ่ง สูงขึ้นเป็น 2.6% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน จาก 1.8% ก่อนหน้านี้ และ 2.2% ตามลำดับ ซึ่งกระตุ้นให้มีการคาดการณ์ว่า BOJ จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนธันวาคม ดัชนีหลักยังสูงกว่าที่คาดไว้ และดัชนีหลัก-หลักก็สูงขึ้นเป็น 1.9% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน จาก 1.8% ก่อนหน้านี้ตามที่คาดไว้ การเจรจาเรื่องค่าจ้างของ Shunto ยังชี้ให้เห็นถึงการปรับขึ้นค่าจ้างอย่างแข็งแกร่งอีกครั้งในปีนี้ ซึ่งยิ่งตอกย้ำให้ BOJ เดินหน้าปรับนโยบายให้ปกติต่อไป

หุ้น

ตลาดหุ้น สหรัฐฯ ปิดทำการในวันพฤหัสบดีเนื่องในวันขอบคุณพระเจ้า สัญญาซื้อขายล่วงหน้าบ่งชี้ว่าราคาเปิดตลาดเป็นไปในเชิงบวกสำหรับการซื้อขายระยะสั้น โดยนักลงทุนส่วนใหญ่ยังคงไม่นั่งที่โต๊ะ หุ้นเทคโนโลยียังคงเป็นที่จับตามองหลังจากที่ปรับตัวลดลงในวันพุธ โดยหุ้น Nvidia (-1.2%) Tesla (-1.6%) และ Microsoft (-1.2%) เป็นผู้นำในการลดลง ขณะที่หุ้น Dell และ HP ร่วงลงกว่า 12% จากการคาดการณ์ผลประกอบการที่อ่อนแอ

เอเชีย: ตลาดหุ้นเอเชียส่วนใหญ่ปรับตัวลดลงในวันศุกร์ ท่ามกลางความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์และสัญญาณเศรษฐกิจที่ปะปนกัน ดัชนี Nikkei 225 ของญี่ปุ่นลดลง 0.5% และดัชนี TOPIX ลดลง 0.3% เนื่องจากข้อมูลเงินเฟ้อที่แข็งแกร่งของโตเกียวกระตุ้นให้เกิดการคาดการณ์ว่า BOJ จะขึ้นอัตราดอกเบี้ย ดัชนี KOSPI ของเกาหลีใต้ลดลง 2% นำโดยหุ้น Samsung ที่ลดลง (-1.8%) และ SK Hynix (-0.7%) ในขณะที่ดัชนี CSI 300 ของจีนลดลง 0.79% เนื่องจากความตึงเครียดด้านเซมิคอนดักเตอร์ส่งผลต่อความเชื่อมั่น ดัชนี Hang Seng ของฮ่องกงลดลง 0.2% ส่งผลให้การลดลงรายเดือนขยายตัวเกือบ 5%

ยุโรป: หุ้นยุโรปปรับตัวเพิ่มขึ้นอย่างแข็งแกร่งในวันพฤหัสบดี โดย Stoxx 50 ของยูโรโซนเพิ่มขึ้น 0.6% และ DAX ของเยอรมนีเพิ่มขึ้น 0.9% ความเชื่อมั่นดังกล่าวมาจากมาตรการควบคุมเซมิคอนดักเตอร์ของสหรัฐฯ ที่ผ่อนปรนกว่าที่คาดไว้ ส่งผลให้ ASML ปรับตัวเพิ่มขึ้น (+2.6%) หุ้น Airbus พุ่งขึ้น 4.2% หลังจากยืนยันการส่งมอบเครื่องยนต์เจ็ตที่สำคัญจาก CFM ข้อมูลเงินเฟ้อค่อนข้างผสมกัน โดยอัตราเงินเฟ้อรายปีของเยอรมนีพุ่งขึ้น 2.2% และสเปนเป็นไปตามที่คาดไว้ที่ 2.4%

ความผันผวน

ตลาดสหรัฐปิดทำการในวันพฤหัสบดี โดยดัชนี VIX ยังคงอยู่ที่ 13.90 ดัชนี VIX Futures ร่วงลงเล็กน้อย สะท้อนถึงบรรยากาศที่สงบ ขณะที่ดัชนี SP 500 (+ หรือ - 0.37%) และ Nasdaq 100 (+ หรือ - 0.58%) ยังคงเคลื่อนไหวอย่างเงียบๆ

รายได้คงที่

พันธบัตรรัฐบาลฝรั่งเศสทำผลงานดีกว่าพันธบัตรในกลุ่มประเทศยูโร หลังจากที่นายกรัฐมนตรีมิเชล บาร์เนียร์ได้ผ่อนปรนงบประมาณอย่างมีนัยสำคัญเพื่อให้ได้รับการสนับสนุนจาก National Rally สำหรับร่างกฎหมายการใช้จ่าย ซึ่งการเคลื่อนไหวดังกล่าวได้รับการต้อนรับจากนักลงทุน ผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปีของกรีก ซึ่งถือเป็นช่วงเวลาประวัติศาสตร์ ใกล้เคียงกับของฝรั่งเศสในช่วงสั้นๆ พันธบัตรอิตาลีและตลาดรอบนอกอื่นๆ พุ่งสูงขึ้นหลังจากที่ฟรองซัวส์ วิลเลรอยแห่ง ECB แสดงความเห็นในเชิงผ่อนปรน ซึ่งระบุว่าอัตราดอกเบี้ยอาจจำเป็นต้องลดลงเพื่อกระตุ้นการเติบโต ส่งผลให้มีการคาดการณ์ว่าจะมีการผ่อนคลายทางการเงินมากขึ้น โดยขณะนี้ตลาดเงินได้กำหนดราคาการปรับลดอัตราดอกเบี้ย 150 จุดพื้นฐานภายในสิ้นปี 2568 ในสหราชอาณาจักร พันธบัตรรัฐบาลเพิ่มขึ้นเป็นวันที่สอง โดยเฉพาะอย่างยิ่งในช่วงที่เส้นอัตราผลตอบแทนอยู่ตรงกลาง แต่ทำผลงานได้ต่ำกว่าพันธบัตรบุนด์ของเยอรมนี เนื่องจากผู้ซื้อขายยังคงคาดหวังว่าอัตราดอกเบี้ยของ BOE จะปรับลดเพียงเล็กน้อยตั้งแต่เดือนธันวาคมเป็นต้นไป ในขณะเดียวกัน ตลาดพันธบัตรสหรัฐยังคงเงียบสงบเนื่องจากเป็นวันหยุดขอบคุณพระเจ้า โดยสัญญาซื้อขายล่วงหน้าบ่งชี้ว่าอัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปีที่ 4.26%

สินค้าโภคภัณฑ์

ดัชนีสินค้าโภคภัณฑ์ของ Bloomberg แสดงให้เห็นว่ามีกำไรเพิ่มขึ้น 0.7% ในเดือนนี้ การขาดทุนของโลหะมีค่าซึ่งนำโดยเงินและแพลตตินัม และธัญพืชซึ่งนำโดยข้าวสาลี รวมถึงราคาโลหะอุตสาหกรรมที่อ่อนตัวลงนั้นถูกชดเชยด้วยเดือนที่แข็งแกร่งของพลังงาน ซึ่งส่วนใหญ่เป็นผลมาจากก๊าซธรรมชาติที่พุ่งสูงขึ้น นอกจากนี้ ยังมีการเพิ่มขึ้น 13.7% ของสินค้าโภคภัณฑ์ ซึ่งขับเคลื่อนโดยราคากาแฟที่เพิ่มขึ้น 32%

ราคา น้ำมันดิบ เคลื่อนไหวทรงตัว เนื่องจากผู้ซื้อขายรอรายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับแผนการผลิตของกลุ่ม OPEC+ หลังการประชุมถูกเลื่อนออกไปจนถึงวันที่ 5 ธันวาคม ซึ่งกลุ่ม OPEC+ จะตัดสินใจว่าจะเพิ่มอุปทานหรือขยายการลดการผลิตไปจนถึงปี 2568 เพื่อหลีกเลี่ยงอุปทานส่วนเกิน และความเสี่ยงที่ราคาจะอ่อนตัวลงเพิ่มเติม

ราคา ทองคำ ปรับตัวสูงขึ้นเป็นวันที่สี่ โดยแตะระดับ 2,666 ดอลลาร์สหรัฐเมื่อคืนนี้ โดยได้รับแรงหนุนจากดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงจากค่าเงินเยนที่แข็งค่าขึ้น และยังคงให้ความสนใจต่อความตึงเครียดในยูเครน รวมถึงโอกาส 60% ที่อัตราดอกเบี้ยจะปรับลดในเดือนธันวาคม โดยราคาทองคำปรับตัวสูงขึ้นแล้ว 29% ในปีนี้ นักลงทุนต่างสงสัยว่าเราจะได้เห็นการปรับตัวสูงขึ้นติดต่อกันเป็นครั้งที่แปดในเดือนธันวาคมหรือไม่

สกุลเงิน

เงินเยนของญี่ปุ่นแข็งค่าขึ้นอีกครั้งในช่วงข้ามคืน โดยแตะระดับสูงสุดใหม่ในท้องถิ่นเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักอื่นๆ และโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลง เนื่องจากข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของญี่ปุ่นประจำเดือนพฤศจิกายนที่โตเกียวออกมาดีกว่าที่คาดไว้มากในช่วงข้ามคืน USDJPY ซื้อขายต่ำกว่า 150.00 ในช่วงปลายเซสชั่นเอเชียเป็นครั้งแรกในรอบกว่าหนึ่งเดือน ดอลลาร์สหรัฐซื้อขายอ่อนตัวในช่วงกำหนดเส้นตายสิ้นเดือน โดยระดับแนวต้านสำคัญที่ 1.0600 ของ EURUSD อยู่ที่ 1.0600 ซึ่งไม่ไกลจากระดับการซื้อขายในช่วงเช้าของยุโรปในวันนี้มากนัก บริเวณ 1.0600 เป็นจุดต่ำสุดที่สำคัญก่อนหน้านี้สำหรับปี 2024 ก่อนที่จะทะลุลงในช่วงต้นเดือนนี้

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

EUR/USD ปรับตัวขึ้นแตะระดับสูงสุดประจำสัปดาห์ ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐปรับตัวขึ้น และยูโรโซน HIC มีแนวโน้มลดลง

Justin

เศรษฐกิจ

ฟอเร็กซ์

EUR/USD พุ่งแตะระดับสูงสุดใหม่ในรอบสัปดาห์ที่ 1.0580 ในตลาดยุโรปในวันศุกร์ ก่อนการเปิดเผยข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภคแบบประสานกันของเขตยูโร (HICP) ประจำเดือนพฤศจิกายน ซึ่งจะเผยแพร่ในเวลา 10.00 น. GMT คาดว่ารายงานเงินเฟ้อจะแสดงให้เห็นว่าดัชนีราคาผู้บริโภคแบบประสานกันประจำปี (HICP) ซึ่งไม่รวมราคาอาหารและพลังงานที่ผันผวน พุ่งขึ้นแตะระดับ 2.3% และ 2.8% ตามลำดับ

นักลงทุนจะให้ความสนใจกับรายงานเงินเฟ้ออย่างใกล้ชิดเพื่อรับข้อมูลใหม่ๆ เกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางยุโรป (ECB) ในการประชุมเดือนธันวาคม โดย ECB ได้ลดอัตราดอกเบี้ยเงินฝากลงแล้ว 75 จุดพื้นฐาน (bps) เหลือ 3.25% ในปีนี้

นักลงทุนคาดว่า ECB จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้หลักอย่างน้อย 25 bps ในการประชุมเดือนธันวาคม สำหรับปี 2025 นักลงทุนคาดว่า ECB จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมทุกครั้งจนถึงเดือนมิถุนายน ส่งผลให้อัตราดอกเบี้ยเงินฝากลดลงเหลือ 1.75% ภายในสิ้นปีนี้ ตามรายงานของรอยเตอร์

ตลาดคาดการณ์ว่า ECB จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยมากกว่าปกติ 50 bps เนื่องจากเจ้าหน้าที่กังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงด้านเศรษฐกิจที่เพิ่มขึ้น เศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุด 2 อันดับแรกของยูโรโซน ได้แก่ เยอรมนีและฝรั่งเศส กำลังอยู่ในช่วงที่ยากลำบากเนื่องจากความไม่แน่นอนทางการเมือง ซึ่งส่งผลให้การใช้จ่ายของรัฐบาลชะลอตัวลง

นอกจากนี้ ข้อมูลยอดขายปลีกของเยอรมนีในเดือนตุลาคมที่อ่อนแอยังชี้ให้เห็นถึงภาวะเศรษฐกิจที่ซบเซา โดยยอดขายปลีกเดือนต่อเดือนหดตัว 1.5% หลังจากเพิ่มขึ้น 1.2% ในเดือนกันยายน นักเศรษฐศาสตร์คาดว่าข้อมูลยอดขายปลีก ซึ่งเป็นตัวชี้วัดการใช้จ่ายของผู้บริโภคที่สำคัญ จะลดลงในอัตราที่ช้าลงที่ 0.3% เมื่อเทียบเป็นรายปี ตัวชี้วัดการใช้จ่ายของผู้บริโภคเพิ่มขึ้น 1% ช้ากว่าที่ประมาณการไว้ที่ 3.2% และที่เผยแพร่ก่อนหน้านี้ที่ 3.8%

นายฟรองซัวส์ วิลเลรอย เดอ กาลโฮ สมาชิกคณะกรรมการกำกับดูแลธนาคารกลางยุโรปและผู้ว่าการธนาคารกลางฝรั่งเศส ยังคงยืนกรานที่จะปรับลดอัตราดอกเบี้ย ในระดับสูงเกินไปในสุนทรพจน์เมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา “จากที่เห็นในวันนี้ มีเหตุผลหลายประการที่จะต้องปรับลดอัตราดอกเบี้ยในวันที่ 12 ธันวาคม ควรมีทางเลือกในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยขึ้นอยู่กับข้อมูลที่เข้ามา การคาดการณ์เศรษฐกิจ และการประเมินความเสี่ยงของเรา ” นายวิลเลรอยกล่าว

บทสรุปการเคลื่อนไหวตลาดประจำวัน: EUR/USD ขยับขึ้น ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐปรับตัวลดลง

EUR/USD ปรับตัวสูงขึ้น เนื่องจากค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ (USD) ปรับตัวลดลงต่อเนื่องในช่วงสัปดาห์ที่ตัดทอนลงเนื่องจากวันหยุด ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของเงินดอลลาร์สหรัฐเทียบกับสกุลเงินหลัก 6 สกุล ปรับตัวลดลงต่อเนื่องต่ำกว่า 106.00 ในวันศุกร์ ดัชนีดอลลาร์สหรัฐเริ่มปรับตัวลดลงในวันจันทร์ หลังจากที่นายโดนัลด์ ทรัมป์ ว่าที่ประธานาธิบดีสหรัฐฯ ได้เสนอชื่อสก็อตต์ เบสเซนต์ ผู้จัดการกองทุนป้องกันความเสี่ยงที่มีประสบการณ์ ให้ดำรงตำแหน่งรัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลัง

ตลาดการเงินคาดการณ์ว่าเบสเซนท์จะปฏิบัติตามวาระทางเศรษฐกิจของทรัมป์โดยไม่กระทบต่อความสัมพันธ์ภายนอกและวินัยทางการเงิน “วัตถุประสงค์ในการบังคับใช้ภาษีศุลกากรจะค่อยๆ ขยายไปทีละน้อย และการขาดดุลงบประมาณจะลดลงเหลือ 3% ของผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) โดยการลดรายจ่าย ซึ่งการดำเนินการดังกล่าวจะไม่ส่งผลให้อัตราเงินเฟ้อสูงเกินกว่าที่คาดไว้” เบสเซนท์กล่าวในการให้สัมภาษณ์กับ Financial Times (FT) เมื่อสุดสัปดาห์ที่แล้ว

ในด้านนโยบายการเงิน ผู้เชี่ยวชาญตลาดคาดว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะระมัดระวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ย เนื่องจากข้อมูลดัชนีราคาค่าใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ซึ่งเป็นมาตรวัดเงินเฟ้อที่เฟดชื่นชอบนั้นเพิ่มขึ้นในเดือนตุลาคม โดยมีความน่าจะเป็นที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 25 bps สู่ระดับ 4.25%-4.50% ในการประชุมเดือนธันวาคมอยู่ที่ 66% ในขณะที่ข้อมูลที่เหลือสนับสนุนให้คงอัตราดอกเบี้ยไว้เท่าเดิม ตามเครื่องมือ FedWatch ของ CME

ในการประชุมวันศุกร์ คาดว่าค่าเงินดอลลาร์สหรัฐจะเคลื่อนไหวในแนวข้าง เนื่องจากตลาดสหรัฐจะเปิดทำการในเวลาจำกัดเนื่องในวันหยุดขอบคุณพระเจ้า สำหรับสัปดาห์หน้า นักลงทุนควรเตรียมรับมือกับความผันผวนสูง เนื่องจากมีการเผยแพร่ข้อมูลการจ้างงานและเศรษฐกิจจำนวนมาก

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: EUR/USD เพิ่มขึ้นใกล้ระดับ 1.0600

EUR/USD ขยับขึ้นแตะระดับใกล้ 1.0580 ในวันศุกร์ การฟื้นตัวของคู่สกุลเงินหลักดูเหมือนว่าจะเป็นการกลับสู่ระดับเฉลี่ย ซึ่งอาจขยับขึ้นแตะระดับใกล้เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล 20 วัน (EMA) ที่ระดับ 1.0600 อย่างไรก็ตาม แนวโน้มโดยรวมยังคงเป็นขาลง เนื่องจากเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้นถึงระยะยาวทั้งหมดมีแนวโน้มลดลง ซึ่งบ่งชี้ถึงแนวโน้มขาลง

ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพันธ์ 14 วัน (RSI) ฟื้นตัวขึ้นหลังจากที่สภาวะตลาดเปลี่ยนเป็น oversold และขึ้นไปเหนือ 40.00 ซึ่งบ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาลงได้จางหายไปแล้ว อย่างไรก็ตาม แนวโน้มขาลงยังไม่จางหายไป

หากมองลง จุดต่ำสุดของวันที่ 22 พฤศจิกายนที่ 1.0330 จะเป็นแนวรับสำคัญสำหรับกลุ่มขาขึ้นของยูโร ในทางกลับกัน เส้น EMA 50 วันที่ใกล้ 1.0747 จะเป็นแนวรับสำคัญ

ที่มา: FXSTREET

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

อัตราเงินเฟ้อโตเกียวเดือนพฤศจิกายนทำให้โอกาสที่ BoJ จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในการประชุมเดือนธันวาคมเพิ่มขึ้น

Alex

ธนาคารกลาง

เศรษฐกิจ

ตลาด

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดทำการเมื่อวานนี้เนื่องในวันขอบคุณพระเจ้า ทำให้ตลาดหุ้นยุโรปต้องจับตาดูข้อมูลอัตราเงินเฟ้อของประเทศ ข้อมูลเงินเฟ้อของประเทศต่างๆ ในเยอรมนี (HICP -0.7% M/M และ 2.4% Y/Y ไม่เปลี่ยนแปลงในเดือนตุลาคม) และสเปน (0% M/M และ 2.4% Y/Y จาก 1.8%, ดัชนีพื้นฐาน 2.4% จาก 2.5%) โดยรวมพิมพ์ออกมาในทิศทางที่อ่อนตัวลง ซึ่งบ่งชี้ถึงความเสี่ยงด้านลบ (เล็กน้อย) สำหรับการเผยแพร่ดัชนีราคาผู้บริโภคฉบับย่อในวันนี้ การลดลงของอัตราผลตอบแทนดัชนีราคาผู้บริโภคฉบับใหม่นั้นเล็กน้อย/จำกัดในตอนแรก

อย่างไรก็ตาม ในการซื้อขายช่วงบ่าย ความเห็นของผู้ว่าการธนาคารกลางฝรั่งเศส Villeroy ชี้ให้เห็นอย่างชัดเจนว่ากลยุทธ์ของ ECB เน้นที่กลยุทธ์อื่นมากกว่า Schnabel สมาชิกคณะกรรมการเมื่อวันพุธ ผู้ว่าการฝรั่งเศสระบุว่า ECB จำเป็นต้องมีทางเลือกอย่างเต็มที่ในสภาพแวดล้อมปัจจุบันเกี่ยวกับความถี่และขนาดของการปรับลดอัตราดอกเบี้ย ซึ่งรวมถึงการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคม อัตราเงินเฟ้อที่ถึงเป้าหมายเร็วกว่าที่คาดไว้ยังเป็นเหตุผลในการปรับอัตราดอกเบี้ยให้อยู่ในระดับเป็นกลาง และอาจลดลงต่ำกว่าระดับเป็นกลางได้ โดยการประเมินหลังนี้แตกต่างอย่างชัดเจนจากมุมมองของ Schnabel การผสมผสานระหว่างข้อมูล CPI ที่อ่อนตัวลงเล็กน้อยกว่าที่คาดไว้และความเห็นของ Villeroy ทำให้ผลตอบแทนของ EMU เคลื่อนตัวไปในเส้นทางที่มีแรงต้านน้อยที่สุด ซึ่งในปัจจุบันยังคงตกต่ำอยู่

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรของเยอรมนีลดลง 3.8 จุดฐาน (5 ปี) เหลือ 1.9 จุดฐาน (30 ปี) ตลาดเงินคาดว่ารอบการผ่อนคลายของ EMU ในปีหน้าจะอยู่ที่ระดับ 1.75% ในครั้งนี้ ยูโรสามารถต้านทานการลดลงต่อไปของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรได้อย่างง่ายดาย และปิดตลาดที่ระดับต่ำกว่าเล็กน้อยที่ 1.0552 (จาก 1.0566) ความตึงเครียด/ความไม่แน่นอนที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับงบประมาณของฝรั่งเศสไม่ได้ส่งผลกระทบต่อยูโร ดัชนี Eurostoxx 50 เพิ่มขึ้น 0.54%

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ กลับมาเคลื่อนไหวอีกครั้งในวันนี้ อย่างไรก็ตาม เนื่องจากไม่มีกำหนดการเผยแพร่ข้อมูลของสหรัฐฯ ดังนั้น ตลาดหุ้นสหรัฐฯ อาจมุ่งความสนใจไปที่ห้างสรรพสินค้ามากกว่าตลาดหุ้นวอลล์สตรีท อย่างไรก็ตาม อัตราผลตอบแทนของสหรัฐฯ ในเช้านี้ยังคงปรับตัวลดลงอย่างต่อเนื่อง โดยลดลง 3-4 จุดฐานตามกราฟ โดยข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภคเดือนพฤศจิกายนของสหภาพเศรษฐกิจยุโรป (คาดการณ์ว่าดัชนีราคาผู้บริโภคทั่วไปจะอยู่ที่ -0.2% M/M และ 2.3% Y/Y จาก 2% ส่วนดัชนีราคาผู้บริโภคพื้นฐานคาดว่าจะอยู่ที่ 2.8% จาก 2.7%)

คำถามคือ ตลาดจะผลักดันการผ่อนคลายนโยบายการเงินในปีหน้าได้มากเพียงใด โดยพิจารณาจากอัตราดอกเบี้ยที่ลดลงแล้ว (อัตราดอกเบี้ยเงินฝากของ ECB 1.75% ในครึ่งหลัง) ในตอนนี้ อาจไม่มีปัจจัยกระตุ้นที่จะขัดขวางแนวโน้มขาลงของผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐ แต่แนวโน้มอาจเปลี่ยนไปเป็นเกียร์ต่ำลง ในตลาด FX ยูโร (EUR/USD) มีแนวโน้มผ่อนคลายลงบ้าง เนื่องจากผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐปรับตัวลดลง และดอลลาร์ดูเหมือนจะยังมีโอกาสฟื้นตัว DXY ร่วงลงต่ำกว่าระดับ 106 (105.85) USD/JPY ซึ่งถูกกดดันจากค่าเงินเยนที่แข็งค่าเช่นกัน กำลังทดสอบระดับ 150 ในเช้านี้ EUR/USD ปรับตัวขึ้นเล็กน้อย (EUR/USD 1.0582) แต่ความไม่แน่นอนทางการเมือง/งบประมาณในฝรั่งเศสน่าจะยังคงขัดขวางการฟื้นตัวอย่างต่อเนื่อง

มุมมองข่าว

ตัวเลขเงินเฟ้อโตเกียวเดือนพฤศจิกายนทำให้ตลาดมีแนวโน้มว่าธนาคารกลางญี่ปุ่นจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในการประชุมนโยบายเดือนธันวาคม ราคาในเขตเมืองหลวงเพิ่มขึ้น 0.5% เมื่อเทียบเป็นรายเดือนจากระดับราคาทั่วไป ซึ่งนับเป็นการเพิ่มขึ้นครั้งที่สามในรอบสี่เดือนที่ผ่านมา เมื่อพิจารณาเป็นรายปี ดัชนีราคาผู้บริโภคพุ่งขึ้นจาก 1.8% เป็น 2.6% ซึ่งเท่ากับระดับสูงสุดตั้งแต่ต้นปี ส่วนดัชนีราคาอาหารสดที่ธนาคารกลางญี่ปุ่นกำหนดเพิ่มขึ้น 0.5% เมื่อเทียบเป็นรายเดือน โดยเพิ่มขึ้น 2.2% เมื่อเทียบเป็นรายปี (จาก 1.8%) รายละเอียดเพิ่มเติมแสดงให้เห็นว่าอัตราเงินเฟ้อของสินค้าและบริการเพิ่มขึ้น 0.8% และ 0.2% ตามลำดับในเดือนพฤศจิกายน มีเพียงสินค้าในครัวเรือน (-0.5% เมื่อเทียบเป็นรายเดือน) และสินค้าบันเทิง (-0.1% เมื่อเทียบเป็นรายเดือน) เท่านั้นที่ส่งผลต่ออัตราเงินเฟ้อรายเดือน เงินเยนของญี่ปุ่นพุ่งขึ้นจาก 151.50 ดอลลาร์สหรัฐ/เยนเป็น 150 เยน เพื่อตอบสนองต่อตัวเลขดังกล่าว โดยปัจจุบันตลาดเงินมีมติไม่ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเป้าหมายของธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) ร้อยละ 15 (ปัจจุบันอยู่ที่ 0.25%)

เมื่อวานนี้ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังฝรั่งเศส อาร์ม็อง ได้ให้คำใบ้ว่า การมีงบประมาณที่ไม่ตรงกับความต้องการนั้นดีกว่าการไม่มีงบประมาณเลย นายกรัฐมนตรีบาร์นิเยร์ได้เน้นย้ำในภายหลังว่า พวกเขาจะทำทุกอย่างเพื่อให้การขาดดุลงบประมาณของประเทศลดลงจาก 6% ของ GDP ในปีนี้ เป็นประมาณ 5% ในปีหน้า นอกจากนี้ เขายังประกาศผ่อนปรนครั้งใหญ่ครั้งแรกแก่พรรคขวาจัดของฝรั่งเศสที่ขู่รัฐบาลเรื่องร่างงบประมาณ โดยจะไม่เพิ่มภาษีไฟฟ้าในงบประมาณอีกต่อไป ตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์เป็นต้นไป ภาษีไฟฟ้าจะลดลง 14% แทนที่จะเป็น 9% แม้ว่าจะได้รับการต้อนรับอย่างชัดเจน แต่ประธานาธิบดีบาร์เดลลาของพรรครีพับลิกันก็ได้กล่าวไปแล้วว่าพรรคของเขาจะไม่หยุดอยู่แค่นั้น และยังคงมีเส้นแบ่งแดงอื่นๆ อยู่ พรรคฝ่ายค้านฝ่ายซ้ายของฝรั่งเศสยังคงวางแผนที่จะยื่นญัตติไม่ไว้วางใจในสัปดาห์หน้า

ที่มา: ACTIONFOREX

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

อัตราเงินเฟ้อของเขตยูโรออกมาในวันนี้

Danske Bank

เศรษฐกิจ

ในโฟกัสวันนี้

ในเขตยูโร เราจะได้รับข้อมูลเงินเฟ้อของเขตยูโรฉบับเต็มสำหรับเดือนพฤศจิกายน หลังจากข้อมูลในประเทศเมื่อวานนี้ จากข้อมูลในประเทศเมื่อวานนี้ เราคาดว่าอัตราเงินเฟ้อของเขตยูโรจะอยู่ที่ 2.2% ซึ่งต่ำกว่า 2.3% เล็กน้อยเมื่อเทียบกับที่คาดไว้ก่อนหน้านี้ อัตราเงินเฟ้อ CPI ของเยอรมนีเพิ่มขึ้นน้อยกว่าที่คาดไว้ที่ 2.2% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว (ลดลง 2.3% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว) ในเดือนพฤศจิกายน จาก 2.0% ในเดือนตุลาคม อัตราเงินเฟ้อของสเปนเพิ่มขึ้นเป็น 2.4% เมื่อเทียบกับปีที่แล้วในเดือนพฤศจิกายน จาก 1.8% เมื่อเทียบกับปีที่แล้วในเดือนตุลาคม ตามที่คาดไว้ อัตราเงินเฟ้อ CPI พื้นฐานเพิ่มขึ้นน้อยกว่าที่คาดไว้ที่ 2.4% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว (คาดการณ์ที่ 2.6%) จาก 2.5% เมื่อเทียบกับปีที่แล้วในเดือนตุลาคม

ในสวีเดน เราได้รับข้อมูล GDP ไตรมาส 3 ข้อมูลความเชื่อมั่นของ NIER เมื่อวานนี้บ่งชี้ว่าความเชื่อมั่นทางเศรษฐกิจดีขึ้น ซึ่งบ่งชี้ว่าการลดลงในเดือนตุลาคมของ NIER อาจเป็นเรื่องผิดปกติ การเปิดเผยข้อมูลของ NIER ร่วมกับข้อมูลการผลิตและการบริโภคยังบ่งชี้ว่าตัวเลข GDP ไตรมาส 3 อาจดีกว่าที่ตัวบ่งชี้ GDP ชี้ให้เห็น (-0.1% เทียบกับไตรมาสก่อนหน้า -0.1% เทียบกับปีที่แล้ว) ตัวเลข GDP ที่แข็งแกร่งขึ้นในวันนี้สำหรับไตรมาส 3 ถือเป็นเรื่องขัดแย้งเล็กน้อย เนื่องจากการสำรวจ NIER และตัวบ่งชี้ GDP ที่อ่อนแอลงเป็นปัจจัยที่ส่งผลให้ Riksbank ตัดสินใจลดอัตราดอกเบี้ยลง 50bp เมื่อต้นเดือนนี้ นอกจากนี้ เรายังได้รับข้อมูลยอดขายปลีกของเดือนตุลาคมอีกด้วย เป็นที่น่าสังเกตว่าความเชื่อมั่นของครัวเรือนและภาคการค้าปลีกยังคงปรับตัวดีขึ้นในการสำรวจ NIER เมื่อวานนี้ ซึ่งบ่งชี้ว่ายอดขายปลีกจะฟื้นตัวจากจุดนี้

ในช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา เราจะได้ข้อมูลดัชนี PMI ของจีนประจำเดือนพฤศจิกายน ในช่วงสองเดือนที่ผ่านมา เราเห็นดัชนี PMI ภาคการผลิตอย่างเป็นทางการจาก NBS ปรับตัวเพิ่มขึ้นมาอยู่ที่ 50.1 ในเดือนตุลาคม เราคาดว่าจะเห็นตัวเลขที่คงที่ ซึ่งสะท้อนถึงกิจกรรมทางเศรษฐกิจที่ดีขึ้นเล็กน้อยหลังจากมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจรอบล่าสุด นอกจากนี้ เรายังคาดว่าดัชนี PMI ภาคการผลิตของ Caixin (วันจันทร์) จะปรับตัวเพิ่มขึ้นเล็กน้อยจาก 50.3 ในเดือนตุลาคม

ข่าวเศรษฐกิจและการตลาด

เกิดอะไรขึ้นเมื่อคืนนี้

ในญี่ปุ่น ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของโตเกียวไม่รวมอาหารสด ออกมาสูงกว่าที่คาดไว้ที่ 2.2% (คาดการณ์ที่ 2.1% ก่อนหน้าที่ 1.8%) ตัวเลขดังกล่าวทำให้คาดการณ์ว่าญี่ปุ่นอาจขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25bp ในการประชุมครั้งหนึ่งที่จะเกิดขึ้น USD/JPY ร่วงลงจากประมาณ 150.3 ก่อนการประชุมมาอยู่ที่ 149.80 หลังจากการประกาศ เนื่องจากค่าเงินเยนแข็งค่าขึ้นเล็กน้อยและปัจจุบันซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 150 เราคาดว่าธนาคารกลางญี่ปุ่นจะขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25bp ในการประชุมเดือนธันวาคม

เมื่อวานเกิดอะไรขึ้น

ในเขตยูโร นายวิลเลรอยแห่งธนาคารกลางยุโรปกล่าวว่าธนาคารกลางยุโรปควรเปิดทางเลือกไว้สำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยมากกว่า 25bp ในการประชุมนโยบายการเงินครั้งต่อไป นอกจากนี้ เขายังกล่าวอีกว่าอัตราดอกเบี้ยนโยบายอาจอยู่ในเส้นทางที่สิ้นสุดลงต่ำกว่าอัตราที่เป็นกลาง ซึ่งนโยบายการเงินจะกระตุ้นการเติบโตอีกครั้ง เรายังคงเห็นกรณีที่สมจริงที่สุดที่ธนาคารกลางยุโรปจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 25bp ในการประชุมเดือนธันวาคม

ฟอน เดอร์ เลเอิน กรรมาธิการสหภาพยุโรปได้เสนอชื่อคณะกรรมาธิการสหภาพยุโรปชุดใหม่ คณะกรรมาธิการชุดใหม่มีแนวโน้มไปทางขวา-กลาง และจะให้ความสำคัญกับการแข่งขัน การป้องกันประเทศ และการเปลี่ยนผ่านสู่สีเขียวเป็นอันดับแรก อย่างไรก็ตาม เนื่องจากพรรคสีเขียวไม่มีคณะกรรมาธิการ จึงมีแนวโน้มว่าประเด็นด้านสภาพอากาศจะเน้นไปที่การแข่งขันและนโยบายอุตสาหกรรมน้อยลง การเปลี่ยนแปลงที่สำคัญอย่างหนึ่งภายใต้วาระที่สองของประธานาธิบดีฟอน เดอร์ เลเอิน คือ การกระจายความรับผิดชอบใหม่ระหว่างคณะกรรมาธิการ เพื่อให้แน่ใจว่าไม่มีคณะกรรมาธิการคนใดคนหนึ่งมีอำนาจปกครองตนเองอย่างเต็มที่ ดังนั้น ฟอน เดอร์ เลเอินจะมีอิทธิพลมากขึ้นในครั้งนี้ และการคัดเลือกคณะกรรมาธิการก็แสดงให้เห็นแล้ว เนื่องจากเป็นครั้งแรกที่ไม่มีคณะกรรมาธิการคนใดถูกปลดออกจากตำแหน่งโดยรัฐสภา

ฟอน เดอร์ เลเอินยังเสนอด้วยว่าเธอกำลังจัดตั้งคณะทำงานเพื่อนำคำแนะนำจากรายงานของดรากีไปปฏิบัติ ซึ่งเน้นย้ำถึงการเน้นย้ำถึงความสามารถในการแข่งขัน แม้ว่าคำกล่าวของเธอจะค่อนข้างไม่ชัดเจน แต่ประเด็นสำคัญคือการจัดตั้งทีมงาน ซึ่งรวมถึงบุคคลบางคนที่ช่วยดรากีในการร่างรายงานลับของเขา ทีมงานนี้จะสนับสนุนแผนกต่างๆ ของคณะกรรมาธิการในการรับรองว่าคำแนะนำในรายงานได้รับการดำเนินการอย่างมีประสิทธิภาพ

หุ้น: หุ้นทั่วโลกปรับตัวสูงขึ้นเมื่อวานนี้ แม้ว่าดาวเด่นอย่างสหรัฐจะออกมาเฉลิมฉลองวันขอบคุณพระเจ้าก็ตาม ตลาดสหรัฐปิดทำการ ทำให้การซื้อขายค่อนข้างเงียบสงบ แต่สิ่งนี้ไม่ได้หยุดยั้งยุโรปจากการเติบโตประมาณ 0.5% ซึ่งนำโดยหุ้นตามวัฏจักร แม้ว่าปัจจัยมหภาคจะไม่ใช่ประเด็นหลักในขณะนี้ แต่เราก็ได้รับข่าวสารที่เอื้ออำนวยหลายประการ โดยตัวเลขเงินเฟ้อออกมาต่ำกว่าที่คาดไว้และข้อมูลของ Ecofin ก็แข็งแกร่งอย่างน่าประหลาดใจ สหรัฐกลับมาเคลื่อนไหวเพียงครึ่งวันในวันนี้หลังจากการเฉลิมฉลองเมื่อวานนี้ แต่สิ่งนี้ไม่ได้ป้องกันไม่ให้จีนผลักดันให้ตลาดปรับตัวสูงขึ้น ในขณะที่เอเชียที่เหลือยังคงซบเซากว่า เป็นเรื่องสำคัญที่จะต้องพิจารณาผลกระทบของสกุลเงินต่อญี่ปุ่นอีกครั้งในเช้านี้ ทั้งฟิวเจอร์สของยุโรปและสหรัฐต่างก็มีแนวโน้มเพิ่มขึ้นในเช้านี้

FI: เมื่อวานนี้ สเปรด OAT-Bund ปรับตัวลดลง 4bp เป็น 82bp หลังจากที่นายกรัฐมนตรีฝรั่งเศส Barnier ยอมรับตามข้อเรียกร้องของ National Rally ซึ่งอาจทำให้รัฐสภาอนุมัติงบประมาณปี 2025 ได้ ผลตอบแทนของ EGB ยังคงเคลื่อนไหวลดลงตลอดทั้งวันพฤหัสบดี เนื่องจากตลาดที่เพิ่มอัตราดอกเบี้ยของ ECB ลดความคาดหวังสำหรับปี 2025 หลังจากมีการพิมพ์อัตราเงินเฟ้อพื้นฐานที่อ่อนแอกว่าที่คาดไว้หลายครั้งจากเยอรมนี สเปน และเบลเยียม อัตราสวอปเงินเฟ้อยูโรโซน 5 ปี 5 ปี ลดลงต่ำกว่า 2% เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่เดือนสิงหาคม 2022 ซึ่งเน้นย้ำถึงความเสี่ยงที่ไม่สามารถละเลยได้ที่อัตราเงินเฟ้ออาจลดลงต่ำกว่าเป้าหมาย สหรัฐฯ ปิดทำการเนื่องในวันขอบคุณพระเจ้า

อัตราแลกเปลี่ยน: นอกเหนือจากการเทขาย BRL ที่เกิดจากปัจจัยทางการเมืองแล้ว อัตราแลกเปลี่ยนเมื่อวานนี้ค่อนข้างเงียบสงบและถูกครอบงำโดยช่วงวันหยุดขอบคุณพระเจ้าของสหรัฐฯ ดอลลาร์สหรัฐเป็นสกุลเงินที่อ่อนค่าลงโดยทั่วไป ในขณะที่ MXN, NOK และ JPY ต่างก็ปรับตัวขึ้นได้ดี แม้ว่าการเพิ่มขึ้นจะค่อนข้างจำกัด

คำเตือนความเสี่ยงและข้อจำกัดความรับผิดชอบในการลงทุน

รายการโปรด

แชร์

ข่าวรายวัน

คำแถลงของข้าราชการ

ธนาคารกลาง

ฟอเร็กซ์

FastBull Events

FastBull Featured

Devin

Winkelmann

การค้นหาเมื่อเร็วๆนี้

คำศัพท์ที่ยอดนิยม

ตลาด

ข่าวสาร

การวิเคราะห์

ผู้ใช้

24x7

ปฏิทินเศรษฐกิจ

แหล่งเรียนรู้

ข้อมูล

คาดการณ์ USDJPY: เยนแข็งค่าขึ้นก่อนสัปดาห์ NFP

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: การวัดความไม่แน่นอน

ลอนดอนเปิด: หุ้นทรงตัวก่อนข้อมูลร่วง; หุ้น Spire Healthcare พุ่ง

ที่มา : Sharecast

สรุปประจำสัปดาห์: ตลาดยุโรปเผชิญแรงกดดันจากความวิตกกังวลทางการเมืองของฝรั่งเศส

ยุโรป

วอลล์สตรีท

เอเชีย-แปซิฟิก

ที่มา: Euronews

ภาพรวมตลาดโลก: ยุโรป – 29 พฤศจิกายน 2024

ข้อมูลมหภาคและพาดหัวข่าว

หุ้น

ความผันผวน

รายได้คงที่

สินค้าโภคภัณฑ์

สกุลเงิน

EUR/USD ปรับตัวขึ้นแตะระดับสูงสุดประจำสัปดาห์ ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐปรับตัวขึ้น และยูโรโซน HIC มีแนวโน้มลดลง

บทสรุปการเคลื่อนไหวตลาดประจำวัน: EUR/USD ขยับขึ้น ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐปรับตัวลดลง

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: EUR/USD เพิ่มขึ้นใกล้ระดับ 1.0600

ที่มา: FXSTREET

ตลาด

มุมมองข่าว

ที่มา: ACTIONFOREX

อัตราเงินเฟ้อของเขตยูโรออกมาในวันนี้

ในโฟกัสวันนี้

ข่าวเศรษฐกิจและการตลาด

การเปิดเผยความเสี่ยง