Đồng euro giảm 1,33% so với đồng đô la xuống còn 1,03518 đô la, mức yếu nhất kể từ tháng 11 năm 2022, trong khi chỉ số đô la (DXY) tăng vọt 1,22% lên 108,265, mức cao nhất trong hai năm.

Nguồn: Euronews

Năng lượng – EIA báo cáo lượng hàng tồn kho giảm ít hơn dự kiến

Dầu thô giảm nhẹ vào sáng nay khi đồng đô la tăng vọt lên mức cao nhất trong hơn hai năm sau kỳ vọng Cục Dự trữ Liên bang sẽ cắt giảm lãi suất ít hơn vào năm tới. Trong khi đó, việc rút hàng tồn kho dầu thấp hơn dự kiến ​​do Cơ quan Thông tin Năng lượng (EIA) báo cáo cũng đang gây áp lực lên giá.

Số liệu tồn kho hàng tuần của Hoa Kỳ từ EIA ngày hôm qua cho thấy rằng tồn kho dầu thô thương mại (không bao gồm SPR) đã giảm 0,9 triệu thùng trong tuần kết thúc vào ngày 13 tháng 12 năm 2024, thấp hơn kỳ vọng của thị trường là giảm khoảng 1,6 triệu thùng. Mức giảm này cũng nhỏ hơn mức giảm 4,7 triệu thùng mà API đã báo cáo vào ngày hôm trước. Khi tính đến SPR, mức giảm thậm chí còn nhỏ hơn, với tổng tồn kho dầu thô của Hoa Kỳ chỉ giảm 0,4 triệu thùng. Tổng trữ lượng dầu thô thương mại của Hoa Kỳ ở mức 421 triệu thùng, thấp hơn 6% so với mức trung bình năm năm.

Lượng dầu dự trữ tại Cushing, Oklahoma tăng 108 nghìn thùng lên 23 triệu thùng, sau khi giảm xuống mức thấp nhất kể từ cuối tháng 9 trong tuần trước. Lượng dầu thô nhập khẩu tăng 0,67 triệu thùng/ngày vào tuần trước lên 6,65 triệu thùng/ngày trong khi lượng dầu xuất khẩu tăng 1,8 triệu thùng/ngày lên 4,9 triệu thùng/ngày (mức cao nhất kể từ cuối tháng 7) trong tuần báo cáo.

Trong các sản phẩm tinh chế, dự trữ xăng tăng 2,35 triệu thùng, so với dự báo tăng 1,44 triệu thùng. Tuy nhiên, dự trữ dầu nhiên liệu chưng cất đã giảm 3,2 triệu thùng vào tuần trước, trái ngược với kỳ vọng của thị trường là tăng 1 triệu thùng. Trong khi đó, các nhà máy lọc dầu hoạt động ở mức 91,8% công suất, giảm so với mức 92,4% trong tuần trước và cùng kỳ năm ngoái.

Kim loại – Vàng giảm do triển vọng của Fed

Giá vàng đã giảm hơn 2% xuống mức thấp nhất trong một tháng vào hôm qua khi Fed dự báo nới lỏng tiền tệ chậm hơn vào năm 2025. Trong cuộc họp cuối cùng của năm, ngân hàng trung ương đã hạ lãi suất 25bp như dự kiến. Tuy nhiên, dự báo hàng quý của họ cho năm 2025 cho thấy 50bp cắt giảm lãi suất trong năm so với ước tính trước đó là 100bp cắt giảm lãi suất. Chỉ số đô la Mỹ tăng lên mức cao nhất kể từ tháng 11 năm 2022 trong khi lợi suất trái phiếu kho bạc cũng tăng nhẹ sau kỳ vọng về tốc độ cắt giảm lãi suất chậm hơn vào năm tới.

Đồng LME được giao dịch dưới 8.950 đô la Mỹ/tấn, và các kim loại công nghiệp khác cũng giảm nhẹ vào sáng nay sau sự suy yếu chung trên thị trường tài chính rộng lớn. Giá đồng LME 3 tháng đã ổn định ở mức 9.029 đô la Mỹ/tấn vào hôm qua, mức thấp nhất kể từ đầu tháng.

Dữ liệu mới nhất từ ​​Nhóm nghiên cứu chì và kẽm quốc tế (ILZSG) cho thấy thị trường kẽm toàn cầu ghi nhận thặng dư biên 19kt trong 10 tháng đầu năm, thấp hơn mức thặng dư 356kt trong cùng kỳ năm ngoái. Sản lượng kẽm tinh chế toàn cầu giảm 1,7% so với cùng kỳ năm ngoái xuống còn 11,36mt, trong khi tổng mức tiêu thụ báo cáo mức tăng 1,3% theo năm lên 11,34mt từ tháng 1 đến tháng 10 năm 2024. Đối với chì, tổng sản lượng giảm 1,7% theo năm xuống còn 10,78mt trong khi mức tiêu thụ giảm 1,6% theo năm xuống còn 10,76mt trong mười tháng đầu năm. Thị trường chì toàn cầu chứng kiến ​​mức thặng dư nhẹ 21kt từ tháng 1 đến tháng 10 năm nay, so với mức thặng dư 37kt trong cùng kỳ năm ngoái.

Nông nghiệp – Ca cao Hoa Kỳ tăng vọt lên mức cao mới

Giá ca cao tại Hoa Kỳ tăng vọt lên trên 12.000 đô la Mỹ/tấn lần đầu tiên, trong khi giá tại London cũng tăng nhẹ vào hôm qua do lo ngại gia tăng về sản lượng thấp hơn ở Bờ Biển Ngà. Các báo cáo thời tiết gần đây cho thấy tình trạng khô hạn hiện tại ở Tây Phi đang gây ra mối đe dọa cho cây ca cao và dự kiến ​​sẽ cản trở sản lượng vào tháng 2 và tháng 3 năm sau. Không có mưa dự kiến ​​ở khu vực này trong 7-10 ngày tới và gió Harmattan có thể làm xấu đi quá trình phục hồi sản lượng. Theo ước tính gần đây của Bloomberg, sản lượng ca cao tại Bờ Biển Ngà dự kiến ​​đạt 1,9 triệu tấn trong mùa vụ 2024/25. Con số này thấp hơn ước tính của chính phủ là khoảng 2,1 triệu tấn-2,2 triệu tấn vào đầu mùa vụ vào tháng 10. Dự báo về một vụ thu hoạch kém xuất hiện vào thời điểm hàng tồn kho tại các kho giao dịch của Hoa Kỳ đang ở mức thấp nhất trong hơn hai thập kỷ.

Bộ Nông nghiệp Pháp ước tính lượng tồn kho lúa mì mềm của Pháp năm 2024/25 là 2,87 triệu tấn, cao hơn so với ước tính trước đó là 2,79 triệu tấn. Tuy nhiên, con số này vẫn thấp hơn 9,9% so với mức của năm 2023/24. Trong khi đó, kỳ vọng về xuất khẩu lúa mì mềm trong mùa vụ 2024/25 là 9,76 triệu tấn (khoảng 41% so với cùng kỳ năm ngoái), giảm so với mức 9,89 triệu tấn ước tính trước đó. Đối với ngô, ước tính tồn kho đã tăng từ 2,36 triệu tấn lên 2,68 triệu tấn, trong khi xuất khẩu được dự kiến ​​là 4,67 triệu tấn (so với mức 4,76 triệu tấn ước tính trước đó) cho mùa vụ 2024/25.

Bảng Anh (GBP) hoạt động mạnh mẽ so với các đồng tiền chính, ngoại trừ Euro (EUR), trước quyết định chính sách tiền tệ của Ngân hàng Anh (BoE), sẽ được công bố lúc 12:00 GMT. BoE dự kiến ​​sẽ giữ nguyên lãi suất ở mức 4,75% với tỷ lệ phiếu bầu là 8-1. Thành viên Ủy ban Chính sách Tiền tệ (MPC) dự kiến ​​sẽ bỏ phiếu giảm lãi suất 25 điểm cơ bản (bps) là Swati Dhingra, người luôn ủng hộ lập trường chính sách mở rộng hơn.

BoE gần như chắc chắn sẽ giữ nguyên lãi suất vì áp lực lạm phát tại Vương quốc Anh (UK) đã tăng tốc trong hai tháng qua. Dữ liệu Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Anh trong tháng 11 cho thấy lạm phát tiêu đề hàng năm đã tăng tốc lên 2,6%, đúng như dự kiến, từ mức 2,3% trong tháng 10. CPI cốt lõi—không bao gồm các mặt hàng dễ biến động như thực phẩm, năng lượng, rượu và thuốc lá—đã tăng lên 3,5% từ mức đọc trước đó là 3,3%.

Các nhà đầu tư sẽ chú ý chặt chẽ đến hướng dẫn của BoE về triển vọng chính sách. "Chúng tôi cho rằng còn quá sớm để BoE cam kết trước về một chu kỳ cắt giảm liên tục hoặc kết luận rằng rủi ro lạm phát quay trở lại mục tiêu 2% một cách bền vững trong trung hạn đã tan biến", các nhà phân tích tại Bank of America (BofA) cho biết.

Theo kỳ vọng của thị trường, BoE dự kiến ​​sẽ cắt giảm lãi suất ba lần vào năm 2025.

Về mặt dữ liệu kinh tế , các nhà đầu tư sẽ tập trung vào dữ liệu Doanh số bán lẻ của Anh trong tháng 11, sẽ được công bố vào thứ Sáu. Doanh số bán lẻ, thước đo chính về chi tiêu của người tiêu dùng, dự kiến ​​sẽ tăng 0,5% trong tháng sau khi giảm 0,7% trong tháng 10.

Bản tóm tắt hàng ngày về diễn biến thị trường: Bảng Anh tăng so với USD, nhưng triển vọng chung vẫn bi quan

Bảng Anh phục hồi lên gần 1,2660 so với Đô la Mỹ (USD) trong phiên giao dịch London ngày thứ Năm sau khi giảm xuống gần 1,2560 vào thứ Tư. Cặp GBP/USD phục hồi khi đà tăng của Đô la Mỹ (USD) đã dừng lại sau khi đạt mức cao nhất trong hai năm. Chỉ số Đô la Mỹ (DXY), đo lường giá trị của Đồng bạc xanh so với sáu loại tiền tệ chính, giảm nhẹ nhưng vẫn giữ được mức hỗ trợ chính là 108,00.

Đồng bạc xanh tăng vọt khi Cục Dự trữ Liên bang (Fed) báo hiệu sẽ cắt giảm lãi suất ít hơn vào năm 2025 sau khi cắt giảm 25 điểm cơ bản xuống còn 4,25%-4,50%. Biểu đồ chấm của Fed cho thấy các nhà hoạch định chính sách dự kiến ​​lãi suất Quỹ Liên bang sẽ đạt 3,9% vào năm 2025, điều chỉnh tăng dự báo so với mức 3,4% ước tính vào tháng 9.

Chủ tịch Fed Jerome Powell phát biểu tại cuộc họp báo rằng sức mạnh kinh tế giúp Fed có khả năng tiếp cận việc cắt giảm lãi suất một cách thận trọng. Khi được hỏi về triển vọng lạm phát, Powell cho biết ông kỳ vọng "lạm phát sẽ tiếp tục giảm xuống mục tiêu 2%, trên con đường 'đôi khi gập ghềnh'". Trong khi đó, Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) cũng đã nâng dự báo lạm phát Chi tiêu Tiêu dùng Cá nhân (PCE) cốt lõi cho năm 2025 lên 2,5% từ 2,2% trong dự báo kinh tế mới nhất của mình.

Các nhà phân tích tại Monex Europe dự kiến ​​Fed sẽ giữ nguyên lãi suất ở mức hiện tại ít nhất cho đến nửa đầu năm 2025.

Phân tích kỹ thuật: Bảng Anh phục hồi từ mức 1,2550

Bảng Anh phục hồi mạnh sau khi làm mới mức thấp nhất trong ba tuần gần 1,2555 so với Đô la Mỹ vào thứ năm. Cặp GBP/USD phục hồi khi đường xu hướng dốc lên, được vẽ từ mức thấp tháng 10 năm 2023 quanh 1,2035, vẫn là vùng hỗ trợ quan trọng dưới 1,2600.

Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) 14 ngày dao động quanh mức 40,00. Sự phá vỡ dưới mức này có thể kích hoạt động lực giảm.

Đường giao cắt tử thần, được biểu thị bằng Đường trung bình động hàm mũ (EMA) 50 ngày và 200 ngày gần mức 1,2790, cho thấy xu hướng giảm mạnh trong dài hạn.

Nhìn xuống, cặp tiền này dự kiến ​​sẽ tìm thấy ngưỡng hỗ trợ gần mức hỗ trợ tâm lý 1,2500. Ở chiều hướng tăng, đường EMA 200 ngày gần 1,2815 sẽ đóng vai trò là ngưỡng kháng cự chính.

Câu hỏi thường gặp về Bảng Anh

Bảng Anh là gì?

Bảng Anh (GBP) là loại tiền tệ lâu đời nhất trên thế giới (năm 886 sau Công nguyên) và là đơn vị tiền tệ chính thức của Vương quốc Anh. Đây là đơn vị được giao dịch nhiều thứ tư cho ngoại hối (FX) trên thế giới, chiếm 12% tổng số giao dịch, trung bình 630 tỷ đô la một ngày, theo dữ liệu năm 2022. Các cặp giao dịch chính của nó là GBP/USD, còn được gọi là 'Cable', chiếm 11% FX, GBP/JPY hoặc 'Dragon' theo cách gọi của các nhà giao dịch (3%) và EUR/GBP (2%). Bảng Anh được phát hành bởi Ngân hàng Anh (BoE).

Quyết định của Ngân hàng Anh tác động như thế nào đến Bảng Anh?

Yếu tố quan trọng nhất ảnh hưởng đến giá trị của Bảng Anh là chính sách tiền tệ do Ngân hàng Anh quyết định. BoE đưa ra quyết định dựa trên việc liệu họ có đạt được mục tiêu chính là “ổn định giá cả” hay không – tỷ lệ lạm phát ổn định ở mức khoảng 2%. Công cụ chính để đạt được mục tiêu này là điều chỉnh lãi suất. Khi lạm phát quá cao, BoE sẽ cố gắng kiềm chế bằng cách tăng lãi suất, khiến người dân và doanh nghiệp phải trả giá cao hơn khi tiếp cận tín dụng. Nhìn chung, điều này là tích cực đối với GBP, vì lãi suất cao hơn khiến Vương quốc Anh trở thành nơi hấp dẫn hơn đối với các nhà đầu tư toàn cầu gửi tiền của họ. Khi lạm phát giảm quá thấp, đó là dấu hiệu cho thấy tăng trưởng kinh tế đang chậm lại. Trong kịch bản này, BoE sẽ xem xét hạ lãi suất để giảm giá tín dụng, do đó các doanh nghiệp sẽ vay nhiều hơn để đầu tư vào các dự án tạo ra tăng trưởng.

Dữ liệu kinh tế ảnh hưởng như thế nào đến giá trị của đồng Bảng Anh?

Dữ liệu công bố đánh giá sức khỏe của nền kinh tế và có thể tác động đến giá trị của Bảng Anh. Các chỉ số như GDP, PMI sản xuất và dịch vụ, và việc làm đều có thể ảnh hưởng đến hướng đi của GBP. Một nền kinh tế mạnh mẽ là tốt cho Bảng Anh. Nó không chỉ thu hút nhiều đầu tư nước ngoài hơn mà còn có thể khuyến khích BoE tăng lãi suất, điều này sẽ trực tiếp củng cố GBP. Ngược lại, nếu dữ liệu kinh tế yếu, Bảng Anh có khả năng giảm.

Cán cân thương mại ảnh hưởng đến đồng Bảng Anh như thế nào?

Một dữ liệu quan trọng khác được công bố cho Bảng Anh là Cán cân thương mại. Chỉ số này đo lường sự khác biệt giữa số tiền một quốc gia kiếm được từ xuất khẩu và số tiền quốc gia đó chi cho nhập khẩu trong một khoảng thời gian nhất định. Nếu một quốc gia sản xuất hàng xuất khẩu được săn đón, đồng tiền của quốc gia đó sẽ được hưởng lợi hoàn toàn từ nhu cầu bổ sung được tạo ra từ những người mua nước ngoài muốn mua những hàng hóa này. Do đó, Cán cân thương mại ròng dương sẽ củng cố đồng tiền và ngược lại đối với cán cân âm.

Cuộc thăm dò các nhà kinh tế của Reuters cho thấy ngân hàng trung ương Thụy Điển có khả năng sẽ cắt giảm lãi suất chủ chốt 0,25 điểm phần trăm và tiếp tục nới lỏng chính sách vào đầu năm sau nếu lạm phát vẫn được kiểm soát.

Biểu đồ đường biểu diễn biến động của chỉ số chứng khoán US Dollar Index trong 365 ngày qua. Không có

Nguồn: Reuters