أخبار مالية بتاريخ 24 ديسمبر

لا يزال مزاج المستهلك أعلى من المتوسط ​​​​طويل الأجل

انخفض مؤشر ثقة المستهلك في جمهورية التشيك بمقدار 1.2 نقطة إلى 100.4 في ديسمبر، ليظل أعلى بقليل من متوسطه الطويل الأجل. وانخفض مؤشر ثقة الأعمال بمقدار 0.4 نقطة إلى 96.9 في نفس الشهر، حيث أثبت ضعف أداء الصناعة في البلاد أنه السبب الرئيسي. وجاء كلا المؤشرين أقل من توقعات السوق.

ارتفعت نسبة المستهلكين الذين يتوقعون تدهور الوضع الاقتصادي العام في جمهورية التشيك على مدى الأشهر الاثني عشر المقبلة بشكل طفيف، كما ارتفعت نسبة المستهلكين الذين يعتقدون أن الفترة الحالية ليست مناسبة لعمليات شراء كبيرة. وعلى النقيض من ذلك، انخفض عدد الأسر التي تقيم وضعها المالي الحالي على أنه أسوأ مما كان عليه في العام السابق بشكل طفيف.

وعند النظر إلى مجال الأعمال، ارتفعت الثقة مرة أخرى في قطاع الخدمات (+1.5 نقطة) وفي قطاع التجارة بشكل طفيف (+0.4 نقطة). وفي الوقت نفسه، انخفض المزاج في قطاع الصناعة بمقدار 2.4 نقطة إلى 88.5 في ديسمبر، مما أدى إلى اتجاه هبوطي واضح. وظلت الثقة في قطاع البناء دون تغيير عند مستوى مرتفع، مما يعكس الارتفاع الأخير في الطلب على العقارات السكنية.

تستمر الخدمات في تحقيق المكاسب، بينما تخسر الصناعة

المصدر: CZSO، Macrobond

وبشكل عام، صحح مسح شهر ديسمبر الارتفاع الذي سجله الشهر السابق لكل من المستهلكين والشركات. وأعرب المستهلكون عن مخاوف متزايدة بشأن التوقعات الاقتصادية. ويرتبط المزاج السيئ في الصناعة بالفوضى التي تجتاح قطاع السيارات الأوروبي واستمرار البؤس الصناعي في ألمانيا. والواقع أن هذه الظروف تشكل تحدياً للأداء المستقبلي للاقتصاد التشيكي. وفي الوقت نفسه، يرى مقدمو الخدمات أوقاتاً أفضل في المستقبل، وهو ما قد يعزز جمود الأسعار في هذا القطاع.

لا يوجد تحول جوهري في الأفق

إن التناقض بين المستهلك الذي يحقق أداءً جيداً والصناعة التي تحقق أداءً ضعيفاً من المتوقع أن يستمر. ونظراً لارتباط الصناعة التشيكية ارتباطاً وثيقاً بالصناعة الألمانية، فمن المرجح أن يستمر هذا الضعف الأخير نظراً لأن الحواجز التي تحول دون الأداء الاقتصادي في أوروبا ذات طبيعة هيكلية في المقام الأول. ويبدو أن القادة في أوروبا لا ينظرون إلى مثل هذا الوضع الغريب باعتباره قضية ملحة، وقد شهدنا بعض المقاومة لتبني التعديلات الموجهة نحو النمو على القواعد والسياسات والحوافز الاستثمارية.

ولكن في الوقت الحالي، لا يمكننا أن نرى أي تحول جوهري في الصناعة في الأفق. وهذا يذكرنا بالمبدأ الكلاسيكي "فليتحقق العدل، ولو أن العالم قد يهلك". أو في هذه الحالة، "فليتحقق العدل ولكن حافظ على القواعد التنظيمية". وربما يكون هذا اختيارا صعبا.

أين يتوقف؟

المصدر: ماكروبوند

طوكيو (رويترز) - ارتفعت أسعار النفط يوم الثلاثاء في تعاملات هزيلة قبل عطلة عيد الميلاد حيث دعمت الأسعار بيانات اقتصادية أمريكية وارتفاع الطلب على النفط في الهند ثالث أكبر مستورد للنفط في العالم.

وارتفعت العقود الآجلة لخام برنت 33 سنتا بما يعادل 0.45 بالمئة إلى 72.95 دولار للبرميل في حين ارتفعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي 29 سنتا أو 0.42 بالمئة إلى 69.53 دولار للبرميل بحلول الساعة 0114 بتوقيت جرينتش.

ارتفعت الطلبات الجديدة على السلع الرأسمالية المصنعة الرئيسية في الولايات المتحدة في نوفمبر/تشرين الثاني وسط الطلب القوي على الآلات، في حين انتعشت أيضًا مبيعات المساكن الجديدة في إشارة إلى أن الاقتصاد الأميركي يقف على قدم صلبة نحو نهاية العام.

الولايات المتحدة هي المستهلك الأكبر للنفط في العالم.

وفي الأمد الأقصر، يتطلع المتعاملون إلى مؤشرات على الطلب الأميركي من بيانات مخزونات النفط الخام والوقود المقرر صدورها من معهد البترول الأميركي في وقت لاحق من اليوم الثلاثاء.

وقدر محللون استطلعت رويترز آراءهم أن مخزونات الخام هبطت في المتوسط ​​بنحو مليوني برميل في الأسبوع المنتهي في العشرين من ديسمبر كانون الأول في إشارة إلى قوة الطلب. ومن المقرر أن تصدر إدارة معلومات الطاقة بياناتها يوم الجمعة.

وقال توني سيكامور محلل السوق لدى آي جي إن خام غرب تكساس الوسيط أنهى الجلسات الثلاث الأخيرة عند مستوى أقل بقليل من 69.50 دولارا أمريكيا مع تسرب التقلبات من السوق قبل فترة العطلات.

وأضاف عبر البريد الإلكتروني "لذلك، أعتقد أننا نظل محصورين في نطاق ضيق على الجانبين من مستوى 69.50 دولار، ربما حتى إعادة فتح وول ستريت في السابع والعشرين من الشهر الجاري".

وفي الوقت نفسه، ارتفعت واردات الهند، ثالث أكبر مستورد للنفط في العالم، من النفط الخام بنسبة 2.6% على أساس سنوي إلى 19.07 مليون طن متري في نوفمبر/تشرين الثاني، وفقا لبيانات حكومية، وذلك بدعم من الطلب القوي وسط ارتفاع النشاط الاقتصادي والسفر.

وفي الشرق الأوسط، اكتسبت المحاولة الجديدة التي تبذلها مصر وقطر والولايات المتحدة لإنهاء القتال بين إسرائيل وحماس زخما هذا الشهر، وتقلصت الفجوات بين الطرفين، وفقا لتصريحات مسؤولين إسرائيليين وفلسطينيين، ولكن الخلافات الحاسمة لم يتم حلها بعد.

المصدر: Theedgemarkets

خلاصة القول:

أظهر تقرير الناتج المحلي الإجمالي تسارع النمو الاقتصادي الكندي في أكتوبر مقارنة بسبتمبر؛ ومع ذلك، يشير التقدير الأولي إلى انكماش (-0.1%) في نوفمبر، بما يتفق مع التقارير الأولية التي تظهر ضعف مبيعات الجملة، وانخفاض أحجام التصنيع، واستقرار مبيعات التجزئة.

أشارت رسائل بنك كندا في ديسمبر إلى نهج أكثر تدريجية بشأن خفض أسعار الفائدة في المستقبل من التخفيضات بمقدار 50 نقطة أساس في كل من أكتوبر وديسمبر، لكننا نستمر في توقع أن خفض أسعار الفائدة إلى معدل تحفيزي صافٍ بنسبة 2٪ لليلة واحدة (أقل من النطاق المحايد المقدر من قبل بنك كندا من 2.25٪ إلى 3.25٪) سيكون ضروريًا للسماح للنمو الاقتصادي بالتعزيز ومنع التضخم من الانخفاض بشكل كبير إلى ما دون هدف البنك المركزي البالغ 2٪.

التفاصيل:

سجل الناتج المحلي الإجمالي الكندي نموًا بنسبة 0.3% في أكتوبر/تشرين الأول بعد زيادة منقحة بنسبة 0.2% في سبتمبر/أيلول (تم رفعها من القراءة الأولية البالغة 0.08% إلى 0.24%). وتجاوز نمو أكتوبر/تشرين الأول التقدير الأولي لهيئة الإحصاء الكندية البالغ 0.1%.

أشارت التقديرات الأولية إلى انكماش بنسبة 0.1% في نوفمبر/تشرين الثاني. وعادة ما تخضع هذه الأرقام الأولية لمراجعة كبيرة، ولكن التراجع في نوفمبر/تشرين الثاني يتفق مع تقديرات مبيعات الجملة والتصنيع الأضعف لهذا الشهر، وتراجع الإنفاق الاستهلاكي في تتبعنا الخاص لمعاملات البطاقات.

وفقا للمسار الحالي، يبدو أن نمو الناتج المحلي الإجمالي في الربع الرابع يقترب من توقعات بنك كندا البالغة 2%، ولكن لا يزال أقل قليلا منها.

سجل قطاع إنتاج السلع أقوى أداء له منذ يناير 2023، حيث نما بنسبة 0.9% في أكتوبر. وكان هذا النمو مدفوعًا في المقام الأول بقطاع التعدين والمحاجر واستخراج النفط والغاز، الذي ارتفع بنسبة 2.4%.

كما أظهرت قطاعات السلع الأخرى تحسنًا. فقد ارتفعت أنشطة دعم التعدين بنسبة 1.3% في أكتوبر/تشرين الأول، لتعكس جزئيًا الانخفاضات التي شهدتها في الشهرين السابقين. كما ارتفع إنتاج التصنيع بنسبة 0.3%، ليكسر سلسلة من القراءات الضعيفة استمرت أربعة أشهر. وأفادت هيئة الإحصاء الكندية أن التصنيع غير المعمرة سجل نموًا قويًا بشكل خاص (+1.2%)، بدعم من استئناف مصافي البترول عملياتها بعد أعمال الصيانة المجدولة.

تباطأ نمو قطاع الخدمات إلى 0.1% مقارنة بـ 0.4% في سبتمبر. وفي حين ظل إنتاج تجارة التجزئة ثابتًا، تقدمت تجارة الجملة بنسبة 0.5%. وحافظ قطاع العقارات على زخمه القوي (+6.3%)، بدعم من نشاط إعادة بيع المنازل القوي خلال الشهر.

المصدر: ACTIONFOREX

صورة السوق

تراجعت سوق العملات المشفرة الأسبوع الماضي ولا تتعجل التعافي، حيث بقيت عند 3.31 تريليون دولار، وهو نفس المستوى الذي كانت عليه قبل 30 يومًا تقريبًا. كما تم شراء الانخفاض الحاد إلى ما دون 3.2 تريليون دولار بسرعة، لكن التعافي الكامل لم ير بعد. تواصل الأسواق استيعاب نبرة بنك الاحتياطي الفيدرالي الأكثر صرامة، مدعومة بالرغبة المتراكمة في جني الأرباح بعد عام قوي.

مؤشر ثقة سوق العملات المشفرة يقع في منطقة محايدة، مقارنة بالتقلبات بين الخوف والخوف الشديد في الأسهم الأمريكية.

يتم تداول البيتكوين عند حوالي 95.5 ألف دولار، ويتلقى الدعم بالقرب من متوسط ​​التحرك لمدة 50 يومًا يومي الجمعة والإثنين. وبينما كنا نتوقع أن نرى انخفاض السوق هنا، فمن السابق لأوانه أن نقول إن هذا هو نهاية التصحيح. قد يؤدي المزيد من الانخفاضات في سوق الأسهم، والتي يوجد منها الكثير في البيتكوين والإيثريوم، إلى تحفيز المستثمرين المؤسسيين، مما يؤدي إلى تراجع أعمق.

إن انخفاض السيولة خلال العطلات من الممكن أن يؤدي إلى تضخيم هذه السعة. وفي سيناريو الصدمة المحتملة، يتوقعون انخفاضًا إلى منطقة 70 ألف دولار. ومع ذلك، هناك فرص أكبر لأن يكون التراجع إلى 90 ألف دولار في الأسبوعين المقبلين جذابًا بما يكفي للمشترين لوقف عمليات البيع.

خلفية الأخبار

وتتوقع شركة Matrixport أن تشهد العملة المشفرة الأولى بداية قوية في أوائل عام 2025. ويتوقع Messari أن تكون عملة البيتكوين والأصول الرمزية في العالم الحقيقي (RWAs) محور اهتمام المستثمرين في عام 2025.

وأشارت شركة K33 للأبحاث إلى أن متوسط ​​المدة بين أول وآخر أعلى مستوى تاريخي لعملة البيتكوين في دورة واحدة هو 318 يومًا. وإذا تكرر النمط، فسيتم الوصول إلى الذروة العالمية التالية في 17 يناير، قبل تنصيب الرئيس الأمريكي المنتخب دونالد ترامب. ولاحظ المحللون زيادة في العملات المتاحة في السوق إلى أعلى مستوى منذ عام 2021 (22٪ من العرض)، مدفوعة بعائدات Mt. Gox ومبيعات الحكومة.

وافقت هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية على أول صناديق الاستثمار المتداولة الفورية التي تجمع بين البيتكوين والإيثريوم، والتي أصدرتها Hashdex وFranklin Templeton.

تعتزم السلفادور توسيع نطاق مشترياتها من عملة البيتكوين في تحد لاتفاق صندوق النقد الدولي. وقال المكتب الوطني للبيتكوين في السلفادور إن البلاد ستواصل شراء العملة المشفرة الأولى وربما "بوتيرة متسارعة".

أطلقت شركة التعدين الأمريكية مارا مشروعًا ثانيًا في فنلندا لاستخدام الحرارة الناتجة عن تعدين العملات المشفرة في التدفئة المنزلية. ومن خلال هذه المبادرة الأخيرة، سيتم توفير الحرارة الناتجة عن معدات التعدين لـ 80 ألف مقيم في البلاد.