苹果、Nvidia、石油股

高盛（Goldman Sachs）周一在一份报告中称，在美国就业报告疲软和日本央行上周加息引发全球股市大跌之后，以日本为重点的对冲基金面临着高盛有史以来最严重的单日业绩损失。

高盛表示，日本股市周一下跌 12%，导致根据公司股票基本面价值进行交易的选股者 "业绩大幅 "下滑。

截至亚洲收盘，专注于日本市场的对冲基金经理在过去三个交易日中下跌了 7.6%。周一3.7%的跌幅是高盛有记录以来最大的单日业绩跌幅。

高盛表示，过去三个交易日抹去了这些对冲基金的全年涨幅，使其在该行追踪下的表现趋于平淡。

由于对美国经济衰退的担忧促使投资者抛售风险资产，并将赌注押在美联储降息以挽救经济增长上，周一股市暴跌 (link)，日本股市的跌幅一度超过了 1987 年 "黑色星期一 "的跌幅。

周五资金流向

截至上周五，对冲基金抛售日本相关资产的速度创下了自 COVID 以来的最高纪录，但对该地区的风险敞口并未下降，因为这些基金在逃离多头头寸后又调头增加了空头头寸。

空头交易押注资产价值将下跌。

指数和交易所交易基金产品占日本抛售活动的三分之二。高盛表示，除此以外，科技股和工业股是周五净卖出最多的股票。

该行表示，就在市场转向之前的 7 月份，日本出现了 9 个月来最高的对冲基金交易量。该行补充说，周五，对日本的总配置和净配置仍接近四年来的高点。

美国股指期货周一暴跌，与纳斯达克指数挂钩的股指期货下跌近4%，因为对美国陷入衰退的担忧波及全球市场。

美东时间8:33，道指电子盘<1YMc1>下跌2.83%，报38,751点。标普500指数下跌4.55%，报5,131.25点；纳斯达克100指数下跌6.00%，报17,443.75点。

纽约证交所盘前 (.PRPG.NQ)涨幅前三名是

**Kellanova Ord，上涨22.0%

**InnovateCorp Ord，上涨14.5%

**Cato，上涨8.3%

纽交所盘前跌幅前三名 (.PRP.NQ)：

**Orion SA Ord ，下跌27.3%

**UniversalTechnicalInstitute ，下跌21.5%

**EmergentBioSolutions ，下跌20.7%

纳斯达克盘前涨幅前两位的股票 (.PRPG.O)：

**TenX Keane Acquisition，上涨62.7%

**MGO Global Inc ，上涨33.1%

盘前纳斯达克百分比跌幅最大的公司 (.PRP.O)：

**Digimarc Corp ，下跌60%

** Kellanova ：盘前上涨 22.0%

BUZZ - 因路透报道包装食品竞争对手玛氏探索交易而上涨

** Coinbase Global Inc ：盘前下跌 18.7 ** Bitfarms Ltd ：盘前下跌20.6%。

** Riot Platforms Inc ：盘前下跌 18.0 ** 马拉松数字控股公司 ：盘前下跌20.1 BUZZ - 因担心美国经济衰退，比特币触及逾5个月低点，加密货币股暴跌

** 苹果公司 ：盘前下跌9.3%

BUZZ--伯克希尔减持一半股份导致股市暴跌

** 摩根大通 ：盘前下跌4.2** 富国银行 ：盘前下跌5.6** 高盛集团 ：盘前下跌4.2** 摩根士丹利 ：盘前下跌4.1%

BUZZ - 由于担心美国经济衰退，对经济敏感的美国银行下跌

** 纽蒙特公司 ：盘前下跌6.8%。

** 巴里克黄金公司 ：盘前下跌 7.2 ** Sibanye Stillwater Ltd ：盘前下跌 4.0 ** Gold Fields Ltd ：盘前下跌4.6%

BUZZ - Gold miners fall as bullion edges lower

** Nvidia Corp ：盘前下跌14.2%

BUZZ - AI芯片延迟的报道导致市场大跌

** 博通 ：盘前下跌10.4

** Marvel Technology Inc ：盘前下跌10.6%。

** AMD(超威/超微) Inc ：盘前下跌 8.4

** 英特尔公司 ：盘前下跌6.7%

BUZZ - 芯片制造商股票因担心美国经济衰退而暴跌

** 美国运通 ：盘前下跌4.2

** Capital One Financial Corp ：盘前下跌 4.1

** 万事达卡 ：盘前下跌2.2

** Visa Inc ：盘前下跌3.5%

BUZZ - 美国支付公司在疲软数据再次引发经济衰退担忧后下跌

周一，苹果 和Nvidia 领跌科技股，原因是市场担心美国经济衰退，而且伯克希尔哈撒韦 决定减持iPhone生产商的股份，刺破了该板块长达数月的涨势。

Alphabet 、亚马逊 、Meta Platforms 、微软 和特斯拉 等绩优股在盘前交易中的跌幅高达12.2%。

这七只股票的损失将使这些公司的总市值减少近 1 万亿美元。

芯片类股票是华尔街人工智能交易的大赢家，它们也出现了暴跌，其中AMD(超威/超微) 、Intel 、Super Micro Computer 和Broadcom 跌幅高达10.3%。

在股价下滑之前，上周五公布的美国就业报告疲软，促使投资者转向安全资产 (link)，并刺激了对美联储将不得不很快降息以促进经济增长的押注。

上周末，沃伦-巴菲特（Warren Buffett）的伯克希尔-哈撒韦公司（Berkshire Hathaway ）表示，该公司已将其在苹果 (link) （该企业集团的第一大持股公司）的股份减半，这一股票抛售狂潮引发了人们对科技行业前景的担忧。

与此同时，Nvidia（Nvidia）的股价也受到了打击，原因是有报道称 (link)，由于设计缺陷，其即将推出的人工智能芯片的上市时间可能会推迟三个月，这可能会对Facebook母公司Meta、Alphabet旗下的谷歌和微软等客户造成影响。

在推动华尔街股市上涨了一年多之后，大型科技股在过去几周里受到了压力，原因也是有迹象表明，巨额人工智能投资的回报时间将比一些投资者最初希望的要长。

8月5日，2024年《财富》世界500强排行榜揭晓。

今年《财富》世界500强排行榜企业的营业收入总和约为41万亿美元，较上年略微上涨0.1%，相当于全球GDP的三分之一。进入排行榜的门槛（最低销售收入）也从309亿美元跃升至321亿美元。

其中，沃尔玛连续11年蝉联《财富》世界500强榜首，自1995年以来已经19次位居榜首；亚马逊重回第二位，中国的国家电网公司继续位列第三，排在第四和第五位的分别是沙特阿美和中国石化。

此外，500家公司的整体利润重回增长轨道，上榜公司的净利润总和约为2.97万亿美元，相较上一年增长2.3%。

利润榜前五位中有三家美国科技企业：苹果公司、谷歌母公司Alphabet、微软分别位居利润榜的第二、第四和第五位；沙特阿美利润虽下降24%，但仍蝉联榜首；伯克希尔-哈撒韦公司以超过962亿美元的利润，位居利润榜第三位。

利润榜前十位中的三家中国公司分别是中国工商银行、中国建设银行和中国农业银行，其中工商银行的利润超过514亿美元。

中国有133家公司上榜，拼多多首次登榜

今年，中国（含台湾地区）共有133家公司上榜，比去年减少9家。

作为对比，美国今年共计139家公司上榜，比上一年增加3家，大公司数量位居各国之首。这是自2018年以后中国上榜的公司数量首次少于美国。

其中，中国133家上榜公司2023年营收总额约11万亿美元，相比去年142家上榜公司，营收总额下降约6%。但美国企业平均利润是88亿美元，上榜中国大陆（包括香港）企业平均数为39亿美元，不到上榜美国企业的一半，也未达到全榜单500家企业的平均利润59亿美元。

同时，此次榜单中有43家“新上榜和重新上榜”公司，其中有5家中国公司，分别为奇瑞控股集团有限公司、杭州市实业投资集团有限公司、海亮集团有限公司、拼多多控股公司、友邦保险控股有限公司。奇瑞、杭实集团和拼多多均为首次上榜。

英美烟草集团位列亏损榜第一

今年共有33家公司未能实现盈利，其中包括六家中国大陆公司。亏损榜中排名第一的是英美烟草集团，亏损额超过178亿美元。受俄乌冲突及欧盟制裁影响，俄罗斯天然气工业股份公司排名第二，亏损额超过73亿美元。相比去年，今年榜单中亏损公司的亏损总额大幅下降。

互联网公司回暖

今年互联网领域大公司整体上升。我国五家互联网巨头中，拼多多首次上榜，京东、腾讯和美团排位有所提升，而阿里巴巴下滑2位。

受益于互联网行业的回暖，美团成为此次榜单中排名提升最多的中国公司，跃升83名位居第384位。排在第47位的京东集团更是首次进入前50名，成为中国大陆最大民营公司。

中国汽车崛起

值得关注的是，汽车行业的崛起也让中国汽车行业企业成为今年榜单的一大亮点。

在上榜中国企业所在的15个领域中，“汽车和零部件”的表现突出，共有10家中国汽车及汽车部件企业进入榜单，去年为9家，其中奇瑞首次上榜。

这10家企业中，奇瑞为第一次上榜，比亚迪排名上升最多。值得一提的是，在净资产收益率(ROE)榜上，奇瑞以35%的净资产收益率位列第40位，奇瑞、宁德时代、比亚迪三家汽车行业企业上榜ROE中国公司排位前10。

榜单其他看点

沃尔玛连续11年蝉联《财富》世界500强榜首，自1995年以来已经19次位居榜首。

共计133家中国公司登上榜单。其中，中国大陆（含香港）128家企业上榜，台湾地区5家企业上榜。

今年中国公司的上榜企业数量自2018年以后首次少于美国。在本次榜单中，美国企业增加3家，达到139家。

2023年上榜的中国公司营收总额约为11万亿美元，相比去年142家公司，营收总额下降约6%。

美国企业平均利润达88亿美元，上榜中国大陆（包括香港）企业平均利润为39亿美元。

榜上共有112家国有企业，其中超过三分之二公司的总部位于中国。

此次《财富》世界500强排行榜一共有43家新上榜和重新上榜公司，其中，13家为新上榜公司，30家为重返榜单的公司。英伟达首次上榜，位列第222位。

在今年的上榜企业中，有15家公司的排名与上年相比至少跃升了100位，其中瑞银集团的排名上升了165位，是本次榜单中排名上升幅度最大的企业。

中国（含台湾地区）的133家上榜公司、美国的139家上榜公司，以及日本的40家上榜公司，占据上榜企业总数的62%、收入总额的67%，以及利润总额的65%。

四分之一的《财富》世界500强公司将总部设在了北京、东京、纽约、上海和首尔。

金融、能源、车辆与零部件、高技术和医疗保健这五大行业，占上榜公司总数的60%、总收入的65%。其中，金融行业在所有行业中居首，创造了8.6万亿美元的收入。

8家上榜公司的利润较上年至少增长了1,000%，其中通用电气的利润增长了4,114%。

在今年的上榜企业中，大型科技公司的盈利能力相当可观：苹果、Alphabet、微软和Meta Platforms共创造了2,822亿美元的净收入。

27家上榜公司的首席执行官是女性，比上年减少2家。

自1995年起，140家企业从未落榜。

** 埃克森美孚 周五公布的第二季度利润为92亿美元，好于预期 (link)，原因是油价上涨以及今年收购页岩油公司先锋自然资源公司（Pioneer Natural Resources）带来的销量增长。

** 覆盖该股的28家券商的PT中值为133.50美元 - LSEG

先锋协同效应开局良好

** 汇丰银行("持有"，PT：122.50 美元) 预计埃克森将在 12 月上调对先锋协同效应和产量的预期

** Truist Securities("持有"，交易价：121 美元) 称其目前的估计表明，埃克森美孚下一季度的自由现金流收益率可能达到高个位数百分比

** 加拿大皇家银行("行业表现"，预测值：135 美元) 称，XOM 的增长具有流动性强的特点，可能会在未来几年推动现金流的恢复性增长。

** 丰业银行（Scotiabank）("行业表现"，交易价：129 美元) 称，该公司上游业绩好于预期令人鼓舞，因为这是收购 Pioneer 后的第一个季度

** 伯恩斯坦下调波音公司 的PT值，理由是现金流问题、交付延迟以及该公司国防部门的问题

** 券商将波音公司的预测价值下调15美元至207美元，评级为 "跑赢大盘"。

** 伯恩斯坦称，缺乏内部知识和人际网络可能对公司新任首席执行官凯利-奥特伯格（Kelly Ortberg）构成挑战

** 券商称增产是顺风，但补充说 "必须看到进展"。

** BA 股价在盘前交易中下跌 ~2%，报 165 美元

** BA YTD 下跌 ~34